Matières premières (pétrole brut et cuivre) et perspectives macroéconomiques

Repsol a repris le contrôle de ses actifs pétroliers vénézuéliens après un accord conclu avec le gouvernement, prévoyant d’augmenter la production de 50% l’année prochaine malgré les sanctions américaines précédentes qui avaient limité ses activités.

Fatih Birol de l’Agence internationale de l’énergie a averti que les réserves de carburant pour l’aviation en Europe pourraient ne durer que six semaines en raison des troubles au Moyen-Orient perturbant les approvisionnements en pétrole, avec un risque d’annulations de vols et un impact sur la croissance économique mondiale, en particulier dans les pays en développement.

Le Congo a constitué une réserve stratégique de cobalt et d’autres minéraux essentiels, imposant que 10 % des exportations de cobalt soient mis de côté à des fins étatiques. Cette mesure permet au gouvernement de mieux gérer le marché mondial du cobalt et complète les quotas d’exportation existants.

Eddie Yue de l’Autorité monétaire de Hong Kong indique que le secteur bancaire de Hong Kong est exposé à un risque limité du fait des tensions au Moyen-Orient, bien que la hausse des prix du pétrole puisse affecter les secteurs sensibles à l’énergie. Il n’y a pas d’augmentation des demandes d’assistance aux PME et l’autorité continue de suivre la situation. Le taux de défaut anticipé de 19,3 % pour un dispositif de prêt spécial est géré via des procédures de recouvrement standard.

L’administration Trump ne renouvellera pas les dérogations aux sanctions pour le pétrole iranien et russe, ce qui suscite des menaces de sanctions secondaires contre des pays, en particulier la Chine, achetant du pétrole iranien. Cette décision met fin aux efforts visant à stabiliser les prix mondiaux du pétrole dans un contexte de tensions persistantes au Moyen-Orient.

Austan Goolsbee prévient que des prix du pétrole élevés liés à la guerre en Iran pourraient empêcher la Réserve fédérale de réduire les taux d’intérêt avant 2027, prolongeant une inflation supérieure à l’objectif de 2% et menant à un scénario de taux « plus élevés plus longtemps ».

TotalEnergies anticipe des résultats solides au premier trimestre, portés par la hausse des prix de l’énergie et l’augmentation de la production en dehors du Moyen-Orient, malgré les impacts liés au conflit en Iran. La société s’attend à une croissance de la production et du trading de pétrole et de gaz, face à d’éventuelles perturbations de l’offre.

XRG, la branche d’investissement d’Adnoc, cherche des opportunités de fusion en Europe malgré les difficultés rencontrées dans le secteur de la pétrochimie en raison de la hausse des prix du gaz naturel. La société vise une capacité LNG significative d’ici 2035 et a mené à bien de grandes acquisitions.

Gate News : Selon les dernières données de Gate TradFi, COTTON (Cotton) a a bondi de 4% en peu de temps. La volatilité actuelle est nettement supérieure à la moyenne récente, ce qui indique une activité accrue sur le marché.

Les espoirs croissants d’un cessez-le-feu entre les États-Unis et l’Iran ont déclenché un rallye mondial des marchés, les indices boursiers atteignant des niveaux record et le sentiment envers le risque s’améliorant. À mesure que les tensions s’apaisent, les prix du pétrole se stabilisent, le dollar s’affaiblit et l’attention des investisseurs se tourne vers les résultats des entreprises et la croissance, dans un contexte de préoccupations liées à la baisse de l’inflation.

L’indice Baltic Dry a progressé de 5,5 % pour atteindre 2 484 points le 16 avril, marquant neuf jours de hausse grâce à une demande accrue et à une offre de navires réduite, en particulier pour les navires Capesize. La hausse des importations de minerai de fer en provenance de Chine signale une activité de marché solide.

ERCOT avertit que la demande d’électricité du Texas pourrait être multipliée par quatre d’ici 2032, sous l’impulsion des centres de données liés à l’IA et de la croissance démographique, ce qui pourrait nécessiter une capacité équivalente à 300 nouveaux réacteurs nucléaires. De grandes entreprises technologiques adoptent des modèles d’approvisionnement en propre avec des accords de fourniture à long terme, tandis que des défis comme la capacité du réseau et les coûts demeurent.

Selon le rapport de The Block, les positions ouvertes du marché HIP-3 de Hyperliquid ont atteint un sommet de 2,38 milliards de dollars en avril, mais sont récemment retombées à 2,1 milliards de dollars. TradeXYZ domine le marché, avec plus de 90% des parts. Les dix principaux volumes de trading de Hyperliquid sont principalement tirés par des actions tokenisées et des contrats à terme sur matières premières, offrant un service de trading 24/7, que les bourses traditionnelles ne peuvent pas fournir.

La Commodity Futures Trading Commission des États-Unis (CFTC) a ouvert une enquête sur les opérations de contrats à terme sur le pétrole avant la mise à jour des politiques de l’administration Trump concernant l’Iran, impliquant le CME Group et les plateformes de négociation d’ICE. L’enquête se concentre sur les données de transactions du 23 mars et du 7 avril : les investisseurs ont constitué d’importantes positions dans les heures qui ont précédé le cessez-le-feu. Le président de la CFTC a souligné qu’il cherchera à poursuivre toute activité illégale, et fait face à des appels de parlementaires en faveur d’une enquête plus approfondie sur d’éventuelles opérations d’initiés impliquant des responsables.

Gate News : Selon les dernières données de Gate TradFi, COTTON (Cotton) a a bondi de 2% en peu de temps. La volatilité actuelle est nettement supérieure à la moyenne récente, ce qui indique une activité accrue sur le marché.

La CFTC enquête sur des opérations inhabituelles liées au pétrole associées aux annonces du président Trump sur Truth Social, soulevant des inquiétudes quant à d’éventuelles opérations d’initié ou à une manipulation du marché. Les détails des opérations et des entités impliquées restent non divulgués.

La shrinkflation, alimentée par la hausse de l’inflation liée au conflit au Moyen-Orient, affecte les consommateurs brésiliens tandis que les entreprises réduisent les quantités de produits tout en maintenant les prix inchangés. Malgré les efforts de Lula pour alléger les charges financières, le mécontentement du public augmente, compliquant ses chances de réélection.

Les États-Unis et l’Iran ont conclu, le 15 avril, un « accord de principe » visant à prolonger la trêve, ce qui redonne de l’espoir aux accords de cessez-le-feu arrivant à échéance le 21 avril, tandis que le Pakistan s’emploie activement à la médiation. Malgré tout, trois grands points de désaccord essentiels restent à régler : le programme nucléaire iranien, les droits de passage dans le détroit d’Hormuz et les réparations de guerre. La nouvelle de la trêve a entraîné un redressement des marchés financiers : les prix du pétrole ont baissé et l’appétit pour le risque des investisseurs est reparti à la hausse. S’il n’est pas possible de signer un accord officiel avant la date limite, la situation au Moyen-Orient pourrait de nouveau s’embraser.

Message des actualités de Gate, 15 avril — Le secrétaire américain à l’Énergie Rick Wright a déclaré qu’il n’y a aucune nécessité de procéder à un nouvel accès aux réserves stratégiques de pétrole du pays.

Les hedge funds crypto se diversifient dans les matières premières traditionnelles et les indices boursiers, ce qui indique que l’infrastructure de trading des crypto se rapproche de la finance conventionnelle, comme l’a rapporté Bloomberg.