تحليل عميق للتمويل اللامركزي على Solana: المنتجات الرئيسية واتجاهات التطوير
وفقًا لتقرير الربع الأول من عام 2024 من منصة بيانات معينة، فإن حجم تداول DeFi على Solana يستمر في النمو، حيث زاد متوسط حجم تداول DEX اليومي بنسبة 319% ليصل إلى 1.5 مليار دولار. ويعزى هذا النمو بشكل رئيسي إلى تداول Memecoin. أصبحت Solana الخيار المفضل للمستثمرين الأفراد ومتداولي Memecoin بسبب رسوم المعاملات المنخفضة وسرعة تأكيد المعاملات. في ظل ارتفاع سعر SOL بشكل مستقر، ارتفع إجمالي القيمة المقفلة على Solana (TVL) إلى 4.311 مليار دولار. مثل سلاسل الكتل العامة الأخرى، يتكون TVL على Solana بشكل رئيسي من DEX، LST، منصات الإقراض والعقود الدائمة.
البورصة اللامركزية (DEX)
تعمل بورصات التداول اللامركزية عادةً حول نظام بيئي معين، وخاصةً بالنسبة لسلاسل Layer1 غير EVM مثل Solana.
|المشروع|TVL( مليار دولار)|القيمة السوقية المتداولة( مليار دولار)|FDV( مليار دولار)|حجم التداول خلال 24 ساعة( مليار دولار)|
|---|---|---|---|---|
| الريديوم | 9.65 | 4.58 | 9.65 | 6.50 |
| كوكب المشتري | 5.96 | 11.72 | 86.82 | 8.18 |
| Orca | 2.36 | 1.07 | 2.68 | 5.96 |
Raydium
تسمح Raydium بإنشاء تجمعات السيولة وتوجيه سيولة الرموز، مما أدى إلى ظهور العديد من العملات الميمية على Solana. يبلغ إجمالي قيمة الأصول المقفلة (TVL) في Raydium حوالي 9.65 مليار دولار، وحجم التداول خلال 24 ساعة حوالي 11.62 مليار دولار. ومع ذلك، مع ظهور منصات ميم أخرى، قد تنخفض الهيمنة الحالية لـ Raydium في إصدار العملات الميمية.
جوبيتر
بصفتها مجمع سيولة، تبحث Jupiter عن أفضل مسارات الأسعار في DEX وAMM الرئيسية على Solana، مما يقلل من الانزلاق وتكاليف التداول إلى الحد الأدنى. كما تقدم Jupiter منصة تداول عقود آجلة لامركزية، حيث يمكن للمستخدمين التداول برافعة تصل إلى 100 ضعف. كحاملي JLP، يمكنهم الحصول على 75٪ من إيرادات رسوم البورصة الآجلة.
أطلقت Jupiter مؤخرًا أداة اكتشاف سوق MEME APE، لمساعدة المستخدمين في اكتشاف الرموز الجديدة التي تم إطلاقها وإجراء فحص المخاطر.
أوركا
تتبنى Orca شعار "DEX للناس، وليس للبرامج"، وتحتل مكانة متقدمة في DEX على Solana على المدى الطويل. لديها آلية صنع سوق نشطة للسيولة المركزية مشابهة لـ UniswapV3 تُعرف باسم Whirlpools، مما يسمح لمزودي السيولة بتجميع السيولة ضمن نطاق سعري محدد، مما يزيد من كفاءة استخدام رأس المال.
رهن السيولة (LST)
تكون طلبات المستخدمين على الإيداع السائل على Solana منخفضة نسبيًا، ويرجع ذلك أساسًا إلى عدم وجود متطلبات لحد أدنى من الإيداع، بالإضافة إلى أن سعر SOL منخفض نسبيًا.
|المشروع|LST|APY|TVL( مليار دولار)|القيمة السوقية المتداولة|FDV|
|---|---|---|---|---|---|
|Jito|JitoSOL|8.26%|17.05|2.95 مليار دولار|23.74 مليار دولار|
|Marinade|mSOL|7.44%|14.13|27.41 مليون دولار|101 مليون دولار|
|BlazeStake|bSOL|7.06%|2.75|مقدار الفتح غير معروف|683万美元|
Jito (JTO)
أطلقت Jito في سبتمبر 2023 خطة توزيع نقاط، وسرعان ما أصبحت الرائدة في هذا المجال. يبلغ TVL الخاص بـ JTO 1.705 مليار دولار، وهو أعلى مشروع TVL في نظام Solana البيئي. حاليًا، يبلغ APY ل Staking JitoSOL 8.26%.
