Silo Finance, протокол кредитування, побудований навколо ідеї, що капітал користувачів повинен піддаватися лише тим ризикам, які вони свідомо приймають, просунув цю філософію вперед з великим випуском v2 та новою моделлю розподілу доходів, яка повертає 50% доходів протоколу застрайкати xSILO в USDC.
Те, що почалося як відмова від кредитування з загального пулу, де погані борги та ліквідації можуть спровокувати каскадну реакцію серед користувачів, зараз є гнучкою, бездозвільною системою, яка тримає ринки ізольованими, водночас відкриваючи набагато ширший спектр пар активів.
У рамках v2 кожен ринок кредитування представляється двома сховищами ERC-4626, що означає, що будь-які два активи можуть формувати кредитну пару, а ринки можуть бути розгорнуті через Фабрику без обмежень. Така архітектура зберігає основну обіцянку ізоляції, одночасно стандартизуючи інтеграції для сторонніх розробників.
З v1 на v2
У v1 Silo довів, що концепція ізоляції працює, але ринки були обмежені за обсягом, в основному поєднуючи ETH та USDC. V2 зберігає ізоляцію на передньому плані, додаючи сховища, кураторство та маршрутизацію, щоб пов'язані активи можна було групувати, а депозити маршрутизувати через вибрані ринки.
Результат: користувачі все ще можуть концентрувати ліквідність там, де вони хочуть, для досягнення кращих ризиковано-скоригованих доходів, в той час як будь-яке зараження залишається обмеженим в межах окремого ринку. Для користувача процес простий: виберіть ринок, позичте або дайте в позику, і управляйте ризиком на основі кожного ринку.
Розробники отримують "гачки" для додавання користувацьких функцій, одноразового важеля, перемикання забезпечення, дозволених ринків з фільтрами контрагентів для інституційних користувачів та інших нових ринкових смаків, не порушуючи гарантії ізоляції.
Швидке зростання на кількох блокчейнах
Silo v2 вже працює на кількох EVM ланцюгах, Ethereum, Avalanche, Arbitrum та Sonic, і підтримує типи ринків, які виходять за межі простих ERC-20 токенів: токенізовані реальні активи (RWAs), стратегії доходу BTC та ринки доходу, що підтримуються сховищем, вже працюють або можуть бути розгорнуті.
На кожному ланцюзі куратори працюють в мережі, щоб додати глибину та направити ліквідність у надійні ринки; активні в кураторстві імена включають MEV Capital, Apostro та Varlarlmore. Багатоланцюгова присутність демонструє намір протоколу масштабувати свою модель з ізоляцією ризиків по всій більшій екосистемі EVM.
Розподіл доходів
Управління Silo пов'язало використання протоколу безпосередньо з його застейканим токеном управління: половина доходів протоколу буде повернена тримачам xSILO, сплачена в USDC. Це зміна є структурним зсувом від попередніх моделей викупу та розподілу і має на меті надати активним учасникам управління передбачувані, стабільні винагороди, деноміновані в активі, прив'язаному до долара.
Управління зберігає контроль над налаштуваннями винагороди та механікою розподілу, залишаючи рішення в руках зацікавлених тримачів токенів. Згідно з даними на блокчейні та запитами Dune, на які посилається протокол, EVM слід Сило демонструє значний масштаб:
Avalanche TVL: 184 745 996 доларів США
Арбітраж TVL: 69 406 853 доларів США
Sonic TVL: 164 278 935 доларів США
TVL Ethereum: 75 233 485 доларів США
Загальний EVM TVL: $493,665,269
Річні доходи: понад 2 мільйони доларів
Дохід: 50% для тримачів xSILO в USDC.
«Ізоляція ризиків керувала Silo з самого початку. З v2 ми зберегли цю основу і зробили її достатньо гнучкою, щоб підтримувати нові типи ринку, від RWAs до BTC доходу. Ми масштабуємося по EVM, одночасно утримуючи ризики під контролем», – сказав Айхам Джабарі, засновник Silo Finance.
Чому це важливо
Підхід Silo вирішує дві постійні напруги в DeFi кредитуванні: потребу в композованості та інноваціях доходу, а також потребу в обмеженні ризику. Роблячи ізоляцію первинним елементом, а сховища/курацію механізмом, Silo надає менеджерам ліквідності, установам та роздрібним користувачам інструменти для пошуку доходу, не піддаючи весь свій капітал ризику одного ринкового провалу.
Додавання прямого розподілу доходів на основі USDC для застейкатів також узгоджує інтереси: ті, хто керують системою, отримують передбачувану частку успіху протоколу. Оскільки Silo продовжує додавати ринки та кураторів на EVM-ланцюгах, поєднання модульних сейфів, безpermissionного розгортання ринку та ончейнових потоків доходів може зробити його помітним тестовим випадком для того, як протоколи кредитування балансують зростання з обачністю.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
Silo Finance впроваджує гнучку ізоляцію ризиків та 50% розподіл доходів для тримачів XSILO
Silo Finance, протокол кредитування, побудований навколо ідеї, що капітал користувачів повинен піддаватися лише тим ризикам, які вони свідомо приймають, просунув цю філософію вперед з великим випуском v2 та новою моделлю розподілу доходів, яка повертає 50% доходів протоколу застрайкати xSILO в USDC.
