Quỹ ETF Vanguard mà Warren Buffett đã ủng hộ vào năm 2014 sẽ biến 5.000 USD thành 20.465 USD ngày nay

Bạn có thể biết ông với tư cách là một nhà chọn cổ phiếu thiên tài, gắn bó lâu năm với Berkshire Hathaway, Berkshire Hathaway (BRKA 0,17%) (BRKB 0,35%), thể hiện qua các kết quả đầu tư vượt trội của Berkshire.

Tuy nhiên, Warren Buffett không nhất thiết là người hâm mộ lớn của việc chọn từng cổ phiếu riêng lẻ; ông còn khuyên đa số nhà đầu tư bình thường đừng làm điều đó bất cứ khi nào họ có lựa chọn. Lời khuyên của ông là mua các quỹ chỉ số được thiết kế để bám sát hiệu suất của S&P 500 (^GSPC +0,42%); ông ưa thích Vanguard S&P 500 ETF (VOO +0,46%).

Vấn đề là: giải pháp đơn giản của ông đã chứng minh là đúng đắn kể từ lần đầu tiên ông bày tỏ quan điểm của mình về vấn đề này.

Nguồn hình ảnh: Getty Images.

Đơn giản là tốt hơn

Buffett luôn nghiêng về hướng giải pháp chung này. Ông đã đưa cam kết của mình với tiền đề đó vào văn bản từ ngày 1/3/2014, khi viết trong bức thư gửi cổ đông năm 2013 của Berkshire:

Lời khuyên của tôi tới [người được ủy thác của tài sản] không thể đơn giản hơn: Đưa 10% tiền mặt vào trái phiếu chính phủ ngắn hạn và 90% vào một quỹ chỉ số S&P 500 chi phí rất thấp. (Tôi gợi ý quỹ của Vanguard.) Tôi tin rằng kết quả dài hạn của quỹ theo chính sách này sẽ vượt trội so với kết quả mà đa số nhà đầu tư -- dù là quỹ hưu trí, tổ chức hay cá nhân -- đạt được khi sử dụng các nhà quản lý thu phí cao.

Và ông đã đúng. Trong 10 năm qua, dữ liệu từ Standard & Poor's cho thấy rằng hơn 85% các quỹ tương hỗ vốn hóa lớn (large-cap) dành cho nhà đầu tư Mỹ đã hoạt động kém hơn S&P 500. Trong 15 năm qua, gần 90% trong số các quỹ này đã tụt lại so với chỉ số chuẩn. Các con số cũng chẳng khá hơn ở các khung thời gian khác. Đánh bại thị trường thực sự rất khó, đó là lý do ngay cả đa số các chuyên gia cũng không làm được.

Quan trọng hơn đối với nhà đầu tư, bạn đã có thể đạt kết quả rất tốt chỉ bằng cách làm theo lời khuyên của Buffett, bất kể quỹ hoạt động ra sao so với những quỹ khác. Một khoản đầu tư 5.000 USD vào Vanguard S&P 500 ETF vào ngày giao dịch đầu tiên sau khi thư của Buffett được công bố hôm nay sẽ có giá trị lên tới 20.465 USD. Và con số đó chưa tính đến cổ tức. Khi cộng thêm cổ tức được tái đầu tư, con số này tăng lên 25.270 USD.

Bạn chắc chắn cũng có thể đã làm tệ hơn. Và đa số người đã làm tệ hơn.

Tránh bẫy cái tôi_ là_ chiến lược

Đúng là nhàm chán. Việc chọn từng cổ phiếu riêng lẻ thì ngược lại lại rất thú vị, đặc biệt vì nó cho bạn cơ hội đánh bại thị trường.

Nếu bạn muốn chơi theo xác suất thống kê -- vừa giảm thiểu rủi ro vừa_ đồng thời_ tối đa hóa phần thưởng một cách thực tế -- thì một điều khác mà Warren Buffett giải thích ngay trong chính bức thư gửi cổ đông đó lại rất đáng suy ngẫm. Đó là: "nhà đầu tư thiếu kinh nghiệm nhưng lại thực tế về những điểm yếu của mình có khả năng đạt được kết quả dài hạn tốt hơn so với chuyên gia am hiểu nhưng lại mù quáng trước ngay cả một điểm yếu". Đó chính là điều mà các con số gây bất ngờ về hiệu suất quỹ của Standard & Poor's đang cho chúng ta thấy.

Mẹo là gì? Bạn chỉ cần đủ mạnh mẽ để thừa nhận với chính mình rằng bạn có thể sẽ không dễ dàng vượt qua các giai đoạn thăng trầm của thị trường như bạn vẫn nghĩ là nên như vậy. Theo chính lời của Buffett, nhà đầu tư bình thường quá dễ "tham gia vào thị trường vào thời điểm đang hưng phấn cực độ, rồi trở nên vỡ mộng khi xuất hiện thua lỗ trên giấy", cuối cùng dẫn tới những quyết định khiến tình hình tệ đi chứ không phải tốt hơn. Việc nắm giữ dài hạn một vị thế trong quỹ chỉ số đơn giản của Vanguard sẽ loại bỏ rủi ro này hoàn toàn.

Tất nhiên, SPDR S&P 500 ETF Trust (SPY +0,42%) là một lựa chọn thay thế hoàn toàn ổn so với Vanguard S&P 500 ETF.