Tôi không mua Quỹ ETF S&P 500 của Vanguard -- Nhưng tôi sẽ mua lựa chọn thay thế này ngay bây giờ

Quỹ Vanguard S&P 500 ETF (VOO 0.01%) là một trong những phương tiện đầu tư phổ biến nhất trên thế giới. Bao gồm cả phiên bản quỹ tương hỗ của ETF, tổng tài sản đầu tư vào sản phẩm của Vanguard có giá trị 1,6 nghìn tỷ đô la.

Để rõ ràng, có những lý do chính đáng tại sao nhiều nhà đầu tư sử dụng Vanguard S&P 500 ETF làm xương sống cho danh mục của họ. S&P 500 được coi là chỉ số tốt nhất để đo lường hiệu suất của các công ty lớn của Mỹ, và phiên bản của Vanguard có tỷ lệ chi phí cực thấp 0,03%, khiến nó trở thành một cách tiếp cận chi phí cực kỳ hợp lý để tiếp xúc.

1 vấn đề lớn với S&P 500

S&P 500 đã tạo ra lợi nhuận phi thường trong thập kỷ qua hoặc hơn, và lý do lớn nhất là hiệu suất xuất sắc của các cổ phiếu công nghệ siêu lớn. Nhưng điều này cũng đã tạo ra điều mà tôi coi là điểm bất lợi lớn nhất của việc đầu tư vào S&P 500 — nó trở nên cực kỳ tập trung vào các công ty lớn nhất.

Nguồn hình ảnh: Getty Images.

Nvidia (NVDA 0.99%) riêng đã chiếm gần 8% của chỉ số chuẩn, và Apple (AAPL +0.87%) hiện chiếm khoảng 6,5%. 10 công ty lớn nhất trong S&P 500 hiện chiếm 40% của chỉ số. Và 22 công ty lớn nhất trong S&P chiếm tỷ trọng lớn như 478 tên nhỏ nhất trong chỉ số.

Nói tóm lại, khi đầu tư vào S&P 500, bạn đang đặt cược nặng vào các công ty lớn nhất trên thị trường. Nếu một trong những cổ phiếu hàng đầu hoạt động kém, nó có thể kéo chỉ số xuống thấp hơn chỉ riêng nó.

Tôi sẽ mua lựa chọn thay thế này

Một cách để đầu tư vào S&P 500 mà không gặp rủi ro tập trung là với Invesco Equal Weight S&P 500 ETF (RSP 0.07%). Cũng giống như với Vanguard S&P 500 ETF, bạn sẽ đầu tư vào 500 công ty lớn chiếm tỷ trọng trong chỉ số, với điểm khác biệt lớn là số tiền đầu tư sẽ bằng nhau cho từng công ty.

Nói cách khác, mỗi trong 500 công ty chiếm khoảng 0,2% tổng tài sản của ETF. Điều này có nghĩa là một thành phần nhỏ của S&P 500 như First Solar (FSLR +1.44%), hoặc eBay (EBAY 4.34%), mang cùng trọng số trong chỉ số như Apple hoặc Nvidia.

Điều này có ý nghĩa gì đối với bạn. ETF Invesco Equal Weight vẫn cung cấp cho bạn khả năng tiếp xúc rộng rãi với doanh nghiệp Mỹ — chỉ là không gặp rủi ro tập trung. Ví dụ, nếu Nvidia giảm 20% do báo cáo lợi nhuận xấu, bạn sẽ gần như không nhận thấy điều đó trong hiệu suất của ETF này.

Cuối cùng, bạn có thể ngạc nhiên khi biết rằng trong dài hạn, ETF S&P 500 cân bằng theo tỷ trọng thực sự đã hơn một chút so với phiên bản truyền thống của chỉ số. Tất nhiên, không có gì đảm bảo điều này sẽ xảy ra trong tương lai, nhưng ý chính là bạn có thể đạt được tiềm năng xây dựng của cải tương tự với ít tiếp xúc hơn với các cổ phiếu công nghệ siêu lớn.