При розгляді ринку фіксованого доходу в сфері криптоактивів ми не можемо не аналізувати його в контексті всієї екосистеми Децентралізовані фінанси. У 2023 році ринок продуктів фіксованого доходу DeFi становить лише близько 5 мільярдів доларів, а ця цифра різко контрастує з традиційними фінансами. У традиційних фінансах розмір світового ринку облігацій вже перевищує вражаючі 120 трильйонів доларів.
Ця велика прірва є саме тим, що деякі інноваційні проекти Децентралізованих фінансів сподіваються заповнити. Ці проекти мають на меті впровадити більше стабільності та передбачуваності на ринок Криптоактивів, особливо для тих, хто управляє великими коштами інституційних інвесторів.
Наприклад, припустимо, що є децентралізована автономна організація (DAO), яка керує коштами вартістю 100 мільйонів доларів. В минулому їхні варіанти часто обмежувалися двома крайнощами: або вкладати кошти в пул стабільних монет, отримуючи 3-5% річних; або ризикувати, інвестуючи в високо ризиковані протоколи, прагнучи 20% потенційної прибутковості. Однак поява нових фіксованих доходів продуктів надала їм середній варіант, що дозволяє стабільно фіксувати приблизно 8% прогнозованого грошового потоку.
Цей продукт, хоча і не є найпривабливішим на ринку, якраз і пропонує елемент, який найбільше цінують інституційні інвестори: визначеність. У ринках Криптоактиви, що характеризуються різкими коливаннями, ця визначеність є особливо цінною.
Деякі інноваційні проекти Децентралізованих фінансів мають на меті створення в криптоактивах аналогів "кривої прибутковості облігацій" з традиційних фінансів, а не тільки покладатися на високо волатильні "криві цін токенів". Цей підхід може залучити більше інституційних інвесторів у сферу Децентралізованих фінансів, оскільки він надає інструменти інвестування, з якими вони знайомі та яким довіряють.
З розвитком екосистеми Децентралізованих фінансів, ми можемо очікувати появу більшої кількості подібних інноваційних продуктів, які допоможуть звузити розрив між криптофінансами та TradFi, надаючи нові можливості для ширшої групи інвесторів.
Ця сторінка може містити контент третіх осіб, який надається виключно в інформаційних цілях (не в якості запевнень/гарантій) і не повинен розглядатися як схвалення його поглядів компанією Gate, а також як фінансова або професійна консультація. Див. Застереження для отримання детальної інформації.
19 лайків
Нагородити
19
10
Репост
Поділіться
Прокоментувати
0/400
ser_ngmi
· 08-27 11:31
Що хорошого в восьми пунктах?
Переглянути оригіналвідповісти на0
TokenVelocityTrauma
· 08-27 05:52
8 пунктів варті
Переглянути оригіналвідповісти на0
LiquidatorFlash
· 08-27 05:51
Все ще те саме, поріг ліквідації для великих коштів у 8% занадто небезпечний.
При розгляді ринку фіксованого доходу в сфері криптоактивів ми не можемо не аналізувати його в контексті всієї екосистеми Децентралізовані фінанси. У 2023 році ринок продуктів фіксованого доходу DeFi становить лише близько 5 мільярдів доларів, а ця цифра різко контрастує з традиційними фінансами. У традиційних фінансах розмір світового ринку облігацій вже перевищує вражаючі 120 трильйонів доларів.
Ця велика прірва є саме тим, що деякі інноваційні проекти Децентралізованих фінансів сподіваються заповнити. Ці проекти мають на меті впровадити більше стабільності та передбачуваності на ринок Криптоактивів, особливо для тих, хто управляє великими коштами інституційних інвесторів.
Наприклад, припустимо, що є децентралізована автономна організація (DAO), яка керує коштами вартістю 100 мільйонів доларів. В минулому їхні варіанти часто обмежувалися двома крайнощами: або вкладати кошти в пул стабільних монет, отримуючи 3-5% річних; або ризикувати, інвестуючи в високо ризиковані протоколи, прагнучи 20% потенційної прибутковості. Однак поява нових фіксованих доходів продуктів надала їм середній варіант, що дозволяє стабільно фіксувати приблизно 8% прогнозованого грошового потоку.
Цей продукт, хоча і не є найпривабливішим на ринку, якраз і пропонує елемент, який найбільше цінують інституційні інвестори: визначеність. У ринках Криптоактиви, що характеризуються різкими коливаннями, ця визначеність є особливо цінною.
Деякі інноваційні проекти Децентралізованих фінансів мають на меті створення в криптоактивах аналогів "кривої прибутковості облігацій" з традиційних фінансів, а не тільки покладатися на високо волатильні "криві цін токенів". Цей підхід може залучити більше інституційних інвесторів у сферу Децентралізованих фінансів, оскільки він надає інструменти інвестування, з якими вони знайомі та яким довіряють.
З розвитком екосистеми Децентралізованих фінансів, ми можемо очікувати появу більшої кількості подібних інноваційних продуктів, які допоможуть звузити розрив між криптофінансами та TradFi, надаючи нові можливості для ширшої групи інвесторів.