NVIDIAがつい先ほどQ2の業績を発表し、AIインフラのストーリーは依然として非常に健在です。

売上高は力強く、EPSは予想を上回り、焦点はすぐに次の波――Vera Rubinの立ち上げと、ハイパースケーラーによる継続的な支出へと移りました。データセンター需要は、一部の人々が望んでいたような減速を見せていません。むしろ議論は、「AI関連支出は続くのか？」から「次世代チップはどれほど速く導入できるのか？」へと移りつつあります。
現在、興味深い点：
Blackwellは依然として急速に立ち上がっている
Rubinはすでに下半期の議論に上がっている
大手テック企業やAI特化型クラウド事業者は、依然として設備容量に多額の資金を投入している
本当のボトルネックは需要ではなく、依然として供給である
トレーダーにとって、今回の決算シーズンは単一の数字よりも、今後2～3四半期に関するガイダンスと、そのトーンが重要です。半導体とAIの取引は依然として主要なマクロテーマであり、$NVDA はまさにその中心に位置しています。
今後数セッションにわたって市場がこの結果をどう消化するのかを注視しています――特に、利益率、サプライチェーン、そしてRubin採用のペースに関するコメントに注目しています。
今回の決算発表を受けて、あなたはどう見ていますか？強気の継続、それともより選別的になるべきタイミングでしょうか？
#NVIDIAEarning