كثير من الناس سمعوا قول وارن بافيت الشهير، "الجميع يشتري بجشع، وأنت تبيع بخوف، والجميع يخاف، وأنت تشتري بجشع." يبدو الأمر منطقيًا جدًا، لكن التطبيق في التداول هو شيء آخر تمامًا.

أنا أرى هذا الوضع يحدث كثيرًا. في يوم من الأيام، عندما يكون لديك أرباح في مركزك، تبدأ بالقلق، خائفًا من أن تتراجع الأرباح، فتسرع في جني الأرباح، وتضع نهاية للصفقة، ثم تتفاجأ السوق يقفز إلى أعلى، وتشاهد بألم أن الأرباح التي كانت من حقك تبتعد أكثر فأكثر. وفي مرة أخرى، مع وجود أرباح، تقرر عدم جني الأرباح، وتريد أن تترك الأرباح تتطور، ثم يحدث تصحيح في السوق، وتعود الأرباح كلها وتُفقد، وفي هذه اللحظة تبدأ في لوم نفسك على الطمع.

في الحقيقة، هذا هو أكثر المواقف شيوعًا في التداول. عندما يصعد السوق من أدنى مستوياته إلى مستوى مربح، ويبدأ في التصحيح، نواجه خيارًا صعبًا: هل نخرج الآن أم نواصل الاحتفاظ؟ كل شخص لديه إجابته، وعباقرة ما بعد الحدث لديهم ندمهم الخاص. إذا خرجت وارتفع السعر مرة أخرى، تقول لنفسك: "لو كنت أعلم، لما كنت خائفًا"، وإذا لم تخرج وخسرت، تندم على عدم الخروج عند القمة.

في النهاية، كثير من المتداولين المبتدئين والمستثمرين يدركون بعد فوات الأوان، أنه حتى لو عادوا مرة أخرى، سيكون من الصعب جدًا تحديد الوقت بدقة. لأن المزاج في السوق غالبًا ما يكون متوترًا، والحكم العقلاني يصبح رفاهية. بعضهم يطمع بشكل مفرط، والبعض الآخر يخاف بشكل مفرط، وفي النهاية، يضيعون وقتهم بلا فائدة.

لقد لخصت أربع سلوكيات نمطية للمتداولين الفاشلين. الأول هو أن يبيعوا بسرعة عندما يحققون ربحًا، ويخرجون عند الخسارة، وهذا ناتج عن الخوف، خوفًا من تراجع الأرباح، وخوفًا من توسع الخسائر. الثاني أخطر، حيث يضاعفون مركزهم بعد الخسارة، ويأملون في انعكاس السوق، ويغامرون بأمل أن يتغير الاتجاه، وغالبًا ما يؤدي ذلك إلى خسائر أكبر. الثالث والرابع يعكسان الطمع، حيث يلاحقون الارتفاعات، ويبيعون عند الانخفاضات، ويتبعون السوق بدون خطة واضحة.

هذه الأساليب قد تمنحك طعم النجاح أحيانًا، لكنها غالبًا تعتمد على الحظ. والنتيجة النهائية عادة ما تكون خسائر كبيرة. الأشخاص الذين ينجحون في البقاء في السوق، لديهم نظام تداول خاص بهم، يلتزمون بمبدأ قطع الخسائر، وترك الأرباح تتطور، ويضعون قواعد واضحة للدخول والخروج، ويديرون أموالهم بشكل مخطط، والأهم هو الالتزام الصارم بذلك. فقط بهذه الطريقة يمكنهم التغلب على التحديات النفسية الناتجة عن جشع الآخرين وخوفهم.

المثير للاهتمام أن المجتمع البشري يتطور باستمرار، من الزراعة إلى الصناعة ثم إلى عصر المعلومات، وازدهرت الحياة المادية، وتغيرت التكنولوجيا العالم. لكن هناك شيء لم يتغير منذ آلاف السنين، وهو طبيعة الإنسان. ومع ذلك، هذا ليس مطلقًا، فالفرد يمكن أن يتطور. فالمتداولون المحترفون، من خلال التجربة والتفكير، تغلبوا على خوفهم وجشعهم الداخلي، وطوروا أنفسهم، وأصبحوا فائزين في السوق. ومعظم الناس يقاتلون ضعفهم طوال حياتهم.

نظرًا لصعوبة التغلب على نقاط ضعف الإنسان، يمكننا أن نفكر بشكل معاكس. من خلال تحليل الحالة النفسية العامة للمستثمرين في السوق، واستخدام أدوات لفهم مؤشر جشع السوق، يمكن أن يقلل ذلك من مخاطرنا. والأهم هو أن نحترم السوق، وننظر إليه بعقلانية، ونخطط بشكل منهجي لتحسين فهمنا للتداول ضمن نطاق السيطرة. هذه هي الطريقة للبقاء على قيد الحياة على المدى الطويل.