في الوقت الحالي، يوفّر تداول النسخ طريقتين لنسخ الصفقات للمتابعين: نسخ الصفقات حسب نسبة إجمالي الأصول ونسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت. وفيما يلي شرح لإعدادات المعلمات ومنطق التشغيل لهاتين الطريقتين:
المنطق الأساسي لتداول النسخ
عدد العقود التي ينفذها المتداول الرئيسي * نسبة نسخ الصفقات = عدد العقود التي يتم وضعها للمتابع
يمكن أن تكون نسبة نسخ الصفقات ديناميكية، أي نسخ الصفقات حسب نسبة إجمالي الأصول، أو ثابتة، أي نسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت.
نسخ الصفقات حسب نسبة إجمالي الأصول
في هذا الوضع، يُعرَّف إجمالي الأصول بأنه مجموع الأموال المتاحة وقيمة المراكز المفتوحة.
على سبيل المثال، إذا كان لدى متداول رئيسي 50 USDT من الأموال المتاحة ويحتفظ بمركز BTC/USDT بقيمة 50 USDT، فإن إجمالي أصوله يبلغ 100 USDT. وإذا وضع طلبًا بقيمة 10 USDT، فإنه يمثل %10 من إجمالي أصوله. وإذا كان إجمالي أصول المتابع 200 USDT، فسينسخ المتابع الصفقة بقيمة 200 * %10 = 20 USDT. (هذا هو الحساب في الظروف المثالية.)
عمليًا، يرتبط نسخ الصفقات حسب نسبة إجمالي الأصول بالمتغيرات الخمسة التالية:
أصول المتداول الرئيسي في الوقت الفعلي، وأصول المتابع في الوقت الفعلي، وعملية حساب الهامش، وسعر السوق في الوقت الفعلي، وفارق السعر بين وقت وضع المتابع والمتداول الرئيسي لطلبيهما.
نصيحة: بوجه عام، يُنصح المستخدمون الذين لديهم أصول أكبر باستخدام طريقة نسخ الصفقات الأخرى: نسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت. لا تتأثر هذه الطريقة بالمتغيرات الأخرى، وهي أكثر استقرارًا ومناسبة لتحركات السوق الكبيرة.
شرح تفصيلي لنسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت
في هذا الوضع، يمكن للمتابعين تعيين مضاعف ثابت لنسخ الصفقات.
على سبيل المثال، إذا نفّذ المتداول الرئيسي طلبًا لـ 1,000 عقد واختار المتابع نسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت بمضاعف قدره 0.2، فسيضع نظام نسخ الصفقات العدد التالي من العقود للمتابع: 1,000 * 0.2 = 200
السيناريو 1: مضاعف نسخ الصفقات الذي عيّنه المتابع هو < 1
على سبيل المثال: إذا وضع المتداول الرئيسي طلبًا لـ 1,000 عقد وعيّن المتابع مضاعف نسخ صفقات قدره 0.5، فسيضع نظام نسخ الصفقات العدد التالي من العقود للمتابع: 1,000 * 0.5 = 500
السيناريو 2: مضاعف نسخ الصفقات الذي عيّنه المتابع هو = 1
على سبيل المثال: إذا وضع المتداول الرئيسي طلبًا لـ 1,000 عقد وعيّن المتابع مضاعف نسخ صفقات قدره 1، فسيضع نظام نسخ الصفقات العدد التالي من العقود للمتابع: 1,000 * 1 = 1,000
السيناريو 3: مضاعف نسخ الصفقات الذي عيّنه المتابع هو > 1
على سبيل المثال: إذا وضع المتداول الرئيسي طلبًا لـ 1,000 عقد وعيّن المتابع مضاعف نسخ صفقات قدره 2، فسيضع نظام نسخ الصفقات العدد التالي من العقود للمتابع: 1,000 * 2 = 2,000
ملاحظة: عند استخدام مضاعف نسخ الصفقات، يخضع حجم مركز المتابع أيضًا لقيود مثل الأموال الفعلية المتاحة لنسخ الصفقات، والحد الأقصى لحجم الطلب لكل صفقة في سوق العقود المعني، وغيرها من معلمات التداول أو نسخ الصفقات.
شرح حالات فشل نسخ الصفقات
لا يعني وضع المتابع لطلب بالضرورة أنه سيتم تنفيذ الطلب. وبعبارة أخرى، قد لا يتمكن المتابع من شراء العقد بعد وضع الطلب. وهناك سببان محددان لذلك:
-
نظرًا لأن النظام يضع أوامر محددة السعر للمتابعين، فلا يمكن تنفيذ الطلب إذا انحرف سعر السوق كثيرًا عن سعر الأمر المحدد.