Те, що почалося як відмова від кредитування з загального пулу, де погані борги та ліквідації можуть спровокувати каскадну реакцію серед користувачів, зараз є гнучкою, бездозвільною системою, яка тримає ринки ізольованими, водночас відкриваючи набагато ширший спектр пар активів.
У рамках v2 кожен ринок кредитування представляється двома сховищами ERC-4626, що означає, що будь-які два активи можуть формувати кредитну пару, а ринки можуть бути розгорнуті через Фабрику без обмежень. Така архітектура зберігає основну обіцянку ізоляції, одночасно стандартизуючи інтеграції для сторонніх розробників.
З v1 на v2
У v1 Silo довів, що концепція ізоляції працює, але ринки були обмежені за обсягом, в основному поєднуючи ETH та USDC. V2 зберігає ізоляцію на передньому плані, додаючи сховища, кураторство та маршрутизацію, щоб пов'язані активи можна було групувати, а депозити маршрутизувати через вибрані ринки.
Результат: користувачі все ще можуть концентрувати ліквідність там, де вони хочуть, для досягнення кращих ризиковано-скоригованих доходів, в той час як будь-яке зараження залишається обмеженим в межах окремого ринку. Для користувача процес простий: виберіть ринок, позичте або дайте в позику, і управляйте ризиком на основі кожного ринку.
Розробники отримують "гачки" для додавання користувацьких функцій, одноразового важеля, перемикання забезпечення, дозволених ринків з фільтрами контрагентів для інституційних користувачів та інших нових ринкових смаків, не порушуючи гарантії ізоляції.
Швидке зростання на кількох блокчейнах
Silo v2 вже працює на кількох EVM ланцюгах, Ethereum, Avalanche, Arbitrum та Sonic, і підтримує типи ринків, які виходять за межі простих ERC-20 токенів: токенізовані реальні активи (RWAs), стратегії доходу BTC та ринки доходу, що підтримуються сховищем, вже працюють або можуть бути розгорнуті.
На кожному ланцюзі куратори працюють в мережі, щоб додати глибину та направити ліквідність у надійні ринки; активні в кураторстві імена включають MEV Capital, Apostro та Varlarlmore. Багатоланцюгова присутність демонструє намір протоколу масштабувати свою модель з ізоляцією ризиків по всій більшій екосистемі EVM.
Розподіл доходів
Управління Silo пов'язало використання протоколу безпосередньо з його застейканим токеном управління: половина доходів протоколу буде повернена тримачам xSILO, сплачена в USDC. Це зміна є структурним зсувом від попередніх моделей викупу та розподілу і має на меті надати активним учасникам управління передбачувані, стабільні винагороди, деноміновані в активі, прив'язаному до долара.
Управління зберігає контроль над налаштуваннями винагороди та механікою розподілу, залишаючи рішення в руках зацікавлених тримачів токенів. Згідно з даними на блокчейні та запитами Dune, на які посилається протокол, EVM слід Сило демонструє значний масштаб:
Avalanche TVL: 184 745 996 доларів США
Арбітраж TVL: 69 406 853 доларів США
Sonic TVL: 164 278 935 доларів США
TVL Ethereum: 75 233 485 доларів США
Загальний EVM TVL: $493,665,269
Річні доходи: понад 2 мільйони доларів
Дохід: 50% для тримачів xSILO в USDC.
«Ізоляція ризиків керувала Silo з самого початку. З v2 ми зберегли цю основу і зробили її достатньо гнучкою, щоб підтримувати нові типи ринку, від RWAs до BTC доходу. Ми масштабуємося по EVM, одночасно утримуючи ризики під контролем», – сказав Айхам Джабарі, засновник Silo Finance.
Чому це важливо
Підхід Silo вирішує дві постійні напруги в DeFi кредитуванні: потребу в композованості та інноваціях доходу, а також потребу в обмеженні ризику. Роблячи ізоляцію первинним елементом, а сховища/курацію механізмом, Silo надає менеджерам ліквідності, установам та роздрібним користувачам інструменти для пошуку доходу, не піддаючи весь свій капітал ризику одного ринкового провалу.
Додавання прямого розподілу доходів на основі USDC для застейкатів також узгоджує інтереси: ті, хто керують системою, отримують передбачувану частку успіху протоколу. Оскільки Silo продовжує додавати ринки та кураторів на EVM-ланцюгах, поєднання модульних сейфів, безpermissionного розгортання ринку та ончейнових потоків доходів може зробити його помітним тестовим випадком для того, як протоколи кредитування балансують зростання з обачністю.