InvestingWithBrandon

🔴Giá thực hiện tệ hại của bạn là lý do bạn bị nghiền nát với các quyền chọn...
(cách khắc phục ngay bây giờ)
Hầu hết nhà đầu tư nhỏ lẻ bán quyền chọn put với giá thực hiện thấp hơn khoảng 5% so với giá thị trường hiện tại để “xây dựng biên an toàn”
Họ thường làm điều này với các hợp đồng theo tháng.
Đây là vấn đề LỚN.
5% không phải là biên an toàn đủ tốt, đặc biệt với hợp đồng 1 tháng khi bạn không có động lực tăng trưởng thuận chiều hỗ trợ.
(khi EPS tăng, cổ phiếu cũng sẽ tăng theo)
Giải pháp là bán quyền chọn put có thời hạn từ 1 năm trở lên.
Bạn có thể chọn giá thực hiện thấp hơn giá hiện

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: VIX đang tăng vọt nên tôi sẽ không động vào bất cứ thứ gì cho đến khi nó hạ nhiệt.
Tôi: Bạn biết VIX thực sự đo lường điều gì, phải không?
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: ...mức độ nguy hiểm của thị trường?
Tôi: Nỗi sợ. Nó đo lường số tiền mọi người ĐANG CHI TRẢ cho các quyền chọn. VIX cao nghĩa là phí quyền chọn đắt đỏ.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Đúng, vậy là... thời điểm nguy hiểm.
Tôi: Nguy hiểm cho NGƯỜI MUA. Tôi là người bán trong những lúc như vậy. VIX cao nghĩa là tôi được trả NHIỀU HƠN cho đúng cùng một quyền chọn put có tài sản bảo đảm mà tôi đang bán. Theo đúng nghĩa đen, đó là một đợt

THỊ TRƯỜNG CHỨNG KHOÁN SẼ KHIẾN BẠN MUỐN LÀM ĐIỀU SAI LẦM VÀO THỜI ĐIỂM TỒI TỆ NHẤT.
(điều này khiến hầu hết mọi người gục ngã)
Khi cổ phiếu đang đắt và tăng vọt, bạn cảm thấy muốn mua tất cả mọi thứ. (thường rủi ro hơn)
Khi cổ phiếu đang rẻ và mọi người đều sợ hãi, bạn cảm thấy muốn bán tất cả mọi thứ. (thường là một món hời hơn)
Khi một cổ phiếu tốt đi ngang, bạn cảm thấy muốn thay thế nó. (một đợt tăng mạnh có thể sắp xảy ra)
Khi kế hoạch của bạn cuối cùng sắp phát huy hiệu quả, bạn lại phá hỏng nó...
Thị trường không chỉ đang kiểm tra khả năng nghiên cứu/luận điểm của bạn.
Nó đang kiểm tra

PHẦN LỚN NHÀ ĐẦU TƯ SẼ ĐỨNG NGOÀI TRONG 12 THÁNG TỚI VÀ HỐI TIẾC ĐIỀU ĐÓ SUỐT 10 NĂM
Các tiêu đề thật đáng sợ. Chúng luôn đáng sợ.
Trong khi đó, một nhóm nhỏ đang mua các công ty tốt với mức chiết khấu và sử dụng quyền chọn theo cách ít rủi ro để khuếch đại những cơ hội cực kỳ hấp dẫn.
Bạn sẽ là kiểu nào?

Nếu dí súng vào đầu tôi và nói: “Brandon, hãy vượt thị trường trong 10 năm tới, nếu không anh sẽ chết”
Tôi sẽ nói: không vấn đề gì.
Có 99% khả năng tôi sẽ làm được.
Đây chính xác là cách tôi làm.
Trước hết, “thị trường” ở đây là SP500.
Giả sử ban đầu tôi có một tài khoản $1m .
Việc đầu tiên tôi sẽ làm để vượt thị trường là đơn giản mua chính thị trường.
Vì vậy, tôi sẽ mua $1m của $VOO (ETF SP500)
Thứ hai, chỉ mua thị trường thông qua $VOO thực tế sẽ kém hơn một chút do tỷ lệ chi phí... không vấn đề gì.
Vì vậy, đây là điểm quan trọng để vượt qua thị trường.
Trong khoảng thời gian 10 năm đó,

Thị trường chứng khoán sẽ KHÔNG tăng điểm mỗi năm.
Đôi khi chúng ta sẽ chứng kiến -40%🔴
Đôi khi chúng ta sẽ chứng kiến +40%🟢
Nếu danh mục đầu tư của bạn không thể chịu được điều này, bạn không có danh mục đầu tư, mà chỉ có các phỉnh casino trên bàn blackjack.
Cuối cùng bạn sẽ thua nếu tiếp tục chơi.

Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Tôi chỉ mua và nắm giữ các quỹ chỉ số. Chậm mà chắc.
Tôi: Tốt. Nghiêm túc đấy. Đó là nền tảng. Tôi cũng làm chính xác điều tương tự với $VOO và $Q
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Khoan, anh cũng nắm giữ các quỹ chỉ số à?
Tôi: Tất nhiên. Điểm khác biệt duy nhất là tôi không để chúng chỉ nằm yên đó. Tôi dùng chúng làm tài sản thế chấp và bán quyền chọn bán dựa trên chúng để kiếm thêm khoảng 15%.
Nhà đầu tư nhỏ lẻ: Vậy là anh không thay thế việc đầu tư vào chỉ số… mà đang chồng thêm lên đó?
Tôi: Chính xác. Anh đang thực hiện hoàn hảo bước một. Chỉ là anh dừng lại trước bước hai.
Nhà đầu tư

Tôi chưa gặp DÙ CHỈ 1 NGƯỜI DUY NHẤT nào đánh bại SP500 trong 10 năm qua khi sử dụng covered call hoặc quyền chọn bán được bảo đảm bằng tiền mặt làm chiến lược chính.
KHÔNG MỘT AI...
Điều đó cho bạn biết gì?
(tin tôi đi, phần bình luận này sẽ đầy ảnh chụp màn hình ROI nếu tôi sai)
Tôi chỉ muốn mọi người đều thành công vượt trội và kiếm thật nhiều tiền, nhưng những chiến lược này không hiệu quả...
Covered call giới hạn mức tăng, không giúp bảo vệ nhiều khi giá giảm, và bạn đồng thời vừa lạc quan vừa bi quan. (lạc quan khi mua cổ phiếu, bi quan khi giới hạn mức tăng)
Quyền chọn bán được bảo đảm

Hãy thử phản biện các portfolio secured puts (bán quyền chọn có bảo đảm bằng danh mục).
"Bạn có thể bị chỉ định!" ...bị chỉ định một công ty tuyệt vời, dưới giá trị hợp lý, với strike thấp hơn 10%, và phần phí (premium) đã được thu sẵn. ỔN.
"Thị trường có thể sụp đổ!" ...tỷ lệ của tôi được định cỡ sao cho một đợt giảm 50%+ không thể ép phải bán ra một lệnh nào. Và khi có sụp đổ thì các premium kỳ tiếp theo của tôi lại béo hơn. ỔN.
"Giá trị tài sản thế chấp của bạn có rủi ro!" ...tài sản thế chấp của tôi là $VOO & $Q & các công ty đơn lẻ thuộc nhóm Elite. Nếu chúng về 0 vĩnh viễn, thì bản thân