الاقتصاد الكلي وTradFi العالمي

شهدت صناديق بيتكوين المتداولة (ETFs) انتعاشًا ملحوظًا مع تدفقات أسبوعية بلغت $789 مليون، وهي الأعلى منذ فبراير. قادت بلاك روك هذا المسار، مساهمةً بنسبة 80% من هذا الإجمالي، ما يشير إلى عودة الاهتمام المؤسسي بالسوق بعد فترة من عمليات السحب.

تأثرت النزاعات الجيوسياسية بين الولايات المتحدة وإيران بتسارع قيام البنوك الغربية بالانسحاب من تمويل التجارة في السلع الأساسية بكميات كبيرة بسبب مخاطر الامتثال والعقوبات، ما دفع المتداولين إلى اللجوء إلى العملات المستقرة لإجراء التسويات عبر الحدود. أصبحت العملات المستقرة أداة تسوية بديلة، وقد ارتفعت وتيرة استخدامها، إذ تجاوزت قيمتها السوقية 3000 مليار دولار، ووصل حجم التداول على السلسلة إلى 4 تريليونات دولار.

أخبار بوابة: بعد انتهاء المفاوضات بين الولايات المتحدة وإيران في 12 أبريل، لم يبقَ أي فرد من الوفد الأمريكي في باكستان. لقد غادر ممثل الرئيس الأمريكي الخاص ويتكوف، وكذلك صهر الرئيس ترامب كوشنر، وفريق التقنية الأمريكي، العاصمة الباكستانية إسلام آباد. وصل نائب الرئيس الأمريكي فانس إلى قاعدة رامشتاين الجوية في ألمانيا قبل الساعة 7 صباحًا بتوقيت الولايات المتحدة الشرقي في يوم 12. ووفقًا لما كانت قد ذكرت به وسائل الإعلام الباكستانية سابقًا، غادر فانس باكستان في يوم 12 بالتوقيت المحلي. (شينخوا)

رسالة أخبار البوابة، قام حوت تم تحديده باعتباره "0x9e8" بإغلاق غالبية مركزه الطويل $SILVER باستخدام رافعة مالية 20x وفتح مركزًا طويلًا $CL بقيمة 95,577 باستخدام رافعة مالية 20x بقيمة بلغت $9 مليون خلال الـ 5 ساعات الماضية. حدثت هذه الأنشطة التجارية بينما لم تفض المفاوضات بين الولايات المتحدة وإيران إلى نتائج.

أخبار البوابة: في 12 أبريل، قام الرئيس الأمريكي دونالد ترامب في 12 أبريل بإعادة نشر مقالة على وسائل التواصل الاجتماعي تتعلق بـ"حصار البحرية" لإيران. وفي اليوم ذاته، ردت سفارة إيران لدى النمسا على ذلك، قائلة إن الحصار لا يمكنه "فتح" مضيق هرمز. وكتبت السفارة على وسائل التواصل الاجتماعي: "لإفادة من يهتمون بهذا الأمر بشكل بسيط: الحصار هو الحصار. لا يمكنه 'فتح' مضيق هرمز، بل سيعمل فقط على فرض قيود عليه. وللخروج من هذا المأزق الذي صنعته بنفسها، فالمخرج الوحيد هو الحفاظ على الانفتاح والمرونة في المفاوضات. اتبعوا المنطق."

تواصل تصعيد هجمات القراصنة في كوريا الشمالية ضد قطاع العملات المشفّرة، لتصبح مصدراً مالياً رئيسياً يحافظ على تمويل نفقات قواتها. يشير الخبراء إلى أنه، بخلاف قراصنة الدول الأخرى، تعتمد كوريا الشمالية بشكل أكبر على سرقة العملات المشفّرة؛ وقد تطور أسلوب الهجوم إلى الاستحواذ الدقيق على الصلاحيات، مع اختراق طويل الأمد يصعب معه اتخاذ إجراءات فعّالة للوقاية، ما يشكل تهديداً خطيراً للصناعة.

