#我的Gate交易时刻

Bốn lần vượt qua thị trường bò gấu: Tôi cuối cùng đã từ bỏ niềm tin vào việc “đào đáy ở mức thấp nhất”

Tham gia thị trường đúng 12 năm, tôi đã trải qua 4 vòng thị trường bò gấu của Bitcoin, cũng đã ăn mừng 4 đợt tăng trưởng của thị trường bò, nhưng duy nhất một việc, tôi đã vấp ngã bốn lần: mỗi lần thị trường gấu đến giai đoạn cuối, rõ ràng biết vùng đáy đang ngay trước mắt, nhưng vì cố chấp muốn bắt chính xác “đáy tuyệt đối”, tôi đã chứng kiến thị trường bắt đầu tăng trưởng, còn đứng ngoài chờ đợi, cuối cùng là mua vào giá cao hoặc bỏ lỡ hoàn toàn đợt tăng này.

Lần này, đến cuối năm 2024, tôi đã đúng nhịp, không phải vì may mắn bắt đáy, mà vì tôi đã hoàn toàn thay đổi logic giao dịch — từ bỏ việc bắt đáy ở mức thấp nhất, thay vào đó là đón đầu các vị trí phía bên trái. Hôm nay, tôi viết lại bài học rút ra từ bốn lần vấp ngã này, để nhắc nhở những người còn cố chấp bắt đáy.

Bốn lần bỏ lỡ: Tôi biến “tìm đáy thấp nhất” thành một bộ sưu tập sai lầm

Tôi nhớ lần đầu vấp ngã là năm 2014, đợt gấu này từ hơn 1100 USD giảm xuống còn hơn 150 USD, tôi bắt đầu theo dõi từ 200 USD, ngày ngày nghĩ “còn giảm nữa, tôi chờ đợt cắt lỗ mạnh nhất rồi mới vào”. Kết quả thế nào? Đáy thấp nhất là 152 USD, chưa đầy ba tháng sau đã tăng lên 1000 USD, tôi chưa kịp mở vị thế đã thấy thị trường bay lên. Cuối cùng, tôi không nhịn được, mua vào một nửa khi giá 800 USD, kiếm chút lãi nhỏ, nhưng đã bỏ lỡ nhiều lần tăng gấp vài lần đáy.

Lần thứ hai là năm 2018, thị trường gấu từ gần 20.000 USD giảm xuống còn 3100 USD, tôi bắt đầu chờ đáy từ 6000 USD, luôn nghĩ “sẽ còn phá đáy cũ”, có lúc xem phân tích tiêu cực dự đoán xuống 1000 USD, có lúc theo tâm lý cộng đồng hoảng loạn, kết quả là sau khi đáy 3100 USD xuất hiện, tôi vẫn còn chờ đợi đáy thứ hai, đến khi phản ứng thì giá đã trở lại 10.000 USD, tôi lại bỏ lỡ phần lớn vùng đáy.

Lần thứ ba là năm 2020, còn kịch tính hơn: khi giá giảm mạnh xuống 3800 USD, tôi đã chuẩn bị kế hoạch bắt đáy, nhưng luôn nghĩ “còn thấp hơn nữa, có thể xuống 2000 USD”, cố gắng kiềm chế không đặt lệnh, đến tối hôm đó, thị trường phản ứng V-shape, tăng vọt lên hơn 10.000 USD, tôi thậm chí còn chưa chạm đáy, cả thị trường bò đều sống trong tiếc nuối.

Lần thứ tư là năm 2022, thị trường gấu lại đến: Fed tăng lãi suất khiến Bitcoin từ hơn 60.000 USD rớt xuống còn 15.000 USD, từ 20.000 USD tôi bắt đầu phân tích lại bài học từ ba lần trước, nhưng trong máu vẫn còn niềm tin cố chấp: tôi vẽ các mức hỗ trợ trên biểu đồ nến, ngày ngày xem dự đoán của các nhà phân tích, chỉ chờ đợi “đáy sắt” xuất hiện để all-in, kết quả là khi giá từ 15.000 USD kéo lên 30.000 USD, tôi chỉ mới mở vị thế 10%, phần lớn vốn vẫn còn ngoài thị trường chờ điều chỉnh.

