InvestingWithBrandon

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Cố vấn của tôi nói quyền chọn cổ phiếu không phù hợp với khẩu vị rủi ro của tôi.
Tôi: Anh ta có giải thích sự khác biệt giữa việc mua quyền chọn theo tuần và bán một put lên một công ty tuyệt vời, dưới giá trị hợp lý, với thời hạn 2 năm không?
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Không. Chỉ nói quyền chọn là đầu cơ.
Tôi: Nhìn biểu đồ đó đi. Bán một put trên S&P là lời hứa mua 500 công ty lớn nhất nước Mỹ... với giá chiết khấu... và được trả tiền trước cho lời hứa đó. Được bảo đảm bằng danh mục đầu tư nghĩa là bạn không bị vốn nhàn rỗi như với các put được bảo đảm bằng tiền mặt.
Nhà đầu tư nhỏ

Nhà đầu tư cá nhân: Tôi kiểm tra các vị thế của mình khoảng 20 lần mỗi ngày. Không thể cưỡng lại được.
Tôi: Hãy nhìn biểu đồ 3 tháng bên dưới của S&P500 $VOO. Bây giờ dùng tay che phần tháng vừa qua.
Nhà đầu tư cá nhân: Được...
Tôi: Dựa vào hai tháng đầu, bạn có đoán được tháng vừa qua sẽ trông như thế nào không?
Nhà đầu tư cá nhân: Không đời nào.
Tôi: Đúng vậy. Thế chính xác thì bạn đang học được điều gì lúc 11 giờ sáng thứ Ba khi kiểm tra giá?
Nhà đầu tư cá nhân: Tôi đoán là chẳng học được gì. Chỉ là việc đó khiến tôi cảm thấy mình đang có trách nhiệm.
Tôi: Nhưng nó khiến bạn phải trả giá. M

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Nếu lại có một năm 2022 nữa thì tôi sẽ rút tiền. Năm đó đã khiến tôi suy sụp.
Tôi: Hãy nhìn biểu đồ đó. Giảm hơn 35%. Giờ hãy nói xem bạn đã làm gì.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Cầm cự lâu nhất có thể, bán gần đáy, rồi quay lại ở mức giá cao hơn nhiều.
Tôi: Vậy là thị trường chỉ giảm tạm thời 35%, còn phản ứng của bạn biến nó thành khoản lỗ vĩnh viễn... Bạn đã bán khi nó đang được giảm giá...
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Tôi biết. Tôi vẫn day dứt vì chuyện đó.
Tôi: Đây là năm 2022 của tôi. Cùng một biểu đồ. Tôi đã bán các quyền chọn bán được bảo đảm bằng danh mục có kỳ hạn hơn 1+ năm trong suốt

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Tôi chốt lời mỗi khi lãi 25%. Khóa lợi nhuận lại, không bao giờ phá sản vì chốt lời.
Tôi: Hãy nhìn biểu đồ 5 năm đó. Có bao nhiêu “nhịp tăng 25%” trên đó?
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Một vài lần... nhưng sau đó chúng vẫn tiếp tục tăng.
Tôi: Đúng vậy. Vậy nên mỗi lần bạn khóa lợi nhuận 25%, tài sản đó vẫn tiếp tục tăng và bạn đã đứng ngoài. Sau đó bạn còn phải nộp thuế cho khoản lãi, nên lựa chọn tiếp theo phải tăng đủ để bạn chỉ vừa bù lại số thuế đã nộp.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Ý tôi là sớm muộn gì tôi cũng phải bán.
Tôi: Có thật vậy không? Đây là cách người giàu thực sự làm. Họ không ba

Có người trả tôi 64.499 USD để đồng ý mua $META cổ phiếu của họ với giá 550 USD... sau 2 năm nữa.
Nói thành lời nghe xem. Nghe thật giả tạo.
Họ trao cho tôi 64 nghìn USD ngay lập tức, để đổi lấy một LỜI HỨA
Một lời hứa mua một công ty mà tôi vốn đã yêu thích, với mức giá tôi sẽ rất vui lòng trả
Nếu $META không bao giờ giảm xuống mức đó? Tôi giữ $64k mà không tốn gì.
Nếu có? Tôi mua một công ty tuyệt vời với giá chiết khấu... mà VẪN giữ 64 nghìn USD.
Và danh mục cơ sở của tôi đã bảo đảm toàn bộ giao dịch, nên không bị đọng vốn như CSP
Đây là sức mạnh của quyền chọn bán được bảo đảm bằng danh mụ