ماء مالح
Marinade تركز على التثبيت الأصلي، مع حجم قفل يبلغ 1.413 مليار دولار. على الرغم من أن حجم القفل قريب من Jito، إلا أن الفجوة في القيمة السوقية و FDV ضخمة، مما يدل على أن MNDE قد يكون لديها إمكانيات نمو.
BlazeStake
BlazeStake هو المشروع الثاني الأكبر في نظام Solana البيئي من حيث LST، وTVL حوالي 2.75 مليار دولار، وAPY المتوقع للتخزين 7.06%.
الإقراض
حفظ
Save (المعروفة سابقاً باسم Solend) هي بروتوكول اقتراض لامركزي قائم على خوارزمية على شبكة Solana. على الرغم من أنها واجهت هجومًا على Oracle USDH، إلا أنها عززت الأمان من خلال اتخاذ تدابير مثل استخدام Oracle PYTH. حاليًا، الطلب على الاقتراض في نظام Solana البيئي ليس مرتفعًا، والبروتوكولات الجديدة مثل Marginfi تستحق الانتباه.
المشتقات
تشغل المشتقات مكانة مهمة في نظام Solana البيئي، وتشمل بشكل رئيسي Drift و Flash Trade و Zeta Markets.
|المشروع|TVL( مليار دولار)|FDV|
|---|---|---|
| الانجراف | 360 مليون | 530 مليون دولار |
|تجارة فلاش|1469万|5.5亿美元|
|Zeta Markets|9.7 مليون|لم يتم إصدار العملة|
الانجراف
دريفت لديه إجمالي قيمة مقفلة قدرها 3.6 مليار دولار، ويقدم تداول ما قبل السوق، رافعة مالية تصل إلى 20 ضعفًا، وإقراض مضمون والعديد من الوظائف الأخرى. منذ إصدار النسخة الثانية، جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين وحجم التداول.
تجارة فلاش
تتخصص Flash Trade في التداول الفوري والعقود اللامركزية على شبكة Solana، باستخدام نظام فريد من نوعه لحوض الأصول المتعددة وبنية NFT لزيادة مشاركة المستخدمين.
أسواق زيتا
تهدف Zeta Markets إلى تحقيق ديمقراطية تداول المشتقات من خلال توفير السيولة، وخيارات المشتقات والعقود الآجلة ذات الضمانات المنخفضة.
بيث
PYTH كأحد المشاريع الرائدة في مجال التنبؤ على سلسلة Solana، يتمتع بسرعة تحديث بيانات أعلى واستقرار أكبر مقارنة بـ Chainlink، ويمكن تطبيقه على عدة سلاسل كتلة.
الخاتمة
تتطور بيئة التمويل اللامركزي Solana بسرعة، حيث تظهر منتجات جديدة مثل سوق التنبؤ B.E.T. باستمرار. على الرغم من أن المنتجات الناضجة تتمتع بقاعدة مستخدمين وميزة ثقة السوق، فإن المنتجات الناشئة يمكن أن تجذب المستخدمين بسرعة من خلال تحسين واجهة المستخدم وتعزيز التعليم المجتمعي وبناء المجتمع. في المستقبل، من المتوقع أن تصبح بيئة التمويل اللامركزي Solana أكثر ازدهارًا وتنوعًا.
قد تحتوي هذه الصفحة على محتوى من جهات خارجية، يتم تقديمه لأغراض إعلامية فقط (وليس كإقرارات/ضمانات)، ولا ينبغي اعتباره موافقة على آرائه من قبل Gate، ولا بمثابة نصيحة مالية أو مهنية. انظر إلى إخلاء المسؤولية للحصول على التفاصيل.
تسجيلات الإعجاب 20
أعجبني
20
8
مشاركة
تعليق
0/400
OnchainDetectiveBing
· 07-08 18:10
Sol فاز كثيرًا meme لا يزال بلون أخضر
شاهد النسخة الأصليةرد0
GhostAddressHunter
· 07-07 17:16
لا تزال الماشية SOL إلى الماشية ليست جيدة مثل ETH
شاهد النسخة الأصليةرد0
LeverageAddict
· 07-05 19:22
SOL لا يموت، نسخة مقبولة من ETH أيضًا جذابة
شاهد النسخة الأصليةرد0
WalletDetective
· 07-05 19:22
لقد تجددت حيوية نظام سول البيئي مرة أخرى
شاهد النسخة الأصليةرد0
GateUser-3824aa38
· 07-05 19:21
Memecoin هو المحفز الذي يجعل النظام البيئي ينطلق!
