أعلى 5 من شهادات الإيداع الأمريكية الهندية: قادة السوق وفرص الاستثمار

لقد وضعت النمو الاقتصادي القوي في الهند وبيئة الأعمال المواتية لها كوجهة استثمار رئيسية. مع توقع صندوق النقد الدولي أن يكون معدل النمو 6.3٪ لعامي 2023 و2024، تظل الهند أسرع اقتصاد ينمو بقيمة تريليون دولار على مستوى العالم. يتمثل هذا القوة الاقتصادية في أسواق الأسهم المرنة، مع وجود أكثر من 5000 شركة مدرجة في التبادلات المحلية.

بالنسبة للمستثمرين الدوليين الذين يسعون للحصول على تعرض لسوق الهند المزدهر، توفر إيصالات الإيداع الأمريكية (ADRs) مسارًا مريحًا. إليك تحليل متعمق لأفضل خمسة إيصالات إيداع هندية تتداول في الولايات المتحدة، بناءً على القيمة السوقية:

1. بنك HDFC المحدود (HDB)

القيمة السوقية: $140.35 مليار

يعتبر بنك HDFC المحدود، أكبر شركة في الهند من حيث القيمة السوقية، حيث يمتلك نسبة وزن كبيرة تبلغ 13.3% في مؤشر Nifty 50. تأسس في عام 1994، وقد أصبح حجر الزاوية في قطاع البنوك الهندي.

المقاييس المالية الرئيسية:

• الإيرادات للسنة المالية 2022-23: ₹1,180.57 مليار (16% زيادة على أساس سنوي)
• صافي الربح بعد الضريبة للسنة المالية 2022-23: ₹441.09 مليار (19.3% زيادة على أساس سنوي )
• صافي الربح بعد الضريبة للربع الثاني من السنة المالية 2023-24: ₹159.8 مليار ($1.92 مليار)

رؤية السوق: إن الاندماج الناجح لبنك HDFC مع HDFC Ltd في 30 يونيو 2023 قد عزز مكانته في السوق. ومع ذلك، فإن أدائه منذ بداية العام البالغ -16.09% يشير إلى احتمالية حدوث تعديلات في السوق بعد الاندماج.

2. مختبرات د. ريدي المحدودة (RDY)

قيمة السوق: 11.09 مليار دولار

تأسست شركة د. ريدي للأدوية، وهي شركة عالمية في مجال الأدوية، في عام 1984، وقد تنوعت محفظتها عبر المواد الفعالة الصيدلانية، والأدوية الجنيسة، والأدوية الجنيسة ذات العلامات التجارية، والبيوسيميلار، ومنتجات الأدوية التي لا تتطلب وصفة طبية.

المؤشرات المالية الرئيسية:

• إيرادات السنة المالية 2022-23: ₹245.9 مليار ($2.99 مليار )، نمو بنسبة 15% على أساس سنوي
• إيرادات الربع الأول من السنة المالية 2023-24: ₹67.38 مليار، نمو سنوي بنسبة 36%

رؤية السوق: مع أداء قوي منذ بداية العام بلغ +30.92%، يظهر د. ريدي نمواً قوياً في قطاع الأدوية، متفوقاً على العديد من نظرائه العالميين.

3. إنفوسيس المحدودة (INFY)

القيمة السوقية: $71.91 مليار

تأسست شركة Infosys عام 1981، وقد تطورت لتصبح رائدة عالمية في خدمات الرقمية والاستشارات من الجيل القادم.

المقاييس المالية الرئيسية:

• إيرادات السنة المالية 2022-23: ₹1,467.67 مليار ($18.2 مليار)، نمو بنسبة 15.4% على أساس سنوي
• إيرادات الربع الثاني من السنة المالية 2023-24: 4.71 مليار دولار، نمو سنوي بنسبة 2.5%

رؤية السوق: على الرغم من أداء العام حتى تاريخه بنسبة -4.83%، إلا أن إنفوسيس تحافظ على نمو ثابت، مما يعكس مرونتها في قطاع خدمات تكنولوجيا المعلومات التنافسي.

4. بنك ICICI المحدود

القيمة السوقية: $80.33 مليار

تأسست ICICI Bank Limited في عام 1994 بعد تحرير قطاع البنوك في الهند ، وقد نمت لتصبح واحدة من البنوك الخاصة الرائدة في البلاد.

المؤشرات المالية الرئيسية:

• صافي الربح بعد الضريبة للسنة المالية 2022-23: ₹318.96 مليار ($3.88 مليار )، ارتفاع بنسبة 36.7% على أساس سنوي
• أرباح الربع الأول للسنة المالية 2023-24 بعد الضريبة: ₹96.48 مليار ($1.2 مليار )، نمو بنسبة 39.7% على أساس سنوي

رؤية السوق: أداء بنك ICICI منذ بداية العام بنسبة +2.19% ونمو الأرباح المستمر يسلط الضوء على مكانته القوية في قطاع البنوك في الهند.

5. ويبرور المحدودة (WIT)

القيمة السوقية: $25.74 مليار

Wipro Limited هي شركة بارزة في خدمات التكنولوجيا والاستشارات، تركز على الحلول المبتكرة للتحول الرقمي.

المؤشرات المالية الرئيسية:

• إيرادات السنة المالية 2022-23: ₹904.9 مليار ($11.1 مليار )، زيادة بنسبة 14.4% على أساس سنوي
• الأرباح بعد الضرائب للسنة المالية 2022-23: ₹113.51 مليار (انخفاضاً من ₹122.19 مليار في السنة المالية السابقة )
• إيرادات الربع الثاني للسنة المالية 2023-24: ₹225.2 مليار ($2.7 مليار )، انخفاض بنسبة 0.1% على أساس سنوي

رؤية السوق: أداء ويبروا حتى الآن بنسبة +1.29% والانخفاض الأخير في الإيرادات يسلط الضوء على التحديات التي تواجه شركات خدمات تكنولوجيا المعلومات في المناخ الاقتصادي العالمي الحالي.

تقدم هذه ADRs الهندية الرائدة تعرضًا متنوعًا لقصة نمو الهند عبر قطاعات البنوك والصيدلة والتكنولوجيا. تعكس أداؤها الديناميكيات الخاصة بالقطاع والاتجاهات الاقتصادية الأوسع في الهند. يجب على المستثمرين إجراء بحث شامل والنظر في قدرتهم على تحمل المخاطر عند تقييم هذه الفرص الاستثمارية.

ملاحظة: السنة المالية للشركات الهندية تنتهي في 31 مارس. عوائد وتقييمات السوق من بداية السنة المالية (YTD) حتى 18 أكتوبر 2023.