Chính bốn lần này, từng vòng vấp ngã vào cùng một cái bẫy, tôi mới dần hiểu ra: không phải do kỹ năng không tốt, không phải do thiếu thông tin, mà từ gốc rễ, tôi đã hiểu sai về “bắt đáy”.

Tôi cuối cùng đã hiểu: không ai có thể chính xác bắt đáy thấp nhất

Trước đây tôi luôn nghĩ, các cao thủ phải mua đúng đáy thấp nhất, bán đúng đỉnh cao nhất, không bắt được đáy thấp nhất là do trình độ của mình chưa đủ. Nhưng sau bốn lần, tôi mới hiểu rõ: điều này hoàn toàn không phải vấn đề về trình độ, mà là một nhiệm vụ bất khả thi.

Thứ nhất, đáy của Bitcoin không phải là một điểm duy nhất, mà là một vùng. Bạn hãy xem lại các đợt gấu trước đây, chưa từng có lần nào đáy là một điểm duy nhất rồi bật lên ngay: cuối 2015, đáy kéo dài 5 tháng; cuối 2019, đáy kéo dài 3 tháng; sau 312 năm 2020, cũng dao động nhỏ trong nửa năm, có gì gọi là “đáy nhìn thấy rõ”? Phần lớn thời gian, cái gọi là “chờ thấp hơn nữa” chỉ là phí phạm cơ hội tích lũy trong vùng đáy, đến khi bạn phản ứng thì đáy đã đi qua rồi.

Thứ hai, tham lam và sợ hãi sẽ phóng đại sai lầm của bạn. Khi giá đã giảm đến cuối giai đoạn gấu, toàn thị trường đều là tiếng nói tiêu cực, toàn là “còn giảm chín mươi phần trăm”, “Bitcoin sẽ về zero”, bạn đã cảm thấy giá rẻ rồi, nhưng muốn chờ thấp hơn nữa, sẽ vô thức tin vào những dự đoán bi quan nhất, càng chờ, càng không dám hành động, cuối cùng khi thị trường tăng, bạn lại càng sợ không dám mua. Ba lần trước tôi cũng vậy: rõ ràng biết định giá đã chạm đáy lịch sử, nhưng lại bị “còn thấp hơn nữa” làm sợ, bỏ lỡ cơ hội tích lũy.

Thứ ba, chúng ta kiếm tiền từ việc chuyển đổi từ gấu sang bò, chứ không phải từ “đáy đến điểm bắt đầu” chỉ vài phần trăm tăng trưởng. Nhiều người như tôi trước đây, cứ chăm chăm vào mấy chục điểm giảm giá, nghĩ rằng không mua đáy là lỗ, nhưng quay lại nhìn, từ 15.000 USD tăng lên 69.000 USD, dù mua ở 20.000 USD vẫn có hơn ba lần lợi nhuận, chỉ vì phân vân mấy nghìn điểm, bỏ lỡ xu hướng lớn mấy chục nghìn điểm, hoàn toàn là bỏ lỡ cơ hội lớn để kiếm lời. Tôi đã tính rồi: nếu không cố chấp đáy thấp nhất, phân bổ từng phần trong vùng đáy, mỗi lần lợi nhuận ít nhất gấp đôi so với thực tế tôi đã có, chính niềm tin cố chấp đó đã làm tôi bỏ lỡ khoản tiền lớn.

Thử mới biết: bắt đáy phía bên trái mới là con đường đúng đắn cho người bình thường

Sau khi hiểu ra những điều này, tôi đã hoàn toàn thay đổi tư duy: không đoán đáy thấp nhất nữa, chỉ làm các vị trí phía bên trái, bắt đầu phân bổ từng phần khi thị trường bước vào cuối giai đoạn gấu, càng giảm càng mua, không cần biết đáy ở đâu, chỉ cần có đủ lượng coin trong tay.

Khi giá lên tới 60.000 USD, tôi bắt đầu mở vị thế dài hạn, nhiều bạn nói tôi “đào sớm quá”, nói còn giảm xuống 50.000 USD hoặc thấp hơn nữa, nhưng tôi biết, đó đã là vùng điều chỉnh hợp lý sau giai đoạn gấu, phù hợp với dự đoán của tôi về đáy, tôi không cần chờ ai xác nhận “đây chính là đáy”.

