إذن سألني شخص ما في يوم من الأيام عن كيفية قراءة المتوسطات المتحركة على الرسم البياني. بصراحة، إنها واحدة من تلك الأشياء التي تبدو معقدة في البداية، ولكن بمجرد أن تتقنها، تصبح أمرًا طبيعيًا. دعني أشرح ما تعلمته عن تداول المتوسطات المتحركة على مر السنين.

المتوسطات المتحركة هي أساس التحليل الفني لكثير من المتداولين. تظهر لك متوسط تكلفة أصل معين خلال فترة زمنية محددة، مما يساعدك على رؤية الاتجاه الحقيقي تحت كل الضوضاء اليومية. فكر فيها كتصفية للتقلبات العشوائية في السعر وعرض المكان الذي يتجه إليه السوق فعليًا. Bitcoin الآن منخفض بنسبة حوالي 1.15% عند 79.58 ألف دولار، وإذا نظرت إلى الرسم البياني، سترى كيف تتوضع المتوسطات المتحركة بالنسبة لحركة السعر.

دعني أشرح ما هو المتوسط المتحرك فعليًا. يأتي من مفهوم يسمى مبدأ التكلفة المتوسطة من نظرية داو جونز. بشكل أساسي، تأخذ أسعار الإغلاق على مدى عدد معين من الأيام وتقوم بحساب المتوسط بينها. هذا كل شيء. الحساب بسيط: اجمع جميع أسعار الإغلاق خلال الفترة المختارة وقسم على عدد الأيام. فإذا أردت متوسط متحرك لمدة 5 أيام، تجمع آخر 5 أسعار إغلاق وتقسم على 5. هذا هو قيمة ma5 لذلك اليوم.

عدد الأيام التي تختارها كمعامل يغير بشكل كبير سلوك المؤشر. المتوسطات المتحركة قصيرة الأمد عادةً تستخدم 5 أو 10 أيام، والمتوسطات المتوسطة الأمد تستخدم 30 أو 60 يومًا، والطويلة الأمد تصل إلى 100 أو 200 يوم. أكثر إعداد شائع أراه بين المتداولين هو مزيج ma5، ma10، ma20 للرسوم البيانية اليومية، على الرغم من أن بعض الناس يستبدلون ma20 بـ ma30. كل واحد يخبرك بشيء مختلف عن زخم السعر.

إليك الجزء المثير للاهتمام. عندما تنظر إلى أطر زمنية مختلفة، نفس معلمات المتوسط المتحرك تعني أشياء مختلفة. إذا كنت على رسم ساعة واحدة، فإن ma5 يمثل 5 ساعات من متوسط السعر. إذا انتقلت إلى رسم أربع ساعات، فإن ma5 الآن يمثل 20 ساعة. على الرسوم اليومية، وهو ما يستخدمه معظمنا، فإن ma5 يعني المتوسط لمدة 5 أيام، وma10 يعني 10 أيام، وهكذا. لهذا من الضروري معرفة الإطار الزمني الذي تحلله.

هناك مفهوم يُسمى قواعد غرانفيل الثمانية التي يجب على كل متداول فهمها. هذه القواعد تخبرك بشكل أساسي متى تشتري ومتى تبيع بناءً على تفاعل السعر مع المتوسطات المتحركة. القاعدة الأولى هي عندما يتوقف المتوسط المتحرك عن الانخفاض ويبدأ في الارتفاع، ويخترق السعر من الأسفل، فهذا إشارة صعودية. أنت تبحث عن تأكيد أن الاتجاه يعكس اتجاهه للأعلى.

القاعدة الثانية مختلفة قليلاً. قد ينخفض السعر أسفل المتوسط المتحرك مؤقتًا، ولكن إذا ارتد بسرعة للأعلى وكان المتوسط المتحرك لا يزال في ارتفاع، فذلك لا يزال صعوديًا. يظهر أن السوق لديه دعم عند ذلك المستوى. القاعدة الثالثة تقول إذا كان السعر يتداول فوق المتوسط المتحرك وارتد لكنه لم يخترقه، ثم عاد للارتفاع، فذلك زخم صعودي مستمر. القاعدة الرابعة هي الأكثر عدوانية: إذا اخترق السعر فجأة المتوسط المتحرك لكنه ارتد بقوة، فهذه فرصة شراء قصيرة الأمد لأن تلك الحركة القصوى غالبًا ما تنعكس.

