متوسط تكلفة الدولار في مؤشر S&P 500: مخطط الثروة لمدة 30 عامًا

إليك فحص واقعي للمستثمرين الكسالى مثلنا: لست بحاجة لاختيار الأسهم الرابحة لبناء ثروة حقيقية. فقط قم بإيداع 1000 دولار شهريًا في صندوق مؤشر S&P 500 ودع الوقت يقوم بالعمل الشاق.

الأرقام التي تختلف

بافتراض عائد سنوي تاريخي قدره 9.5% (متحفظ جدًا—لقد بلغ متوسطه 10.2% منذ عام 1965)، إليك مسار محفظتك:

| الجدول الزمني | إجمالي الاستثمار | قيمة المحفظة | |----------------|------------------|--------------| | 5 سنوات | $60K | 72.5 ألف دولار | | 10 سنوات | $120K | 186.7 ألف دولار | | 20 سنة | $240K | 649.5 ألف دولار | | 30 سنة | 360 ألف دولار | 1.8 مليون دولار |

هذا صحيح—حوّل $360K من المساهمات إلى 1.8 مليون دولار. التراكم ليس مملًا، إنه رمز الغش.

محفز الأرباح الموزعة

حاليًا، عائد S&P 500 يقف عند حوالي 1.2% (فقاعة التكنولوجيا تبقي الأرباح منخفضة). عند هذا المعدل، فإن صندوقك البالغ 1.8 مليون دولار يدر 21.6 ألف دولار سنويًا—ليس سيئًا للدخل السلبي.

لكن الأمر هنا: تاريخيًا، متوسط عائد الأرباح الموزعة لـ S&P 500 هو 2.9%. إذا عاد إلى المعدل الطبيعي؟ أنت تنظر إلى 52.2 ألف دولار سنويًا من الأرباح فقط. هذا دخل سلبي بمستوى التقاعد.

المشكلة

نعم، الأداء السابق blah blah blah. أيضًا، بعد 30 سنة، ربما ستعيد التوازن إلى السندات والأصول ذات التقلب المنخفض. لكن الرسالة الأساسية ثابتة: الملل يتفوق على اللمعان في كل مرة. قال وارن بافيت ذلك—لست بحاجة لفعل أشياء استثنائية للحصول على نتائج استثنائية.