-
إذا كانت نسبة الهامش المتبقية لدى المتابع منخفضة، فقد يؤثر ذلك في فتح المراكز اللاحقة ويتسبب في فشل نسخ الصفقات. وبعبارة أخرى، يكون رصيد الحساب المتبقي لدى المتابع غير كافٍ لدعم كمية الطلب.
تحليل الحالة:
يستخدم المتابع نسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت، بمعامل نسخ صفقات قدره 0.01، ولديه أصول بقيمة 700 USDT. لدى المتداول الرئيسي أصول بقيمة 100,000 USDT. عندما يكون سعر عقد BTC/USDT الدائم هو 70,000 USDT، يستخدم المتداول الرئيسي رافعة مالية 10x لشراء مركز عقود بقيمة 1 BTC. كم عدد عقود BTC (العقود) التي يشتريها المتابع في هذا الوقت، وكم الهامش المستخدم؟ لاحقًا، يستخدم المتداول الرئيسي رافعة مالية 10x لشراء 10 BTC إضافية. احسب عدد العقود التي ينسخها المتابع والهامش المطلوب.
وفقًا للصيغ:
الهامش الأولي = قيمة المركز / الرافعة المالية
قيمة المركز = سعر العقد ✖️ كمية المركز
عدد العقود التي ينفذها المتداول الرئيسي ✖️ نسبة نسخ الصفقات = عدد العقود التي يتم وضعها للمتابع
النتيجة:
المتداول الرئيسي:
الأصول: 100,000 USDT
الرافعة المالية: 10x
سعر عقد BTC/USDT الدائم: 70,000 USDT
شراء: 1 BTC
قيمة المركز: 70,000 USDT
الهامش الأولي: 70,000 / 10 = 7,000 USDT
عدد العقود المنفذة: 1 / 0.0001 = 10,000 عقد
المتابع:
الأصول: 700 USDT
معامل نسخ الصفقات: 0.01
عدد العقود المشتراة من خلال نسخ الصفقات: 10,000 * 0.01 = 100 عقد
قيمة المركز: 70,000 ✖️ 100 ✖️ 0.0001 = 700 USDT
الهامش الأولي: 700 / 10 = 70 USDT
بعد زيادة المركز
المتداول الرئيسي:
الشراء المخطط له: 10 BTC
عدد العقود المنفذة: 10 / 0.0001 = 100,000 عقد
قيمة المركز: 70,000 * 10 = 700,000 USDT
الهامش المطلوب: 700,000 / 10 = 70,000 USDT
احسب الأموال المتبقية لدى المتداول الرئيسي:
إجمالي الأصول: 100,000 USDT
الهامش بعد الصفقة الأولية: 7,000 USDT
الأموال المتبقية بعد الصفقة الأولية: 100,000 - 7,000 = 93,000 USDT
يمكن للمتداول الرئيسي دفع الهامش المطلوب لزيادة المركز، لذا تنجح زيادة المركز.
إجمالي مركز المتداول الرئيسي بعد زيادة المركز بنجاح: 1 BTC + 10 BTC = 11 BTC
إجمالي قيمة مركز المتداول الرئيسي: 70,000 * 11 = 770,000 USDT
إجمالي هامش المتداول الرئيسي: 77,000 USDT
المتابع:
عدد العقود المشتراة من خلال نسخ الصفقات: 100,000 * 0.01 = 1,000 عقد
إجمالي مركز المتابع بعد زيادة المركز: 100 عقد + 1,000 عقد = 1,100 عقد
قيمة مركز المتابع: 70,000 ✖️ 1,100 ✖️ 0.0001 = 7,700 USDT
قيمة مركز المتابع المضاف: 70,000 ✖️ 1,000 ✖️ 0.0001 = 7,000 USDT
الهامش الأولي لمركز المتابع المضاف: 7,000 / 10 = 700 USDT
إجمالي هامش المتابع: 70 USDT (أولي) + 700 USDT (مركز مضاف) = 770 USDT
ما المشكلة الرئيسية؟
نظرًا لأن إجمالي أصول المتابع يبلغ 700 USDT بينما إجمالي الهامش المطلوب هو 770 USDT، فلا يملك المتابع أصولًا كافية لدفع الهامش المطلوب. لذلك، ستفشل محاولة المتابع لزيادة المركز.
كيف يمكن تجنب هذه الحالة؟
1. ضمان توفر أموال كافية لنسخ الصفقات
السبب: يمكن أن يؤدي عدم كفاية أموال نسخ الصفقات بسهولة إلى أن تكون كمية العقود المنسوخة أقل من 1.