أشار محلل CryptoQuant داركفوسْت إلى أنه على الرغم من تسجيل بيانات مؤشر أسعار المستهلكين (CPI) في مارس أكبر زيادة شهرية مقارنة بالشهر السابق، فإن مؤشر أسعار المستهلكين الأساسي (core CPI) ظل ثابتًا، ما يشير إلى أن التضخم في الولايات المتحدة لم ينتشر بالكامل بعد. ويجب التركيز على بيانات مؤشر إنفاق المستهلكين الشخصي (PCE) في المستقبل. إذا استمرت التوترات بين إيران والولايات المتحدة، فقد يتطور التضخم إلى خطر منهجي، مما يؤثر في النمو الاقتصادي، وقد يحتاج الاحتياطي الفيدرالي إلى مواصلة رفع أسعار الفائدة لمواجهة ذلك.

خفضت عملية تنصيف البيتكوين في أبريل 2024 معدل التضخم السنوي إلى 0.85%، لأول مرة أقل من الذهب بنسبة 1.5%-2%. تنبع ندرة البيتكوين من أحكام يفرضها الكود؛ إذ سيتناقص العرض تدريجيًا، ومن المتوقع أن يحدث تنصيف آخر مرة أخرى في عام 2028. وقد شهدت دورة التنصيف هذه مشاركة المستثمرين المؤسسيين، مما عزز مكانة البيتكوين باعتبارها ذهبًا رقميًا.

أصدرت باﻷعمال المصرفية اﻷمريكية تقريرًا، حيث قامت بتعديل توقعات الاقتصاد العالمي بسبب اضطرابات الجغرافيا السياسية في الشرق الأوسط. تم خفض توقع نمو الولايات المتحدة لعام 2026 إلى 2.3%، ورفع التضخم إلى 3.1%. تم خفض توقعات نمو منطقة اليورو، مع رفع التضخم إلى 3.3%. يؤكد التقرير أن أثر الصدمات غير متوازن.

الرئيس الأمريكي دونالد ترامب أعاد نشر تقريرًا في 12 أبريل، مشيرًا إلى أنه قد يتخذ استراتيجية حصار بحري ضد إيران للضغط عليها، وقد أثار هذا الأمر الاهتمام بعد تعطل المفاوضات. وبطريقة مماثلة لما نجح به سابقًا في فنزويلا، يهدف ترامب إلى التأثير على صادرات النفط الإيرانية عبر السيطرة على مضيق هرمز، وقد تم نشر حاملتي طائرات أمريكيتين في المنطقة وجاهزتين. قد يؤدي هذا الإجراء إلى إعادة إشعال تقلبات أسعار النفط الخام وزيادة المخاطر الجيوسياسية.

يعتقد المستثمر الكلي Jordi Visser أن اختراق كل من Bitcoin وEthereum على التوالي لمستوى 76,000 دولار و2,400 دولار سيؤدي إلى بدء اتجاه صعودي مستدام. ويتوقع أن يؤدي ارتفاع التضخم إلى دفع المستثمرين للبحث عن أصول تحقق عوائد، ويشير إلى انخفاض احتمال حدوث ركود اقتصادي إلى 24%. ويأتي هذا الرأي مقارنةً بالتوقعات المتشائمة السائدة حاليًا في قطاع العملات الرقمية.

انهيار مفاوضات الملف النووي الإيراني-الإيراني يؤدي إلى ارتفاع ثم تراجع سعر البيتكوين، لتصبح قضية مضيق هرمز والبيانات الاقتصادية الكلية في بؤرة الاهتمام. ستقوم هذه المقالة بشرح منطق تقلبات سوق العملات المشفرة في ظل الصراعات الجيوسياسية واتجاهات الأموال على السلسلة.

أخبار بوابة، رسالة إخبارية، 12 أبريل، وفقًا لوسائل إعلام إسرائيلية، بعد أن فشلت المفاوضات بين الولايات المتحدة وإيران في التوصل إلى اتفاق، تقيّم إسرائيل أنه قد يتم تمديد وقف إطلاق النار بين الولايات المتحدة وإيران، حتى يتمكن الطرفان من مواصلة الحفاظ على التواصل.

