最近一直在关注VOOV,老实说如果你在考虑价值指数暴露,这里面有一些值得深入研究的有趣内容。先锋标普500价值指数基金自2010年成立以来,悄悄累积了超过60亿美元的资产,这说明它对长期投资者来说一直相当稳健。



那么是什么让这个基金脱颖而出呢?首先,成本结构非常低廉,简直令人难以置信。你看到的费用比率只有0.07%,几乎可以忽略不计。相比之下,许多其他价值指数基金的收费要高得多。而且它的股息收益率大约是1.68%,在当前环境下还算不错。

该基金追踪大型市值价值股——市值超过100亿美元、交易价格与盈利比率低于成长股的公司。这些通常是更稳定的投资,现金流可预见。虽然没有成长股那么吸引眼球,但从长远来看,它们表现一直很出色。需要注意的是,当市场处于牛市时,它们往往表现落后,这一点值得了解。

从持仓来看,科技股占比相当重(16.5%),金融和医疗行业也占据重要位置。苹果公司单独就占了大约7.4%的比例,其次是亚马逊和埃克森美孚。总共有大约450只持仓,提供了良好的多元化——公司特定风险得到了很大程度的降低。

在表现方面,截至今年三月初,过去一年涨了大约14.36%。该基金的贝塔值为0.86,意味着它的波动比整体市场略低——属于中等风险档案。不会带来疯狂的波动,但这也是价值指数投资的核心所在。

如果你在比较不同的选择,还有VTV(先锋价值指数基金),它的资产规模远超1700亿美元,费用只有0.03%,以及专注于股息的SCHD。但VOOV作为一个直接的价值指数工具,也有其独特优势。

被动型ETF的热潮越来越盛,因为它具有透明度和税务效率。对于那些构建长期持仓、避免频繁交易的人来说,这类价值指数基金正是符合需求的工具。如果你的策略适合广泛的价值暴露,值得一试。
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