لقد غصت مؤخرًا في تحركات أسعار أسهم بعض التقنيات من الجيل التالي وهناك في الواقع فرضية قوية تتشكل حول ثلاث شركات قد تكون جديرة بالمراقبة.

أولاً هي شركة نافيتاس للمواد شبه الموصلة. معظم الناس يركزون بشكل مفرط على إنفيديا الآن، لكن الأمر هو - بينما تهيمن إنفيديا على شرائح الذكاء الاصطناعي، هناك فرصة موازية ضخمة في كفاءة الطاقة كانت تتطور بصمت. تعمل نافيتاس باستخدام السيليكون الكربيدي والغاليو نيتريد لجعل الإلكترونيات الحالية أكثر كفاءة بكثير. نحن نتحدث عن تحسين الكفاءة بنسبة 20-50% اعتمادًا على التطبيق. من المتوقع أن ينمو سوق هذه المواد بنسبة 25% سنويًا حتى عام 2032. نعم، هم ليسوا مربحين بعد، لكن ذلك الاتجاه قوي وواقعي.

ثم هناك نوكيا. أعلم، أعلم - يعتقد الجميع أن نوكيا انتهت. لكنهم في الواقع تحولوا بشكل كبير إلى معدات الشبكات والاتصال. هنا يصبح الأمر مثيرًا للاهتمام: لقد عقدوا شراكة مع إنفيديا على حلول الاتصال اللاسلكي 6G. هذا ليس مجرد حديث عن الاتصالات - بنية الذكاء الاصطناعي التحتية تحتاج بالتأكيد إلى شبكات محمولة قوية. عندما تتعامل مع مليارات الأجهزة المتصلة والأنظمة الذاتية، تصبح كفاءة الطيف ضرورية. نوكيا تضع نفسها في مركز هذا التحول.

ثالثًا هو شركة AMD. يحب الناس تصويرها كمنافسة لإنفيديا، لكن تلك الرواية بدأت تصبح قديمة. ارتفعت إيرادات مركز البيانات لديهم بنسبة 22% على أساس سنوي مؤخرًا، مدفوعة بتشكيلة وحدات معالجة الرسومات Instinct MI350. المعالج الجديد Ryzen Embedded P100 أسرع بنسبة 35% من الإصدارات السابقة ويتعامل مع 50 تريليون عملية في الثانية. تستهدف AMD نمو إيرادات سنوي بنسبة 35% مع 80% منها من أعمال الذكاء الاصطناعي. التوقعات التحليلية تضع سعر السهم عند 287.27 دولار، وهو أعلى بأكثر من 30% من المستويات الحالية.

الصفقة الحقيقية هنا ليست اختيار فائز واحد - بل التعرف على أن تحركات أسعار أسهم تقنيات الجيل التالي تتبع بناء البنية التحتية. نافيتاس تتعامل مع كفاءة الطاقة، نوكيا تتعامل مع الاتصال، AMD تتعامل مع قوة المعالجة. جميعها تحل أجزاء مختلفة من نفس اللغز. لا تزال في المراحل المبكرة، لكنها تستحق المتابعة إذا كنت تفكر في وضع استراتيجي للنمو.