على الجانب الآخر، القواعد من خمسة إلى ثمانية هي في الأساس الصورة المعكوسة للاتجاهات الهابطة. عندما يتحول المتوسط المتحرك من الارتفاع إلى الانخفاض ويخترق السعر أسفله، فذلك إشارة هبوطية. إذا حاول السعر أن يخترق المتوسط المتحرك للأعلى لكنه لم يستطع، وكان المتوسط لا يزال في انخفاض، فهذه تأكيدات هبوطية. إذا كان السعر أدنى من المتوسط المتحرك وحاول الارتفاع لكنه تم رفضه، فذلك استمرار الضعف. وإذا قفز السعر فجأة فوق المتوسط المتحرك، فهذه غالبًا فرصة بيع قصيرة الأمد لأن ذلك التطرف يميل إلى التراجع.

ما يجعل المتوسطات المتحركة مفيدة جدًا هو أن لها خصائص مميزة. أولاً، تتبع الاتجاهات بشكل جيد جدًا. إذا كان هناك اتجاه صاعد أو هابط يتشكل، فإن المتوسط المتحرك سيتوافق معه. البيانات السعرية الخام ضوضائية جدًا لرؤية الاتجاه الحقيقي، لكن المتوسط المتحرك ينعّمها. ومع ذلك، وهذا مهم، هناك تأخير. عندما يعكس السعر اتجاهه، فإن المتوسط المتحرك لا يتفاعل على الفور. يستغرق الأمر وقتًا ليعكس الاتجاه لأنه يتم حسابه عبر عدة أيام من البيانات. هذه هي المقايضة.

المتوسطات المتحركة أيضًا تتمتع بالثبات المدمج فيها. لأنها متوسط لعدة أيام، يتطلب الأمر حركة سعر كبيرة لتغيير قيمة المتوسط بشكل ملموس. هذا جيد وسيء في آن واحد. جيد لأنه يفلتر الضوضاء، لكنه سيء لأنه يعني أنك دائمًا متأخر قليلاً عن الانعكاس الحقيقي. هناك أيضًا ما أسميه تأثير الزخم: عندما يخترق السعر المتوسط المتحرك، يميل إلى الاستمرار في الاتجاه بسبب القصور الذاتي. لهذا يستخدم الناس المتوسطات المتحركة كمستويات دعم ومقاومة.

قوة هذه التأثيرات تعتمد على المعامل الذي تختاره. معلمة أطول مثل ma20 أو ma30 ستكون لها خصائص دعم ومقاومة أقوى من معلمة أقصر مثل ma5. الاختراق عبر ma5 أسهل من الاختراق عبر ma10، والأخير أسهل من الاختراق عبر ma30. كلما زاد الفترة، كانت الاختراقات أكثر أهمية.

هناك بعض العيوب الواضحة للمتوسطات المتحركة. فهي لا تتفاعل بسرعة كافية مع تحركات السوق المفاجئة، وأحيانًا تظهر إشارات زائفة تبدو كاتجاهات لكنها ليست كذلك. لهذا من الضروري دمج المتوسطات المتحركة مع أدوات فنية أخرى مثل نماذج الشموع أو خطوط الاتجاه. لا يمكنك الاعتماد على المتوسطات المتحركة وحدها.

دعني أريك أكثر الأنماط شيوعًا التي ستراها. التقاطع الذهبي يحدث عندما يتقاطع متوسط متحرك قصير الأمد فوق متوسط أطول. على سبيل المثال، عندما يتقاطع ma5 فوق ma10، فهذا تقاطع ذهبي. عندما يتقاطع ma10 فوق ma30 أو ma60، فهذا أيضًا تقاطع ذهبي. يدل على أن الزخم الصاعد يتزايد. التقاطع المميت هو العكس، عندما يتقاطع المتوسطات القصيرة مع الأطول، مما يشير إلى زخم هابط.

