メモリーに関するいくつかのアップデートをお伝えします：

- $MU が広島への1.5兆円（約93億ドル）の新規投資を主導。（ディスコ、アドバンテスト、レゾナック、東和にとって強気の読み）設備投資が現地化されているため。
- モルガン・スタンレーは、NANDの供給不足が2027年まで続くと指摘。 $SNDK /キオクシアのようなプレーヤーは、$SIMO や上流企業とともに好調。
- モルガン・スタンレーは特にマクロニックス/ウィンボンドに強気の見方を維持。
- UBSは、2026年第3四半期のDDR契約価格の平均が前年同期比32％上昇、第4四半期は18％上昇と予想。推定値はそれぞれ17％、12％。
- UBSはNANDフラッシュが前期比30％上昇すると予想。
- サムスンは第3四半期にDRAMを20％値上げする計画と伝えられる。トレンドフォースは最近、第3四半期のDRAM契約価格が前期比13～18％上昇すると予測しており、今回の値上げは予想を上回る。
注目すべき点：
多くの人は20％の値上げを見て、前期の70～80％と比べて大したことないと思う。
しかし、100％値上げした後にさらに100％値上げし、さらに30％値上げした場合、複利効果で人々の想定よりもはるかに大きな値上げとなる。インフレの追跡に似ている。
私は年初からメモリー関連銘柄について2028年までの予測を立てている。
私はただ、「メモリー最適化」や「こんなに値上げを続けられるわけがない！」といったノイズを横目に、展開を見守っているだけだ。