Gần đây tôi đã xem xét các biểu đồ và gặp phải một điều mà nhiều nhà giao dịch bỏ qua: sự phân kỳ RSI có lẽ là một trong những tín hiệu đáng tin cậy nhất để dự đoán sự thay đổi hướng đi của thị trường. Không phải là phép thuật, nhưng khi bạn hiểu cách hoạt động của nó, bạn sẽ thấy RSI đang nói chuyện liên tục với bạn.

Nhìn này, RSI hay Chỉ số Sức mạnh Relative là về cơ bản là một bộ dao động đo lường mức độ của các chuyển động tăng giá so với giảm giá trong một khoảng thời gian nhất định. Hầu hết các nhà giao dịch sử dụng nó để xác định quá mua (trên 70) và quá bán (dưới 30), nhưng đó là điểm dừng của nhiều người. Chỉ số dao động dao động trong khoảng từ 0 đến 100, cung cấp cho bạn một tham chiếu rõ ràng về vị trí của giá cả so với mức trung bình.

Bây giờ, sự phân kỳ RSI là nơi mọi thứ trở nên thú vị. Tưởng tượng rằng giá đang tạo đỉnh ngày càng cao, nhưng RSI lại tạo đỉnh ngày càng thấp. Đó là một phân kỳ giảm giá, và nó đang nói với bạn rằng sức mạnh của đà tăng đang mất dần động lực. Tôi đã thấy điều này xảy ra vô số lần: giá vẫn tiếp tục tăng do quán tính, nhưng chỉ số đã dự đoán trước sự sụt giảm.

Ngược lại, phân kỳ tăng xảy ra khi giá tạo đáy thấp hơn nhưng RSI lại tạo đáy cao hơn. Điều này có nghĩa là mặc dù giá vẫn tiếp tục giảm, áp lực bán đang cạn kiệt và có thể sẽ có một sự bật lên đáng kể. Tôi đã ghi nhận điều này với Tesla từ năm 2019 đến 2022: khi RSI rơi vào vùng quá bán vào tháng 5 năm 2019, giá bắt đầu phục hồi và duy trì xu hướng tăng trong nhiều tháng. Nhưng điều quan trọng là khi RSI không thể quay lại chạm mức quá mua một lần nữa vào tháng 10 năm 2021, trong khi giá vẫn tạo đỉnh cao hơn, đó là một dấu hiệu cho thấy mọi thứ đang thay đổi.

Một trong những sai lầm phổ biến nhất là nghĩ rằng RSI chỉ riêng là đủ. Không phải vậy. Bạn cần xác nhận những gì chỉ số nói với bạn bằng phân tích xu hướng trên biểu đồ. Nếu RSI ở vùng quá bán nhưng xu hướng giảm vẫn còn nguyên vẹn, hãy chờ đợi. Bộ dao động là một điều kiện cần thiết, nhưng việc phá vỡ xu hướng mới là điều kiện đủ để vào lệnh.

Cũng có mức trung bình 50 mà nhiều người bỏ qua. Khi RSI dao động giữa 50 và vùng quá mua (70), giá thường sẽ tăng. Khi nằm giữa 50 và quá bán (30), giá thường sẽ giảm. Đơn giản nhưng hiệu quả. Tôi đã thấy Meta Platforms duy trì trạng thái tích cực trong nhiều tháng chỉ vì RSI không giảm xuống dưới mức 50 trong khi thực hiện các điều chỉnh.

Nếu bạn muốn củng cố hệ thống của mình, hãy kết hợp phân kỳ RSI với MACD. Chờ RSI chạm đến một cực đoan, sau đó trở lại vùng dao động, và xác nhận bằng một sự cắt chéo của MACD qua đường trung bình của nó theo hướng ngược lại. Đó mới là tín hiệu chắc chắn. Tôi đã thấy điều này với Block Inc. vào năm 2021: RSI ở vùng quá mua, sau đó MACD cắt xuống, và xu hướng giảm kéo dài nhiều tháng.

Sự phân kỳ RSI không phải là không có sai sót, rõ ràng, nhưng đó là một trong những công cụ giúp phân biệt các nhà giao dịch phản ứng theo cảm tính với giá khỏi những người dự đoán trước. Khi giá và chỉ số phân kỳ, thị trường đang gửi một thông điệp. Vấn đề là liệu bạn có đủ kỷ luật để lắng nghe và chờ đợi xác nhận đúng trước khi hành động hay không.

Nếu bạn muốn cải thiện phân tích kỹ thuật của mình, hãy dành thời gian nghiên cứu cách RSI phản ứng trong các điều kiện thị trường khác nhau. Sự phân kỳ RSI sẽ là đồng minh của bạn để xác định các điểm đảo chiều với xác suất thành công cao hơn.