3 أسهم ثقيلة السيولة نحتفظ بها بعيدًا عن أنظارنا

3 أسهم ثقيلة السيولة نحتفظ بها بعيدًا عن أنظارنا

آدم هيلج

الأربعاء، 18 فبراير 2026 الساعة 1:35 مساءً بتوقيت GMT+9 قراءة لمدة 4 دقائق

في هذا المقال:

SFNC

-0.33%

NWS

+1.23%

NWSA

+2.07%

ESTC

-1.84%

الشركات التي تمتلك نقدًا أكثر من الديون يمكن أن تكون مرنة ماليًا، لكن هذا لا يعني أنها جميعًا استثمارات قوية. بعض الشركات تفتقر إلى الرافعة المالية لأنها تكافح للنمو أو لتحقيق أرباح ثابتة، مما يجعلها مقترضين غير جذابين.

ليس كل الشركات التي لديها نقد تعتبر فائزة، ولهذا أنشأنا StockStory - لمساعدتك على التمييز بين الجيد والسيئ. ومع ذلك، إليك ثلاث شركات ذات مواقف نقدية صافية يجب تجنبها وبعض البدائل الأفضل بدلاً منها.

Elastic (ESTC)

الموقف النقدي الصافي: 805.4 مليون دولار (12.6% من القيمة السوقية)

مبنية على تقنية Elasticsearch مفتوحة المصدر التي تدعم وظيفة البحث لملايين المواقع الإلكترونية حول العالم، توفر Elastic (NYSE:ESTC) منصة بحث وذكاء اصطناعي تساعد المؤسسات على العثور على رؤى من بياناتها، ومراقبة التطبيقات، والحماية من التهديدات الأمنية.

لماذا نتحفظ بشأن ESTC؟

قد تحتاج المنتجات، التسعير، أو استراتيجية الوصول إلى السوق إلى بعض التعديلات حيث أن نمو الفواتير بمعدل 13.9% خلال العام الماضي كان ضعيفًا

النمو المتوقع للمبيعات بنسبة 13.6% خلال الاثني عشر شهرًا القادمة يشير إلى تباطؤ الطلب من الاتجاه الذي استمر لمدة عامين

زادت الأرباح التشغيلية خلال العام الماضي مع استفادة الشركة من بعض الرافعة على التكاليف الثابتة وأصبحت أكثر كفاءة

تتداول Elastic بسعر 60.50 دولار للسهم، أو 3.6 أضعاف سعر المبيعات المتوقع. لفهم كامل لماذا يجب أن تكون حذرًا مع ESTC، اطلع على تقرير بحثنا الكامل (إنه مجاني).

News Corp (NWSA)

الموقف النقدي الصافي: $25 مليون دولار (0.2% من القيمة السوقية)

تأسست في 2013 بعد إعادة هيكلة، تعتبر News Corp (NASDAQ:NWSA) تكتلًا متعدد الأنشطة معروف بنشر الأخبار، البث، الوسائط الرقمية، ونشر الكتب.

لماذا نتجنب NWSA؟

المنتجات والخدمات لا تثير حماس المستهلكين، كما يتضح من استقرار مبيعاتها خلال السنوات الخمس الماضية

عدم وجود تدفق نقدي حر يعني أن لديها فرصًا قليلة لإعادة الاستثمار للنمو، أو إعادة شراء الأسهم، أو توزيع رأس المال

لم تتغير عوائد رأس المال، مما يشير إلى أن الإدارة لم تتمكن من دفع قيمة إضافية

سعر سهم News Corp البالغ 23.15 دولار يوحي بنسبة تقييم 18.9 ضعف نسبة السعر إلى الأرباح المتوقعة. اقرأ تقريرنا البحثي المجاني لمعرفة لماذا يجب أن تفكر مرتين قبل إدراج NWSA في محفظتك، إنه مجاني.

Simmons First National (SFNC)

الموقف النقدي الصافي: 70.66 مليون دولار (2.3% من القيمة السوقية)

تأسست بجذور تعود إلى عام 1903 وتتمتع بحضور عبر أركنساس، كانساس، ميزوري، أوكلاهوما، تينيسي، وتكساس، تعتبر Simmons First National (NASDAQ:SFNC) شركة قابضة للبنوك الإقليمية تقدم خدمات مصرفية ومالية للأفراد والشركات.

لماذا تعتبر SFNC محفوفة بالمخاطر؟

نمو صافي دخل الفوائد السنوي بنسبة 2.4% خلال السنوات الخمس الماضية كان أدنى من معاييرنا لقطاع البنوك

زيادة نسبة الكفاءة المتوقعة بنسبة 17.7 نقطة مئوية خلال العام القادم تشير إلى ارتفاع نفقات التشغيل اليومية

انخفضت الأرباح لكل سهم بنسبة 6.7% سنويًا خلال السنوات الخمس الماضية بينما نمت الإيرادات، مما يدل على أن المبيعات الإضافية كانت أقل ربحية

 






القصة مستمرة  

بسعر 21.23 دولار للسهم، تتداول Simmons First National عند 0.9 ضعف نسبة السعر إلى القيمة الدفترية المتوقعة. إذا كنت تفكر في SFNC لمحفظتك، اطلع على تقريرنا البحثي المجاني لمعرفة المزيد.

أسهم عالية الجودة في جميع ظروف السوق

السوق مرتفعة جدًا هذا العام - لكن هناك مشكلة. فقط 4 أسهم تمثل نصف مكاسب مؤشر S&P 500 بأكمله. هذا التركيز يجعل المستثمرين متوترين، ولسبب وجيه. بينما يركز الجميع على الأسماء المزدحمة، يبحث المستثمرون الأذكياء عن الجودة حيث لا ينظر أحد - ويدفعون جزءًا بسيطًا من السعر. اطلع على الأسماء عالية الجودة التي أشرنا إليها في قائمة أفضل 5 أسهم نمو لهذا الشهر. هذه قائمة من الأسهم ذات الجودة العالية التي حققت عائدًا يتفوق على السوق بنسبة 244% خلال السنوات الخمس الماضية (حتى 30 يونيو 2025).

تشمل الأسهم التي أدرجت في قائمتنا في 2020 أسماء مألوفة مثل Nvidia (+1,326% بين يونيو 2020 ويونيو 2025) بالإضافة إلى شركات غير معروفة نسبيًا مثل شركة Comfort Systems (+782% عائد خلال خمس سنوات). اكتشف شركتك التالية الرابحة مع StockStory اليوم.

الشروط وسياسة الخصوصية

لوحة تحكم الخصوصية

مزيد من المعلومات