لقد كنت أتابع VOOV مؤخرًا وبصراحة هناك بعض الأمور المثيرة للاهتمام التي تستحق الغوص فيها إذا كنت تفكر في التعرض لمؤشر القيمة. صندوق مؤشر فاندورج S&P 500 Value منذ عام 2010 وراكم بصمت أكثر من 6 مليارات دولار من الأصول، وهو شيء يخبرك عن مدى قوته للمستثمرين على المدى الطويل.

فما الذي يجعل هذا الشيء يبرز؟ أولاً، هيكل التكاليف فيه سخيف بشكل جيد. أنت تنظر إلى نسبة مصاريف قدرها 0.07%، وهو شيء يكاد يكون لا شيء. للمقارنة، العديد من صناديق المؤشر ذات القيمة الأخرى تفرض رسومًا أعلى بكثير. بالإضافة إلى ذلك، يحقق حوالي 1.68% عائد توزيعات أرباح، وهو ليس سيئًا في البيئة الحالية.

يتتبع الصندوق أسهم القيمة ذات رأس المال الكبير - الشركات التي تتجاوز قيمتها السوقية 10 مليارات دولار والتي تتداول بمعدلات سعر إلى أرباح أقل من أسهم النمو. عادةً ما تكون هذه استثمارات أكثر استقرارًا مع تدفقات نقدية متوقعة. أقل إثارة من أسهم النمو ولكن تاريخيًا حققت أداءً ممتازًا على مدى فترات طويلة. المشكلة هي أنها تميل إلى التأخر عندما يكون السوق في وضع سوق صاعدة كامل، وهو أمر يستحق معرفته.

بالنظر إلى الحيازات الفعلية، فهي ثقيلة على التكنولوجيا (16.5% من التخصيص) مع المالية والرعاية الصحية تكمل القطاعات الرئيسية. أبل وحدها تمثل حوالي 7.4% من المحفظة، تليها أمازون وإكسون موبيل. مع حوالي 450 حيازة إجمالاً، تحصل على تنويع جيد - يقلل من المخاطر المرتبطة بالشركة بشكل كبير.

من حيث الأداء، حتى أوائل مارس من هذا العام، كانت قد ارتفعت حوالي 14.36% على مدى العام السابق. للصندوق بيتا قدره 0.86، لذا يتحرك أقل قليلاً من السوق الأوسع - ملف مخاطر متوسط. لن يمنحك تقلبات مجنونة، لكن هذا هو الهدف من استثمار مؤشر القيمة.

إذا كنت تقارن الخيارات، هناك أيضًا VTV (صندوق مؤشر قيمة فاندورج) الذي يمتلك أصولًا أكثر بكثير، بأكثر من 170 مليار ويفرض فقط 0.03%، وSCHD الذي يركز على التوزيعات. لكن VOOV يحتفظ بمكانته كلاعب بسيط في مؤشر القيمة.

لقد أصبح مفهوم الصناديق المتداولة passive أكثر شعبية بكثير بسبب الشفافية والكفاءة الضريبية. للأشخاص الذين يبنون مراكز طويلة الأمد دون التداول المستمر، هذا النوع من صناديق المؤشر القيمة هو بالضبط نوع الأداة التي من المنطقي استخدامها. يستحق النظر إذا كان التعرض الواسع للقيمة يتناسب مع استراتيجيتك.