شاهد النسخة الأصليةرد0
TokenAlchemist
· 07-05 19:21
موسم عملات الميمز على سول... قمم كفاءة غير فعالة لاستخراج ألفا بصراحة
شاهد النسخة الأصليةرد0
MercilessHalal
· 07-05 19:20
لا أفضل من تداول العملات الرقمية ، ستحقق ربحًا سريعًا
شاهد النسخة الأصليةرد0
WenAirdrop
· 07-05 19:08
سيتعين علينا البدء في البحث عن ترابي جديد مرة أخرى
تحليل المسارات الثلاثة في التمويل اللامركزي على سولانا: هيمنة DEX، صعود LST وإمكانات المشتقات
تحليل عميق للتمويل اللامركزي على Solana: المنتجات الرئيسية واتجاهات التطوير
وفقًا لتقرير الربع الأول من عام 2024 من منصة بيانات معينة، فإن حجم تداول DeFi على Solana يستمر في النمو، حيث زاد متوسط حجم تداول DEX اليومي بنسبة 319% ليصل إلى 1.5 مليار دولار. ويعزى هذا النمو بشكل رئيسي إلى تداول Memecoin. أصبحت Solana الخيار المفضل للمستثمرين الأفراد ومتداولي Memecoin بسبب رسوم المعاملات المنخفضة وسرعة تأكيد المعاملات. في ظل ارتفاع سعر SOL بشكل مستقر، ارتفع إجمالي القيمة المقفلة على Solana (TVL) إلى 4.311 مليار دولار. مثل سلاسل الكتل العامة الأخرى، يتكون TVL على Solana بشكل رئيسي من DEX، LST، منصات الإقراض والعقود الدائمة.
البورصة اللامركزية (DEX)
تعمل بورصات التداول اللامركزية عادةً حول نظام بيئي معين، وخاصةً بالنسبة لسلاسل Layer1 غير EVM مثل Solana.
|المشروع|TVL( مليار دولار)|القيمة السوقية المتداولة( مليار دولار)|FDV( مليار دولار)|حجم التداول خلال 24 ساعة( مليار دولار)| |---|---|---|---|---| | الريديوم | 9.65 | 4.58 | 9.65 | 6.50 | | كوكب المشتري | 5.96 | 11.72 | 86.82 | 8.18 | | Orca | 2.36 | 1.07 | 2.68 | 5.96 |
Raydium
تسمح Raydium بإنشاء تجمعات السيولة وتوجيه سيولة الرموز، مما أدى إلى ظهور العديد من العملات الميمية على Solana. يبلغ إجمالي قيمة الأصول المقفلة (TVL) في Raydium حوالي 9.65 مليار دولار، وحجم التداول خلال 24 ساعة حوالي 11.62 مليار دولار. ومع ذلك، مع ظهور منصات ميم أخرى، قد تنخفض الهيمنة الحالية لـ Raydium في إصدار العملات الميمية.
جوبيتر
بصفتها مجمع سيولة، تبحث Jupiter عن أفضل مسارات الأسعار في DEX وAMM الرئيسية على Solana، مما يقلل من الانزلاق وتكاليف التداول إلى الحد الأدنى. كما تقدم Jupiter منصة تداول عقود آجلة لامركزية، حيث يمكن للمستخدمين التداول برافعة تصل إلى 100 ضعف. كحاملي JLP، يمكنهم الحصول على 75٪ من إيرادات رسوم البورصة الآجلة.
أطلقت Jupiter مؤخرًا أداة اكتشاف سوق MEME APE، لمساعدة المستخدمين في اكتشاف الرموز الجديدة التي تم إطلاقها وإجراء فحص المخاطر.
أوركا
تتبنى Orca شعار "DEX للناس، وليس للبرامج"، وتحتل مكانة متقدمة في DEX على Solana على المدى الطويل. لديها آلية صنع سوق نشطة للسيولة المركزية مشابهة لـ UniswapV3 تُعرف باسم Whirlpools، مما يسمح لمزودي السيولة بتجميع السيولة ضمن نطاق سعري محدد، مما يزيد من كفاءة استخدام رأس المال.
