Trước đây chu kỳ lưu trữ là mỗi hai hoặc ba năm một vòng.


Hiện tại, người mua ký hợp đồng năm năm.
Logic chu kỳ lưu trữ là: khi nhu cầu đến, nhà sản xuất mở rộng sản xuất, cung vượt cầu khiến giá sụt giảm, rồi cắt giảm công suất chờ vòng tiếp theo, cơ chế này vẫn chưa biến mất.
Nhưng hiện tại có một biến số làm đảo lộn nhịp điệu đó.
Samsung, SK Hynix, Micron, ba công ty đã chuyển 93% công suất sang trung tâm dữ liệu AI, phần còn lại dành cho tiêu dùng chỉ còn rất ít.
Google, Microsoft, Amazon, Meta năm nay tổng chi tiêu vốn là 725 tỷ USD, tăng 77% so với năm ngoái.
Giám đốc tài chính của Microsoft nói riêng rằng, trong đó 25 tỷ là do giá lưu trữ tăng khiến chi phí cao hơn.
CEO của Phison còn thẳng thắn hơn: Năng lực NAND cho cả năm 2026 đã được đặt hết rồi.
Nhu cầu bị khóa trong hợp đồng dài hạn, không thể so sánh với mua sắm theo quý.
Chu kỳ vẫn còn, nhưng AI đã nâng đáy vĩnh viễn, mỗi vòng đáy đều cao hơn vòng trước.
Chu kỳ lưu trữ trước đây có điểm kết thúc, còn vòng này hiện chưa thấy điểm kết thúc.
Xem bản gốc
post-image
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
  • Phần thưởng
  • Bình luận
  • Đăng lại
  • Retweed
Bình luận
Thêm một bình luận
Thêm một bình luận
Không có bình luận
  • Đã ghim