أخبار بوابة جيت، في 12 أبريل، قام الرئيس الأمريكي دونالد ترامب بإعادة نشر مقال بعنوان "إذا لم تتنازل إيران، فإن الرئيس يملك في يده 'ورقة ترامب الرابحة'": الحصار البحري" وقام بنسخ ونشر هذا العنوان. يشير المقال إلى أنه إذا رفضت إيران قبول الاتفاق النهائي الذي اقترحته الولايات المتحدة يوم السبت، يمكن لترامب أن يختار، كما تعهد، قصف إيران وإعادتها إلى "عصر ما قبل التاريخ"، أو أن يعاود تطبيق استراتيجية الحصار البحري التي نجحت سابقًا في فنزويلا.

لم يتم التوصل إلى اتفاق في مفاوضات إيران بين الولايات المتحدة وإيران التي أجراها نائب الرئيس الأمريكي فانس في إسلام آباد، وكانت الخلافات الأساسية تتمثل في رفض إيران لمطالب الجانب الأمريكي المتعلقة بالتزامات تتصل بالأسلحة النووية. أدت تعثّر المفاوضات إلى ارتفاع مخاطر المشهد الجيوسياسي، مما يؤثر على الأسواق المالية، خصوصًا على أسعار النفط والبيتكوين. وعلى الرغم من عدم جدوى المفاوضات، قد يظل الطرفان قادرين على مواصلة الحوار، وسيولي السوق اهتمامًا للتطورات اللاحقة.

قالت آيمي أولدنبرغ، رئيسة استراتيجية الأصول الرقمية في مورغان ستانلي، إن الشركة ستوسع تعرضها للعملات المشفرة، بما في ذلك صناديق بتكوين المتداولة (ETF) والأصول المُرمّزة. وتخطط للاستعانة بالشركة التابعة Parametric لدراسة حصاد الضرائب المرتبط بالعملات المشفرة، كما أنها أطلقت بالفعل صندوق بتكوين الفوري المتداول وتعتزم تقديم خدمات تداول العملات المشفرة. ويُظهر هذا التحرك أن موقف وول ستريت تجاه سوق العملات المشفرة قد تغيّر بشكل ملحوظ.

بوابة الأخبار، 12 أبريل، وفقًا لمراقبة بيانات السلسلة، تم إغلاق جميع صفقات العقود الآجلة الآجلة على مؤشر ناسداك 100 (مركز بيع) بالرافعة 7x التابعة لـ Sky (المعروفة سابقًا باسم MakerDAO) لمؤسس مشارك Rune بالكامل. حاليًا، لا يزال يحتفظ بصفقات شراء على عقود خام النفط الأمريكي WTI الآجلة بالرافعة 20x، وصفقات شراء على خام برنت بالرافعة 7x، وصفقات بيع على مؤشر S&P 500 بالرافعة 20x، وجميعها في حالة خسارة. انخفضت القيمة الإجمالية لمركزه الآن إلى حوالي 680 ألف دولار، مع خسارة عائمة تقارب 60 ألف دولار، وتبلغ عائد الاستثمار -21.78%.

تم إنهاء اتفاقية اندماج بقيمة 1.6 مليار دولار ضمن SPAC بين شركة The Ether Machine وشركة Dynamix Corporation في قطاع التمويل بسبب ظروف سوق غير ملائمة. كان الهدف من هذا الاندماج إدراج The Ether Machine في سوق ناسداك، وبعد الإنهاء ستحصل Dynamix على تعويض قدره 50 مليون دولار.

يكشف الرئيس خافيير مايلي أن جهود الأرجنتين لتحويل الاقتصاد إلى الدولار تواجه مقاومة من المواطنين الذين يفضلون استخدام البيزو. وعلى الرغم من السماح بتنافس العملات، لا يزال معدل التبنّي منخفضًا، ما يعقّد الإصلاحات الاقتصادية التي يَطرحها مايلي.