رهن السيولة (LST)
تكون طلبات المستخدمين على الإيداع السائل على Solana منخفضة نسبيًا، ويرجع ذلك أساسًا إلى عدم وجود متطلبات لحد أدنى من الإيداع، بالإضافة إلى أن سعر SOL منخفض نسبيًا.
|المشروع|LST|APY|TVL( مليار دولار)|القيمة السوقية المتداولة|FDV| |---|---|---|---|---|---| |Jito|JitoSOL|8.26%|17.05|2.95 مليار دولار|23.74 مليار دولار| |Marinade|mSOL|7.44%|14.13|27.41 مليون دولار|101 مليون دولار| |BlazeStake|bSOL|7.06%|2.75|مقدار الفتح غير معروف|683万美元|
Jito (JTO)
أطلقت Jito في سبتمبر 2023 خطة توزيع نقاط، وسرعان ما أصبحت الرائدة في هذا المجال. يبلغ TVL الخاص بـ JTO 1.705 مليار دولار، وهو أعلى مشروع TVL في نظام Solana البيئي. حاليًا، يبلغ APY ل Staking JitoSOL 8.26%.
ماء مالح
Marinade تركز على التثبيت الأصلي، مع حجم قفل يبلغ 1.413 مليار دولار. على الرغم من أن حجم القفل قريب من Jito، إلا أن الفجوة في القيمة السوقية و FDV ضخمة، مما يدل على أن MNDE قد يكون لديها إمكانيات نمو.
BlazeStake
BlazeStake هو المشروع الثاني الأكبر في نظام Solana البيئي من حيث LST، وTVL حوالي 2.75 مليار دولار، وAPY المتوقع للتخزين 7.06%.
الإقراض
حفظ
Save (المعروفة سابقاً باسم Solend) هي بروتوكول اقتراض لامركزي قائم على خوارزمية على شبكة Solana. على الرغم من أنها واجهت هجومًا على Oracle USDH، إلا أنها عززت الأمان من خلال اتخاذ تدابير مثل استخدام Oracle PYTH. حاليًا، الطلب على الاقتراض في نظام Solana البيئي ليس مرتفعًا، والبروتوكولات الجديدة مثل Marginfi تستحق الانتباه.
المشتقات
تشغل المشتقات مكانة مهمة في نظام Solana البيئي، وتشمل بشكل رئيسي Drift و Flash Trade و Zeta Markets.
|المشروع|TVL( مليار دولار)|FDV| |---|---|---| | الانجراف | 360 مليون | 530 مليون دولار | |تجارة فلاش|1469万|5.5亿美元| |Zeta Markets|9.7 مليون|لم يتم إصدار العملة|
الانجراف
دريفت لديه إجمالي قيمة مقفلة قدرها 3.6 مليار دولار، ويقدم تداول ما قبل السوق، رافعة مالية تصل إلى 20 ضعفًا، وإقراض مضمون والعديد من الوظائف الأخرى. منذ إصدار النسخة الثانية، جذب عددًا كبيرًا من المستخدمين وحجم التداول.
تجارة فلاش
تتخصص Flash Trade في التداول الفوري والعقود اللامركزية على شبكة Solana، باستخدام نظام فريد من نوعه لحوض الأصول المتعددة وبنية NFT لزيادة مشاركة المستخدمين.
أسواق زيتا
تهدف Zeta Markets إلى تحقيق ديمقراطية تداول المشتقات من خلال توفير السيولة، وخيارات المشتقات والعقود الآجلة ذات الضمانات المنخفضة.
بيث
PYTH كأحد المشاريع الرائدة في مجال التنبؤ على سلسلة Solana، يتمتع بسرعة تحديث بيانات أعلى واستقرار أكبر مقارنة بـ Chainlink، ويمكن تطبيقه على عدة سلاسل كتلة.
الخاتمة
تتطور بيئة التمويل اللامركزي Solana بسرعة، حيث تظهر منتجات جديدة مثل سوق التنبؤ B.E.T. باستمرار. على الرغم من أن المنتجات الناضجة تتمتع بقاعدة مستخدمين وميزة ثقة السوق، فإن المنتجات الناشئة يمكن أن تجذب المستخدمين بسرعة من خلال تحسين واجهة المستخدم وتعزيز التعليم المجتمعي وبناء المجتمع. في المستقبل، من المتوقع أن تصبح بيئة التمويل اللامركزي Solana أكثر ازدهارًا وتنوعًا.