BabyGi

AI新雲三巨頭已交卷，釋放什麼信號？
同樣是訂單爆滿、舊卡漲價，為什麼 $CRWV 財報後大漲，而 $NBIS 卻暴跌近17%？
▶️ 舊卡漲價打破殘值魔咒
上一代GPU租金環比逆勢大漲30%至50%，設備過了會計折舊期依然是印鈔機，直接證偽了資產歸零的悲觀預期
▶️ 大廠預付款替代高息債
高利息曾吞噬 $CRWV 大部分利潤，如今三家轉向讓 $MSFT 等巨頭預付資金建機房，但也讓新雲廠商從高彈性房東變成了大廠基建外包商
▶️ 電力和交付成勝負手
$NBIS 因新澤西供電掉鏈子導致訂單延期、下修指引
$IREN 同樣因網絡配置升級推遲營收達標。反觀 $CRWV 交付提前，資本開支上調
昨晚 $NVDA 剛官宣黃仁勳辭職、CFO接任臨時CEO，疊加前期AI板塊回調，隨著AI板塊回調，短線震盪難免
大客戶正收緊對延期供應商的審查，誰能最快解決電力並網、把積壓合同變成現金流，誰就能率先迎來估值修復
DYOR

谷歌 $GOOG 連續反彈，290美元附近的支撐暫時守住了，接下來能否突破300美元，甚至挑戰上方320美元附近的缺口？
$GOOG 收漲1.62%，報295.35美元，連續第二個交易日上漲，成交量約2208萬股，高於50日均量
即使美股大盤走弱，谷歌依然表現相對強勢，短線買盤有所回暖
我覺得這輪反彈有基本面支撐，谷歌Q3營收同比增長25%，Google Cloud增長103%，Gemini月活用戶突破10億
AI業務不僅帶動雲端服務增長，也讓谷歌有機會把自研TPU晶片賣給外部客戶。目前已有近100家客戶使用TPU，部分晶片收入預計到2027年才會體現
技術面上，290美元是第一道防線，284.44美元是下一個支撐。上方300美元和303.11美元壓力比較集中，突破後才有機會進一步向320美元附近的跳空缺口推進
我認為短線反彈還有延續空間，但現在還不能確認趨勢反轉。300至303美元是接下來最重要的觀察區間，若放量站穩，反彈有望擴大。如果衝高回落並跌破290美元，則可能重新測試284美元附近
谷歌的AI增長故事還在兌現，股價能否重新走強，最終還得看增長能不能持續轉化為利潤
DYOR

加密美股齊跌，下一波反彈靠什麼？
這兩天市場跌得挺狠，很多人都在問，是不是行情結束了？我倒覺得，現在更像資金集體避險，還沒到徹底看空的時候
美股科技股走弱， $NVDA 、 robinhood:0x86923f96303d656e4aa86d9d42d1e57ad2023fdc 、 $MU 跟著承壓，BTC跌向7萬美元，ETH也跌破2100美元。說到底，大家現在最擔心的還是流動性和AI估值
那接下來靠什麼反彈？
1、通膨能不能降下來，讓美聯儲重新有降息空間
2、 $NVDA 能不能穩住，AI龍頭不止跌，科技股很難真正反彈
3、 $BTC ETF能不能重新迎來資金流入，這比短期合約拉升更有說服力
我不覺得馬上就能開啟新一輪上漲，短期可能還要反覆震盪。但只要美股企穩、資金重新回流，加密市場的反彈彈性依然很大
現在比抄底更重要的，是盯住資金什麼時候回來
非投資建議 DYOR

AI 真正的危機
不是貧富分化
而是結構性淘汰
過去的失業是週期性的
經濟回暖，人還能回去上班
AI 帶來的是結構性淘汰
崗位不是暫時沒了，是永久消失
機器學會之後，就不需要人了
這是沒有先例的命題
以後的生活和個人價值
得自己重新定義
眼下 AI 創業看著遍地開花
真正跑出結果的只有四類
做 AI 培訓、幫企業落地、做中轉、做代理開號
其餘大多在賣概念
AI 不淘汰努力的人
只淘汰只會重複的人
連老黃都被AI淘汰了🤪
接下來大家可要好好思考一下未來的路
如何讓自己無可替代

X 的貼文現在能直接分享到朋友圈了
而且朋友圈裡能直接看到頭像、帳號和前幾行內容
以前發個連結過去基本上是死的
現在終於能看見了
完整內容還得翻牆
但預覽已經能直接刷到朋友圈裡
華語區創作者的內容多了
一條直接進私域的路
感覺牆又鬆了一點點
🤔