الإجراءات: 1. احسب الأموال المطلوبة: استنادًا إلى أموال المتداول الرئيسي والمضاعف الذي عيّنته، احسب الحد الأدنى من الأموال التي تحتاجها. على سبيل المثال، إذا كانت أموال المتداول الرئيسي تبلغ 10,000 وعيّنت مضاعفًا قدره 0.01، فيجب أن تزيد أموالك الدنيا لنسخ الصفقات عن 100.
2. عيّن مضاعفًا مناسبًا: اختر مضاعفًا مناسبًا لنسخ الصفقات بناءً على أموالك الفعلية. على سبيل المثال، إذا كانت أموالك محدودة، يمكنك زيادة مضاعف نسخ الصفقات بشكل مناسب لضمان ألا يقل عدد العقود المنسوخة عن 1.
2. استخدم الرافعة المالية نفسها التي يستخدمها المتداول الرئيسي
السبب: تؤدي مستويات الرافعة المالية المختلفة إلى نسب مختلفة للمخاطر والعوائد، مما قد يمنع المتابع من مطابقة المركز عند تنفيذ المتداول الرئيسي للصفقة.
الإجراءات: ينبغي للمتابعين استخدام الرافعة المالية نفسها التي يستخدمها المتداول الرئيسي كلما أمكن ذلك، للحفاظ على اتساق نسب المخاطر والعوائد.
3. اختر وضع الهامش الذي يستخدمه المتداول الرئيسي
السبب: تؤثر أوضاع الهامش المختلفة بشكل مختلف في إدارة الأموال والتحكم بالمخاطر. وإذا اختار المتابع وضعًا مختلفًا، فقد تصبح المخاطر غير متسقة.
الإجراءات: ينبغي للمتابعين اختيار وضع الهامش نفسه الذي يستخدمه المتداول الرئيسي لضمان اتساق إدارة المخاطر.
4. احتفظ بهامش كافٍ
السبب: عند زيادة المتداول الرئيسي لمركزه، قد لا يتمكن المتابع من إكمال الصفقة المنسوخة بسبب عدم كفاية الهامش.
الإجراءات: ينبغي للمتابعين الاحتفاظ بهامش كافٍ حتى يتمكنوا من المتابعة فورًا عندما يزيد المتداول الرئيسي مركزه.
5. ينبغي للمستخدمين الذين لديهم مبالغ كبيرة من رأس المال استخدام نسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت كلما أمكن ذلك
السبب: يتأثر نسخ الصفقات حسب نسبة إجمالي الأصول بمتغيرات متعددة. وخلال تحركات السوق الكبيرة، يمكن أن تؤثر هذه المتغيرات في بعضها بعضًا وتؤدي إلى فشل نسخ الصفقات.
الإجراءات: اختر نسخ الصفقات حسب المضاعف الثابت لضمان استقرار نسخ الصفقات.
باتباع هذه الإجراءات، يمكن للمتابعين تجنب حالات فشل نسخ الصفقات بفاعلية أكبر وتحسين معدل نجاح عمليات نسخ الصفقات الخاصة بهم.
إخلاء مسؤولية
المحتوى الوارد هنا مُقدَّم لأغراض مرجعية وتعليمية فقط، ولا يشكّل أي نصيحة مالية أو استثمارية أو تداولية أو قانونية، كما لا يُعد عرضًا أو دعوة لشراء أو بيع أي أصول رقمية. لا تقدّم Gate أي تعهدات أو ضمانات صريحة أو ضمنية بشأن دقة المعلومات الواردة هنا أو اكتمالها أو توقيتها. قد يتم تحديث أو تعديل ميزات المنتجات والواجهات والقواعد وهياكل الرسوم في أي وقت. يرجى الرجوع إلى أحدث الإعلانات والمعلومات الفعلية المعروضة على منصة Gate للحصول على أدق التفاصيل.
تنطوي الاستثمارات في الأصول الرقمية على مخاطر كبيرة، وقد تتقلب الأسعار بشكل ملحوظ. وقد تفقد كامل مبلغ استثمارك. يرجى اتخاذ قراراتك بحذر بناءً على وضعك المالي وقدرتك على تحمّل المخاطر بعد الفهم الكامل للمخاطر المرتبطة بذلك. وإذا لزم الأمر، يُنصح باستشارة مستشار مالي أو قانوني مستقل.
لمزيد من المعلومات حول المخاطر المحتملة، يرجى الرجوع إلى إفصاح المخاطر واتفاقية المستخدم الخاصة بـGate.
