CJ_Blockchain

路徑依賴這種東西，你逃不過的。
特別是當你嚐過那種正向回饋。
Michael Burry 還在做空，越是上漲他越興奮。
其實不難理解，那種 99% 的人都認為你錯了，然後你堅持到底最後證明自己是對的感覺，可能比吸毒還爽。
Michael Burry 在 2008 年當著全地球人的面爽了一次，還有人拍了電影《Big Short》
換作是你，當你面對所謂的第四次工業革命、矽基礦潮，以及所有頂級企業家 All in 的時代，你是 Michael Burry，你會錯過這種機會嗎？
你只想再爽一次，那種感覺讓你著迷。即便粉身碎骨也在所不惜。

作為騰訊的股東，我只能說馬化騰在 AI 投資上還是猶豫了，最好的時間是前兩年，那時候硬體還沒通膨，儲存還沒暴漲。
說實話這方面看的話，甲骨文真的無敵，早早地在硬體沒通膨的時候就瘋狂上槓桿全押。用最少的錢拿到了最多的卡。
看雪球，一堆躺平吃利息的老登抱怨騰訊的資本支出，我只能說老登趕快賣，最好直接把騰訊砸到300。讓我們這些小登買點便宜的騰訊吧。

騰訊財報出了。收入超預期，利潤略微不及預期（但是因為有個可轉債的會計處理）實際上收入和利潤都超預期。
市場不滿意的就是現金流為負，因為資本開支太高了。
但我覺得這根本不是負面。
騰訊其實三大業務增長已經放緩了。 新的增長來源必須來源於AI。
最近neocloud的財報已經證明了搞雲計算是非常賺錢的。 如果市場因為資本開支砸騰訊。我認為是好機會。
你說甲骨文這種超級全力投入雲市場不滿意，但騰訊這種才花這麼點錢，我覺得花少了，我希望小馬哥應買盡買，狠狠地給我砸算力！

最近很少發 meme 了。
7 月底特地在頻道裡發了 $UPEG 和 $Prism 這兩個項目。
UPEG 到今天接近翻倍。PRISM 今天正好 5 倍。
不 PVP、不盯盤的選手終於要迎來春天了嗎

還有什麼比你的朋友傳給你 CA，然後你們一起虧錢更親密的事情呢？

貝萊德 13-F 解讀
截至2026年6月30日，其整體持倉規模約6.73萬億美元，上一季度為5.72萬億美元，環比大幅增長約18%。
1⃣全面押注 AI，前十大持倉全為科技股，持續增持英偉達、AMD、博通
2⃣美光MU增持幅度最大，環比+1.19%，持倉市值1,210億美元
3⃣減倉老牌股票，比如AT&T、強生等。
不過跟我之前說的一樣，7月份巨大波動，誰也不知道機構們7月份到底做了什麼。

如果美國沒打伊朗。
伊朗可能都沒想過他們能在荷莫茲海峽上面搞那麼多事。
打之前所有人都覺得伊朗不會動荷莫茲海峽。
結果現在伊朗發現原來荷莫茲海峽真是他家的。

受 AI 需求強勁帶動，被動元件市場回暖，多層陶瓷電容（MLCC）出現供應緊張局面。部分客戶為確保貨源，不惜以原價兩到三倍的價格向被動元件製造商國巨、村田等大廠追貨，形成出價高者得的搶料潮，交期已拉長至 12 至 16 個月。
國巨表示，MLCC 需求非常旺盛，產線利用率持續攀升，本季標準品將從八成左右升至九成以上，特殊品維持高位，整體向滿載靠攏。越來越多 AI 相關客戶希望透過長約提前鎖定半年甚至數年的產能，以降低供應風險。
公司正透過高雄、蘇州、越南及墨西哥等地擴產應對。

這幾天很多 13F 都出來了，不過我覺得這次 13F 沒什麼大用。七月經歷了什麼大家都知道。
你看到機構 630 的持倉情況，和今天的情況絕對已經有了巨大的變化。

到底是誰發明的 Zendaya 啊
蜘蛛俠就非得談這段戀愛不可嗎？

今天中美兩國的光模組板塊標的走出了兩級反轉。
中際旭創尾盤暴跌，一天最高波動-10%
美股這邊AAOI、COHR暴漲。
故事的起因還是路透社之前流出的FCC禁令。
但當時大家的解讀是，美國本土的產能無法供應資料中心光模組的需求，短期內美國不會直接禁止進口中際旭創的光模組。
但今天有個變數就是AAOI業績會透露他們年底產能能到65萬片。
COHR大概率也會擴產。
那麼此時回頭看整個光模組鏈路。DSP、雷射器這些核心組件其實全都來自美國的公司。 中際旭創、新易盛算是高端組裝。
一旦AAOI、COHR完成擴產，美國是完全有能力獨立自主供應光模組，甚至限制中國光模組製造的。
當然中國也有InP出口限制這一手牌。
整體看這波美國光賽道的暴漲，背後的核心敘事是——美國版本的國產替代敘事。
比起之前的自由市場競爭，資本這次看到了AAOI、COHR們獨占美國市場的可能。

今晚這麼一看，韓國人是真的不行啊。
不知道的還以為今天發布財報的是海力士呢。

IBKR 當機了。
但它厲害就厲害在，它難用到我只會懷疑是我的網路不好、卡住了。
從沒想過是它當機了