$NVDA 乔纳森·罗斯表示,内存目前是人工智能最大的瓶颈,但瓶颈并非永恒。
“每当瓶颈大到足以让人们去解决时,人们就会解决它。”
他的警告是:在被限制的情况下,内存仍然可能极其有价值,但如果它变得过于昂贵或过于稀缺,它就会成为工程师们被迫要去攻克的问题。
如果内存变成了过大的瓶颈,行业就会开始寻找减少对它依赖的办法。
他说,内存是“半导体供应链中最商品化的环节”,但如今它已成为人工智能中最重要的约束之一。
罗斯用吉芬商品理论作类比来解释这一点:如果内存变得更贵,客户起初可能会在它身上花更多的钱,因为它是必需的。但最终,如果价格高到一定程度,人们就会寻找替代品。
“如果内存太贵,而且人们没有生产足够多的内存,那么他们就会用技术手段来解决这个问题。”
DeepSeek 的例子正好符合他的观点。当采访者提到 DeepSeek V4 将 KV 缓存压缩了 90% 时,罗斯回应说,这项工程工作有其机会成本。
“如果他们有足够的内存,他们会去做别的事情。如果它没有那么贵,他们会去做别的事情。”
“你把它变成一个足够大的问题。这就像高高竖起的罂粟花苗。一旦它长得太高,就会被砍掉。”