Trong quá trình này, tôi rút ra ba bí quyết thực tiễn nhất, đều là từ thất bại mà ra:

‌Xác định vùng đáy trước, rồi phân bổ từng phần, đừng chờ đợi chính xác ngày đáy‌

Tôi không đoán “ngày nào sẽ là đáy chính xác”, mà dựa vào các chỉ số lịch sử của thị trường bò gấu, mức giảm, chu kỳ, để vẽ sẵn vùng đáy: ví dụ, tôi dự đoán đợt này Bitcoin đáy trong khoảng 15.000-30.000 USD, thì bắt đầu từ 30.000 USD, mỗi giảm 10% sẽ mua thêm một phần, đến 15.000 USD thì mua đủ, dù cuối cùng đáy là 15.000 hay 13.000 USD, tôi đã có đủ lượng coin trong vùng, không bỏ lỡ cơ hội, cũng không bị nhồi nhét quá nhiều khi giá đã tăng.

‌Bán phía bên trái kiếm tiền từ “không chắc chắn”, chấp nhận lỗ tạm thời là bài học bắt buộc‌

Nhiều người không dám làm phía bên trái, vì sau khi vào thị trường thường sẽ còn giảm, sẽ có lỗ tạm thời, nhưng tôi đã chấp nhận: chỉ cần không full margin, lỗ tạm thời là chuyện bình thường, trong đáy gấu, chỉ cần giữ được lượng coin, thị trường bò sẽ cho bạn gấp nhiều lần. Khi bắt đầu từ 60.000 USD, tôi từng lỗ hơn 20%, nhưng tôi biết mình đang đầu tư dài hạn, khoản lỗ này sẽ đổi lấy lợi nhuận gấp nhiều lần trong tương lai.

‌Khi thị trường chuyển từ gấu sang bò, cơ hội phía bên phải đã không còn nhiều‌

Nhiều người nói “chờ xu hướng rõ ràng rồi mới vào”, nhưng thực tế, đợt bò của Bitcoin luôn đến bất ngờ, không có nhiều cơ hội xác nhận đảo chiều rõ ràng. Khi các đường trung bình động đã đi xu hướng tăng, mọi người đều nói “bò đã bắt đầu”, giá đã rời xa vùng đáy rồi, bạn mới vào, giá sẽ cao hơn nhiều so với phía bên trái, rủi ro cũng lớn hơn. Đối với người bình thường, tích trữ dần trong cuối giai đoạn gấu còn an toàn và sinh lợi hơn nhiều so với việc mua đuổi sau khi thị trường đã bắt đầu tăng.

Cuối cùng, tôi muốn nói: đầu tư là biến đổi nhận thức thành lợi nhuận, và biết nhận sai để sửa sai

Trong 12 năm vượt qua thị trường bò gấu, điều lớn nhất tôi nhận được không phải là kiếm được bao nhiêu tiền, mà là đã từ bỏ được niềm tin cố chấp ăn sâu trong xương: chúng ta không cần làm thần, không cần đoán đỉnh đoán đáy, chỉ cần làm đúng những việc có xác suất cao, khi người khác hoảng loạn, khi giá còn rẻ đủ, từ từ tích lũy, chờ đợi thị trường bò là được.

Nếu bạn cũng như tôi trước đây, cứ cuối giai đoạn gấu là chờ đáy thấp nhất, kết quả là bỏ lỡ hết lần này đến lần khác, hãy thử phương pháp của tôi: buông bỏ niềm tin “đào đáy chính xác”, đón nhận các vị trí phân bổ phía bên trái, bạn sẽ thấy, kiếm tiền dễ hơn bạn nghĩ nhiều — bạn không cần bắt tất cả các biến động, chỉ cần bắt đúng xu hướng lớn của thị trường bò gấu là đủ.

Đây là những kinh nghiệm tôi rút ra từ bốn lần vấp ngã, hy vọng bạn không phải đi qua lần thứ năm.