四連陽直接放量衝出下降楔形，$AMD這波急拉到底是空頭回補的虛火，還是真要起主升浪了？
昨天 $AMD 成交量直接翻倍，單日大漲7.32%收在552.90美元，盤後更是衝到577美元上方，已經提前把570美元這道坎踩在腳下了
這次真金白銀往裡衝，主要是因為三季報數據中心營收暴增97%，加上伺服器CPU出貨量激增、投行紛紛看多，實打實的業績撐起了買盤
短線盯著三個關鍵位置就行
第一支撐 550美元
剛突破的整數關口，回踩不破就是有效突破
第二支撐 530美元
楔形上沿的底線，跌破說明這波衝高失敗，還得回去磨底
上方目標 600美元
盤後既已站上570美元，下一站直接看600美元附近的布林帶上軌
連續急拉後直接追高性價比不高，重點看今明兩天能否穩在550到570美元之間。如果能縮量回踩550美元企穩，才是更舒服的上車點
非投資建議 DYOR

大家別難過，誰也不用羨慕誰
沒買白銀的買了黃金
沒買黃金的炒了股票
沒炒股票的投了基金
沒投基金的玩了期貨
沒碰期貨的去炒美股
沒玩美股的扎進幣圈
合約爆倉、山寨幣站崗
這些都沒碰的
買房買車，高位接盤
沒置業的，錢被借出去收不回
沒借錢的，可能被騙局騙走積蓄
沒被騙的，那就是手裡確實沒錢
兄弟姐妹們，大家都是幾十歲的人了
每個賽道各有各的坑
大家都是韭菜
結局都差不多
不必羨慕任何人

CoreWeave的算力已經賣到2028年，AI算力市場真的不怕供過於求嗎？
$CRWV Q3營收36.61億美元，年增168%，積壓訂單達到1325億美元，年增138%，調整後營運利潤率升至10%，全年營收指引上調至130億至133億美元
公司今年7月將產品價格上調25%，第三季度末又漲了10%。目前長期合約每兆瓦年化收入達到2000萬至2500萬美元，短期合約超過4000萬美元。管理層表示，2027年算力基本售罄，2028年需求依然遠超供給
還有一筆潛在收益來自老GPU，2027至2028年約30萬張GPU陸續結束首輪合約，續約預計帶來近100億美元年化增量收入，而且不需要大量新增資本支出
融資方面，公司不願再以高成本發行無擔保債券，未來三個月預計收取90億美元客戶預付款
不過，Q3利息支出已經達到8.46億美元，高於3.79億美元的調整後營運利潤，Q4預計進一步升至10.5億至11.5億美元
我覺得CRWV的算力需求和漲價能力確實有說服力，但要看賺錢速度能不能追上借錢和擴張的速度。如果能按計畫在2028年上半年實現獲利，CRWV的商業模式才算真正經受住了考驗，股價也有機會打開新的空間
DYOR

一個時代真正的機會
從來不是突然出現的技術
也不是驟然崛起的平台
而是越來越多人
開始用新的方式理解自己、理解社會
理解什麼才是值得追求的生活
這種變化未被察覺時
只是潛伏的情緒
情緒被表達出來
就成了社會思潮
足夠多的人願意為之投入時間與金錢
思潮便形成市場
真正的風口
是集體潛意識的改變
稱之為「共識」

AI 獨角獸 Anthropic 要強行在感恩節前敲響納斯達克大門，你覺得它這次能如願抱走千億估值嗎？
最近美股 AI 板塊大幅震盪，市場的狂熱情緒降溫不少
前陣子傳出的「募資 693 億、估值衝 2 兆」的誇張數據，很快就被公司闢謠撤回，暴露了承銷商與潛在買家之間的嚴重博弈
路演正式啟動，估值究竟幾何？
從最新博弈看，早期的 2 兆巨無霸夢基本破滅。目前機構給出的合理預期大多縮水到了 1.1 兆至 1.3 兆美元之間，甚至有保守分析師認為落到 1 兆美元左右才比較安全
儘管招股書裡的營收增速確實驚人，但每年數千億美元的算力帳單和極其沉重的資本支出，讓二級市場投資者變得異常清醒
我認為 Anthropic 大概率會選擇低調妥協
它寧願以相對保守的定價入場擠進資本市場，保證算力資金鏈不斷，也不敢在這個窗口期貿然延期
上市首日的表現將成為檢驗整個生成式 AI 泡沫硬度的生死試金石。如果它掛牌後能走穩，AI 大盤能鬆一口氣，一旦開盤破發，恐引發連鎖拋售
DYOR

