#BTCBattlesFor80000 #ShareWeekly

‍#WCTCS9 $BTC
“BTC có thể trụ vững ở 80 nghìn không” thực ra là ba câu hỏi diễn ra theo ba khung thời gian khác nhau: giá, dòng vốn và phái sinh. Đây là cách tôi nhìn nhận từng yếu tố.

1. Khung thời gian giá: các mức hỗ trợ liên tục hạ xuống
BTC đang ở mức 79.764 trên biểu đồ của tôi, thấp hơn 3,7% so với mức 82.819 tôi thấy vào ngày 22 tháng 10 (theo tính toán của tôi). Mức hỗ trợ được đánh dấu đã dịch chuyển từ 80.228 xuống 79.880 rồi 79.597 trong sáu ngày, giảm khoảng 0,8% (theo tính toán của tôi), nên 80 nghìn không hẳn là một ngưỡng sàn cố định mà là một ngưỡng đang dịch chuyển. RSI ở mức 40,4, còn biểu đồ histogram MACD là -378, trở lại mức của ngày 20 tháng 10.

2. Khung thời gian dòng vốn: trái chiều và tập trung
Các ETF giao ngay ghi nhận dòng vốn chảy ra khoảng $772M trong hai phiên vào tuần trước, sau đó là dòng vốn vào $110M vào thứ Hai, đến từ một quỹ duy nhất trong khi các quỹ còn lại không ghi nhận dòng vốn nào. Một thống kê ghi nhận tháng 10 đến nay ở mức khoảng -$314M (một nguồn). Dòng vốn đang tạo lực cản, nhưng diễn biến không chỉ theo một chiều.

3. Khung thời gian phái sinh: chưa quá đông vị thế, nhưng áp lực lớn
Khối lượng hợp đồng mở vào khoảng 54 tỷ USD, còn funding ở mức khoảng 0,0067% mỗi tám giờ, tương đương khoảng 7% thường niên, so với khoảng 33% ở mức 0,03% vốn thường báo hiệu các vị thế mua quá đông (theo tính toán của tôi). Vì vậy, đòn bẩy chưa ở mức cực đoan. Nhưng trong số $154M bị thanh lý trong 24 giờ, $118M là các vị thế mua, chiếm khoảng 77% (theo tính toán của tôi). Kỳ đáo hạn quyền chọn ngày 30 tháng 10 có quy mô khoảng 12 tỷ USD, tương đương khoảng 23% khối lượng hợp đồng mở và khoảng 153.000 BTC (theo tính toán của tôi), đồng thời một bản ghi chú cảnh báo các nhà tạo lập thị trường đang ở vị thế gamma âm (một nguồn). Sự kết hợp này có thể khuếch đại biến động theo cả hai hướng.

4. Khung thời gian vĩ mô
Giá hợp đồng tương lai cho thấy xác suất khoảng 90% Fed giữ nguyên lãi suất vào ngày 28 tháng 10 lúc 18:00 UTC. Vì vậy, điều bất ngờ không nằm ở lãi suất mà là giọng điệu, tiếp theo là số liệu GDP và PCE vào ngày 29 tháng 10 lúc 12:30 UTC. Kỳ đáo hạn diễn ra vào ngày 30.

5. Các mức giá (từ ảnh chụp màn hình của tôi)

Hỗ trợ tại 79.598: -0,2%
Đường trung bình 50 ngày tại 81.825: +2,6%
Kháng cự tại 84.120: +5,5%
Các mức tôi đánh dấu: 77.020 (-3,4%) và 75.500 (-5,3%)
Đường trung bình 99 ngày tại 75.868: -4,9%
Đường trung bình 200 ngày tại 73.029: -8,4%

Tỷ lệ lợi nhuận/rủi ro hướng tới 84.120 so với 77.020 là khoảng 1,6:1 (theo tính toán của tôi). Việc lấy lại mốc 80.000 chẳng có nhiều ý nghĩa trừ khi BTC đóng cửa trên đường trung bình 81.825.

6. Kế hoạch nếu-thì

Đóng cửa ngày trên 81.825: trọng tâm chuyển sang 84.120.
Đi ngang trong khoảng 79.600–81.800 cho đến kỳ đáo hạn: kịch bản cơ sở.
Đóng cửa ngày dưới 79.598: tiếp theo là 77.020, rồi 75.500–75.868.

Nhận định của tôi: Tôi xem 79.598 là ngưỡng then chốt và 81.825 là mức xác nhận. Vì Fed, PCE và kỳ đáo hạn diễn ra trong khoảng 72 giờ, tôi muốn giữ quy mô vị thế nhỏ hơn cho đến thứ Sáu, vì khớp lệnh trở nên lộn xộn khi ba chất xúc tác xuất hiện dồn dập.

Đây không phải lời khuyên tài chính.

Bạn xem 80 nghìn là ngưỡng sàn thực sự hay chỉ là một con số mà thị trường liên tục kiểm tra? Và trước tiên bạn cần thấy điều gì: đóng cửa trên 81.825 hay giữ được 79.598 cho đến thứ Sáu?