Có người trả tôi 20.946 USD để đồng ý mua cổ phiếu NVDA của họ ở mức 180 USD... sau 2 năm kể từ bây giờ
Nói to lên nghe thật giả tạo
Họ lập tức đưa tôi 20.946 USD để đổi lấy một LỜI HỨA
Một lời hứa mua một công ty mà tôi vốn đã yêu thích, ở mức giá tôi sẽ rất vui lòng trả
Nếu $NVDA không bao giờ giảm xuống mức đó? Tôi giữ 20.946 USD mà không phải làm gì
Nếu giá giảm? Tôi mua một công ty tuyệt vời với giá chiết khấu... và VẪN giữ 20.946 USD
Và danh mục cơ sở của tôi đã bảo đảm toàn bộ giao dịch, nên không có dòng tiền nhàn rỗi như CSP
Đây chính là sức mạnh của quyền put được bảo đảm bằng danh m

25 nghìn đầu tiên là khó nhất
nhưng... $100k đầu tiên thì dễ hơn một chút so với 25 nghìn đầu tiên
nhưng... $1M đầu tiên thì dễ hơn một chút so với 100 nghìn đầu tiên
nhưng... $2M đầu tiên thì dễ hơn một chút so với 1 triệu đầu tiên
Khi bạn đạt được một cấp độ, cấp độ thứ hai sẽ đến nhanh hơn
Tin tôi đi!

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: S&P vừa lập kỷ lục. Tôi đang chờ một nhịp điều chỉnh trước khi xuống tiền.
Tôi: Bạn đã chờ bao lâu rồi?
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Thành thật mà nói thì từ khoảng tháng Tư.
Tôi: Và SP500 $VOO đã làm gì kể từ đó?
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: ...tăng. Tôi biết.
Tôi: Vậy là bạn đã có một đợt giảm giá khi thế giới đang “tan chảy” vì tình hình Iran mà bạn chẳng làm gì cả... Tôi nghi rằng bạn cũng sẽ không mua vào đợt giảm giá tiếp theo khi nó xảy ra, vì chúng chẳng bao giờ khiến người ta cảm thấy dễ chịu...
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: ĐÚNG... Khi thị trường giảm, tôi luôn hoảng loạn và muốn mua ở mức ngày

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Hiện giờ mọi thứ đều đắt đỏ. Chẳng có gì để mua.
Tôi: Chỉ số đang ở gần mức cao kỷ lục, đúng vậy. Bạn đã nhìn vào bên trong nó chưa?
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Ý bạn là gì, bên trong nó?
Tôi: Chip/ngân hàng/bán dẫn/bộ nhớ/bán lẻ/năng lượng... Một cơn hoảng loạn toàn diện đang diễn ra bên trong một thị trường ở gần các mức kỷ lục.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Hả. Tôi chỉ luôn nhìn vào mức của chỉ số.
Tôi: Đó là sai lầm. “Thị trường” không phải chỉ là một thứ. Luôn có một ngành đang bị tàn phá trong khi mọi người chỉ chăm chăm nhìn vào con số trên tiêu đề.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Vậy đó là nơi bạn t

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Tôi chạy chiến lược wheel. Đó là một hệ thống hoàn chỉnh... phí quyền chọn thu vào từ cả hai phía.
Tôi: Hãy nhìn biểu đồ 10 năm này của $Q & thử áp dụng chiến lược wheel lên nó trong đầu.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Được...
Tôi: Giai đoạn một. Bạn bán quyền chọn put được bảo đảm bằng tiền mặt. Tiền của bạn nằm đóng băng trong nhiều tháng, trong khi Nasdaq tăng khoảng 15% mỗi năm.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Được thôi, nhưng rồi tôi bị thực hiện quyền & sở hữu cổ phiếu.
Tôi: Thường là sau một đợt giảm nhẹ từ mức định giá tệ... Vậy nên bạn vẫn bị thực hiện quyền ở mức giá xấu. Sau đó, chiến lư