我是來自美國的間諜 🇺🇸
#AmericanBully #美国恶霸

當油價回落、通膨陰霾暫時散去，黃金多頭為何總能在關鍵時刻絕地反擊？ $XAU
近期金價再度站上每盎司4120美元上方，日內漲幅超1%。看起來是地緣局勢緩和帶動油價下跌、直接釋放了通膨壓力，實際上在於市場對聯準會政策轉向的敏感博弈
雖然高盛等機構因聯準會隱現的鷹派傾向下調了年底預期，但巨額美債和長期結構性通膨的底色未變，黃金作為終極避險和對沖工具的邏輯依然堅固
後續金價短期大概率維持高位震盪，如果後續通膨數據超預期回落、壓低升息預期，黃金有望再次衝擊前高
如果聯準會態度持續強硬，市場將經歷頻繁的拉鋸洗盤
DYOR

剛剛公布的國內 10 月 PPI 數據，同比直接衝到了 5.7%，比上個月的 5% 又高了一截
很多人第一個反應可能是工業在回暖，企業要大賺錢了，但其實真沒那麼簡單
這次出廠價格被強行推高，主要不是因為大家買東西的需求變多了，而是上游的原材料和能源成本被硬生生抬上去了
接下來我們到底該盯緊什麼？
第一，看原材料成本能不能順利轉嫁到老百姓身上
上游各種原料漲得太厲害，但老百姓的消費力沒跟上。夾在中間的製造企業最難受，利潤被嚴重擠壓。能不能順利把漲價傳導給買單的人，是接下來的關鍵
第二，看中小企業能不能撐得住
很多小工廠如果扛不住這波原材料漲價，可能只能被迫減產甚至關門。這會讓不少小企業被淘汰，生意全被大型龍頭工廠搶走
第三，看國家會不會出手調控
價格一直這麼漲，大家壓力都很大。接下來要看政府會不會出手壓低原材料價格，以及企業是不是在盲目搶著囤貨
這波高位增長很難一直維持。如果大家還是不太花錢，PPI 大概率衝高一下就會掉頭向下
說白了，這就跟看體溫計一樣，接下來只要盯緊中間的製造企業能不能賺到錢，就能知道實體經濟到底是熱還是冷了
DYOR

當你知道你認識的人
睡了你身邊好多你認識的人
他也許會覺得自己很有成就感
頓時會覺得這個人挺噁心的😅

科技股暴跌後再反彈，你趕上這趟過山車了嗎？
11月5日半導體指數單日暴挫超12%，其實是資金積怨已久的情緒宣洩
11月6日美股收盤， $AMD 強勢反彈超11%， $NVDA 回升3.58%，帶動 $Q 終場反彈。但那斯達克週線仍跌3.4%，這絕對談不上趨勢反轉
這次大洗盤本質是機構在進行精準剔除。
以前市場買晶片是雞犬升天，只要有AI概念就漲
現在資金極度挑剔，硬體砸了巨資卻拉不出利潤表的被狠甩，唯有壟斷力強、現金流扎實的龍頭反彈最猛
科技股已經正式從炒未來進入核算期
預計短期會有技術性修復，但只要巨頭財報稍有閃失，劇烈震盪就會重演
建議：
▶️別盲目滿倉追高，仍處於高震盪區
▶️去弱留強，鎖定有真金白銀變現能力的龍頭
▶️留足現金彈藥，準備應對可能的二次回踩
DYOR

平時也沒人跟我講八卦
今晚聽別人講了幣圈A先生的故事
我聽了一晚上，一直以為講的是B先生
我也無法以鵝🦢傳鵝🦢
因為我連吃瓜也吃不明白 😑
又耳背又記憶力不行
這也許是別人從不來跟我講八卦的原因🤷‍♀️

AI 硬體股跌這麼狠，後面還有多少下跌空間？
這次下跌可能只是個開始，過去幾年，AI 公司不斷砸錢買 GPU、建資料中心，硬體廠商跟著吃肉
現在市場開始擔心，如果資料中心建設速度慢下來，這條產業鏈還能維持之前的成長嗎？
我覺得有幾個地方可以留意
1、小型算力公司壓力更大
像 $CRWV 這類公司，擴張很依賴融資，一旦專案延期，設備買得少了，收入兌現也會受影響。微軟、谷歌這些巨頭有自己的現金流，抗壓能力還是不一樣的
2、儲存股也要小心
$MU 、 $SNDK 前期漲幅已經不小，市場對 AI 儲存需求的預期也打得很滿。如果資料中心擴建放慢，儲存訂單和價格上漲的速度可能都會受到影響
3、大廠可能反而有機會
如果小型算力企業資金吃緊，雲端運算市場可能進一步向大廠集中。對微軟、亞馬遜、谷歌來說，建設節奏可以調整，但 AI 業務不會因此消失
我覺得接下來幾個月 AI 板塊可能還會反覆震盪。先看科技巨頭會不會下調明年的資本支出，再看硬體公司的訂單有沒有變化
短期不急著抄底，等這一輪預期調整得差不多，再看哪些公司值得重新布局
DYOR