Sụp đổ Knaken thử nghiệm giám sát tiền mã hóa của Hà Lan theo MiCA

• Tòa án quận Rotterdam đã ra phán quyết rằng Knaken không còn có thể đáp ứng các nghĩa vụ của mình đối với khách hàng.
• Các công tố viên Hà Lan đã can thiệp vì lợi ích công cộng sau khi nền tảng chặn quyền truy cập của người dùng.
• Vụ phá sản diễn ra trong bối cảnh các yêu cầu cấp phép của MiCA đang định hình lại thị trường crypto châu Âu.
• Một cuộc điều tra hình sự song song đang xem xét khả năng có hành vi sai phạm tài chính.

Tòa án xác định thiếu hụt tài sản trị giá nhiều triệu euro **Tòa án quận Rotterdam đã tuyên bố Knaken Cryptohandel **B.V. và quỹ thanh toán liên kết, Stichting Knaken Payments, phá sản vào ngày 16 tháng 7, kết luận rằng công ty phải đối mặt với sự thiếu hụt đáng kể giữa nghĩa vụ nợ đối với khách hàng và các tài sản hiện có. Theo phán quyết, khoảng €7 triệu (8 triệu USD) tiền của khách hàng và tài sản kỹ thuật số không thể được xác minh/ghi nhận. Tòa án cho biết người dùng không được thông báo về khoản thiếu hụt trước khi nền tảng ngừng cung cấp dịch vụ. Vụ phá sản chuyển quyền kiểm soát đối với các tài sản còn lại của Knaken, hồ sơ và việc quản trị tài chính sang một quản tài viên độc lập do tòa bổ nhiệm; người này sẽ chịu trách nhiệm xác minh các yêu cầu đòi nợ của chủ nợ và giám sát quá trình thanh lý. Công tố viên công cộng thực hiện bước đi bất thường là nộp đơn xin phá sản Khác với đa số vụ việc mất khả năng thanh toán, đơn xin phá sản được nộp bởi Văn phòng Công tố viên Công cộng Hà Lan (Openbaar Ministerie) thay vì các chủ nợ hoặc chính công ty. Công tố viên lập luận rằng việc can thiệp của công chúng là cần thiết sau khi Knaken đóng cửa nền tảng giao dịch, website và ứng dụng di động, khiến khách hàng không thể truy cập thông tin tài khoản cần thiết để bảo vệ quyền lợi hợp pháp của mình. Tòa án cũng chỉ trích công ty vì đã ngăn cản người dùng theo đuổi hành động pháp lý trong khi quyền truy cập vào tài khoản khách hàng vẫn bị tạm thời không khả dụng. Công tố viên nêu một số yếu tố dẫn đến việc can thiệp:

• Khoảng 30.000 khách hàng bị mất quyền truy cập vào nền tảng.
• Người dùng không thể xác minh số dư tài khoản hoặc lịch sử giao dịch.
• Khách hàng thiếu thông tin đầy đủ để tự mình khởi kiện/quy trình thủ tục phá sản.
• Tòa án cho rằng cần có một quản tài viên độc lập để đảm bảo việc giải quyết được trật tự.

MiCA phơi bày những vấn đề sâu hơn Knaken ngừng hoạt động vào đầu tháng 6 sau khi không nhận được sự ủy quyền theo khuôn khổ Crypto-Assets (MiCA) của Liên minh châu Âu. Theo các quy định mới, các nhà cung cấp dịch vụ crypto hoạt động tại Hà Lan phải nhận được phê duyệt từ Cơ quan quản lý Thị trường Tài chính Hà Lan (AFM). Không có giấy phép, Knaken đã dừng giao dịch—một động thái cuối cùng phơi bày khoảng trống giữa nghĩa vụ của khách hàng và các tài sản hiện có. Công ty cho rằng các tài sản đã bị cơ quan chức năng phong tỏa, cùng với cách thức lưu ký của mình, sẽ cho phép công ty tự quản lý việc hoàn trả. Tòa án đã bác bỏ đề xuất đó, kết luận rằng chỉ một quản tài viên phá sản độc lập mới có thể bảo vệ lợi ích của các chủ nợ. Điều tra hình sự vẫn tiếp diễn Quá trình phá sản đang diễn ra song song với một cuộc điều tra hình sự do Cơ quan Thông tin và Điều tra Tài chính Hà Lan (FIOD) dẫn dắt. Các điều tra viên đã khám xét trụ sở công ty và tịch thu các thiết bị kỹ thuật số, hồ sơ kinh doanh và các tài sản doanh nghiệp còn lại như một phần của cuộc điều tra về khả năng gian lận, biển thủ hoặc rửa tiền. Tính đến giữa tháng 7, chưa có thông báo về bắt giữ. Với khách hàng, ưu tiên trước mắt là quy trình xử lý yêu cầu đòi nợ. Quản tài viên do tòa bổ nhiệm sẽ thiết lập thủ tục nộp đơn yêu cầu, nhưng khoản thiếu hụt tài sản đã được xác nhận 7 triệu euro đồng nghĩa rằng khả năng thu hồi nhiều khả năng phụ thuộc vào giá trị của các tài sản còn lại và kết quả của cuộc điều tra đang diễn ra, khiến việc hoàn trả đầy đủ trở nên không chắc chắn.