CLSA 證券 Korea 將其評等為 73%。

其背後的機制十分重要，因為它解釋了為何這個數字會如此迅速地擴大。單一股票型期貨 ETF 並採用反向且帶槓桿的設計，共有十六檔追蹤兩倍於 Samsung 與 SK Hynix 股票每日報酬的產品，於 5 月 27 日才剛推出。約在一個月內，管理資產從剛推出時大約 30 億美元，暴增至約 91 億美元，而其中 92% 的持有人是當地俗稱「螞蟻（ants）」的個人散戶投資者。僅在首月，散戶就淨買入約 82 億美元的這些產品，反映出在該期間內整體散戶 ETF 市場的所有買入中，佔了 63%。
其放大波動性的機制確實是機械性的，且可預測。為了維持恆定的 2x 槓桿比率，基金經理在股價上漲時必須買進更多標的股票、股價下跌時則必須賣出更多標的股票，每天在再平衡時都如此。在 6 月 23 日，當 Samsung 在單日下跌 12.31%、SK Hynix 在單日下跌 12.47%（為 2008 年金融危機以來最嚴重的一日跌幅），使 KOSPI 幾乎下跌 10% 時，彭博情報（Bloomberg Intelligence）估計，基金經理為了機械式地重新平衡這些帶槓桿產品，僅就那兩檔股票就大約賣出了 60 億美元，從而直接加深了當天的崩跌。該國的波動率指標 VKOSPI，已從推出前的平均 53 上升到現在接近 89。
韓國市場還有一個典型的結構性特徵，使情況更糟：韓國的個股股票期貨仍持續交易到下午 3:45，亦即 ETF 與其相關現貨標的本身於 3:30 停止交易後的十五分鐘。這段時間造成了怪異的價格異常；在一次案例中，SK Hynix 的槓桿 ETF 在其自身已停牌後，因期貨在最後幾分鐘仍持續走動，該槓桿 ETF 結束交易時相對於其自身 NAV 出現 6-7% 的溢價。
迄今為止，監管回應看起來也更像是反應式而非預防式。金融監督服務（Financial Supervisory Service）當局的主管本人也公開表示，對其所稱的「倉促核准」一事感到懊悔；而反對陣營的一名立法者則要求將這些產品完全從清單中刪除，但目前尚未宣布任何具體的修正措施。基金績效也確實慘烈：原本的四十四檔單一股票型帶槓桿產品平均自推出以來錄得接近 27% 的損失，提醒人們，帶槓桿產品在市場出現波動但缺乏方向時，會在數學上出現必然的「腐蝕」；股票先跌 10% 再漲 10%，對 2x 產品並不會回到損益兩平點。
對任何在關注韓國半導體曝險，或更廣泛的 Gate 帶槓桿產品風險的人來說，關鍵要觀察的是：監管機構是否真的已超越僅僅表達懊悔，轉而採取實質限制—例如部位上限、更嚴格的保證金規則，或部分產品下架—因為迄今為止，這種高度集中意味著 Samsung 與 SK Hynix 的日內股價走勢不再只是反映基本面；相反，這種走勢正被那些專門用來押注其上漲或下跌的產品機械性地進一步放大。
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