مؤخرًا كنت أراجع أدوات التحليل الفني الخاصة بي و أدركت شيئًا لا يزال العديد من المتداولين لا يتقنونه جيدًا: الفرق بين كيفية استخدامنا لمستوى تصحيح فيبوناتشي مقابل امتداد فيبوناتشي. هما مفهومان مرتبطان لكن يُطبقان في أوقات مختلفة جدًا من التداول.

تسلسل فيبوناتشي (0، 1، 1، 2، 3، 5، 8، 13...) حيث كل رقم هو مجموع الرقمين السابقين، أصبح واحدًا من الأدوات الأكثر موثوقية في التحليل الفني. نستخدمه لتحديد مستويات رئيسية للدعم والمقاومة يلتزم بها السعر مرارًا وتكرارًا.

لنبدأ بالتصحيح. عندما يكون السعر في اتجاه ويعود قليلاً قبل أن يستمر في حركته الرئيسية، هذا هو الوقت المثالي للدخول. في اتجاه صاعد، تلاحظ كيف ينخفض السعر إلى مستويات معينة قبل أن يرتفع مرة أخرى. في اتجاه هابط، يكون العكس. المستويات التي تعمل بشكل أفضل هي 38.2%، 50% وخصوصًا 61.8%، الذي يعمل كنقطة انعكاس قوية جدًا. هذا 61.8% هو ما يسميه البعض النسبة الذهبية، والحقيقة أن السعر يرتد منه أكثر من مرات تتوقعها.

أما عندما نتحدث عن امتداد فيبوناتشي، فنحن في سيناريو مختلف تمامًا. ليس للدخول، بل لمعرفة متى تخرج بأرباح. بمجرد أن يستأنف السعر اتجاهه الأصلي ويبدأ في التحرك إلى ما بعد القمة أو القاع السابق، يساعدك امتداد فيبوناتشي على التوقع إلى أين قد يصل. أهم مستويات الامتداد هي 61.8%، 100%، 127.2% و161.8%. العديد من المتداولين يأخذون أرباحهم عند 127.2% أو 161.8% لأن هناك عادةً يتوقف الحركة عن التمدد.

الفرق الرئيسي هو هذا: التصحيح = الدخول، امتداد فيبوناتشي = الخروج. التصحيح يقيس مدى تراجع السعر من حركته السابقة. الامتداد يتنبأ إلى أين سيمتد أكثر من نقطة البداية الأصلية.

لتطبيق ذلك عمليًا، أولًا تحدد إذا كان السوق في ارتفاع أو انخفاض. ثم ترسم التصحيح على آخر حركة مهمة وتنتظر أن يلمس السعر تلك المستويات الرئيسية. عندما تدخل الصفقة في اتجاه الاتجاه، تطبق فورًا امتداد فيبوناتشي لمعرفة أين تضع هدفك للأرباح. الأمر بسيط لكنه فعال.

نصيحة تعلمتها مع الوقت: لا تثق أبدًا فقط في فيبوناتشي. دمجه مع RSI، المتوسطات المتحركة أو خطوط الاتجاه. الاختراقات الزائفة موجودة، السعر يمكن أن يكسر مستوى مؤقت دون أن يدعم الحركة. كما أنه يعمل على جميع الأطر الزمنية، من مخططات الخمس دقائق إلى اليومية.

النسبة الذهبية 61.8% تلعب دورًا أساسيًا سواء في استراتيجيات التصحيح أو في امتداد فيبوناتشي. كأن الأسواق تتذكر هذه العلاقة الرياضية.

في النهاية، إتقان مستويات التصحيح والامتداد يمنحك وضوحًا حول شيئين أساسيين: أين تدخل وأين تخرج. وهذا هو كل ما تحتاجه تقريبًا لتحسين توقيت عملياتك. طبق ذلك باستمرار وسترى كيف يتحسن إدارة المخاطر لديك بشكل كبير.