ثم هناك نمط التوافق. في اتجاه صاعد قوي، سترى جميع المتوسطات الأربعة مصطفة بشكل مثالي من الأعلى إلى الأسفل: ma5 فوق ma10، ma10 فوق ma20، ma20 فوق ma30، وكلها تتجه للأعلى وإلى اليمين. هذا توافق صعودي، ويعني أن السعر في اتجاه صاعد قوي. في اتجاه هابط، سترى العكس: ma5 أدنى من ma10 أدنى من ma20 أدنى من ma30، وكلها تتجه للأسفل وإلى اليمين. هذا توافق هبوطي.

في الأسواق الصاعدة، عندما يكون السعر فوق جميع المتوسطات، تعمل تلك المتوسطات كأرضية. عندما يهبط السعر ويقترب منها، توفر كل متوسط دعمًا على التوالي. يتدخل المشترون عند هذه المستويات ويدفعون السعر للأعلى. هذا هو التأثير الصعودي. في الأسواق الهابطة، العكس هو الصحيح. السعر أدنى من المتوسطات، التي تعمل كسقف. عندما يرتد السعر نحو المتوسطات، يتم رفضه ويهبط مرة أخرى. هذا هو التأثير الهبوطي.

نقاط التحول مهمة أيضًا. عندما يتوقف المتوسط المتحرك عن الارتفاع ويبدأ في الانخفاض، فهذه علامة تحذير. وعندما يتوقف عن الانخفاض ويبدأ في الارتفاع، فهذه إشارة انعكاس. غالبًا ما تحدد هذه النقاط التحول الحقيقي للاتجاه قبل أن يتحرك السعر.

بالنظر إلى السوق الحالي، إيثريوم عند 2.26 ألف دولار منخفضة بنسبة 0.74%، وBNB عند 671.90 دولار مرتفعة بنسبة 1.78%. إذا فتحت هذه الرسوم البيانية ونظرت إلى أماكن وضع المتوسطات المتحركة، سترى بالضبط ما أتحدث عنه. ma5، ma10، وma20 تخبرك إذا كنا في اتجاه أو في حالة تماسك.

الشيء في تحليل المتوسطات المتحركة هو أنها نشأت من أبحاث سوق الأسهم، وتم تحسين النظرية على مدى عقود. سوق العملات الرقمية أحدث، لكن المبادئ الفنية تنطبق تمامًا. حركة السعر هي حركة سعر، سواء كانت أسهمًا، سلعًا، أو عملات رقمية. النفسية وراء نجاح هذه الأنماط تبقى ثابتة.

لقد قضيت سنوات في تحليل الرسوم البيانية باستخدام المتوسطات المتحركة، وهي واحدة من أدواتي المفضلة لتحديد نقاط الدخول والخروج. مع خبرتك السوقية ومؤشرات فنية أخرى، يمكن للمتوسطات المتحركة أن تساعدك حقًا على البقاء على الجانب الصحيح من الاتجاه. المفتاح هو فهم ما يفعله كل معلمة وعدم التعقيد المفرط. اتقن الأساسيات مثل ma5، ma10، وma20، وافهم قواعد غرانفيل، وتعرف على الأنماط الرئيسية، وستكون لديك أساس قوي.

إذا كنت جادًا في البقاء في سوق العملات الرقمية على المدى الطويل، فإن فهم كيفية قراءة وتطبيق المتوسطات المتحركة أمر ضروري. إنها واحدة من المهارات التي تميز بين من يغامر فقط وبين من يفهم فعلاً ما يحدث على رسومه البيانية. لا تتردد في المتابعة لمزيد من تحليلات السوق ورؤى التداول. أشارك ما تعلمته من سنوات في مراقبة هذه الأنماط تتكرر عبر ظروف سوق مختلفة.