Nếu bạn đang nghĩ đến việc đầu tư vào cổ phiếu, có điều gì đó có thể bạn chưa biết: không phải tất cả các cổ phiếu đều giống nhau. Điều này quan trọng hơn bạn nghĩ, vì chọn sai có thể hoàn toàn thay đổi chiến lược đầu tư của bạn.

Các công ty cơ bản phát hành hai loại cổ phiếu: cổ phiếu phổ thông và cổ phiếu ưu đãi. Nhưng chú ý, vì dù nghe có vẻ giống nhau, chúng hoạt động theo những cách rất khác nhau. Hiểu rõ cổ phiếu phổ thông và ưu đãi là bước đầu tiên để xây dựng danh mục phù hợp với những gì bạn thực sự tìm kiếm.

Hãy bắt đầu với cổ phiếu phổ thông. Đây là loại phổ biến nhất, mà phần lớn mọi người đều biết. Chúng cho bạn quyền biểu quyết tại các cuộc họp cổ đông, nghĩa là bạn có tiếng nói trong các quyết định quan trọng như bầu ban giám đốc. Cổ tức bạn nhận được thay đổi tùy theo thành công của công ty: trong những năm tốt, bạn kiếm được nhiều hơn; trong những năm xấu, có thể không nhận được gì. Tiềm năng tăng trưởng cao, nhưng rủi ro cũng vậy. Nếu công ty phá sản, bạn sẽ chờ sau các chủ nợ và cổ đông ưu đãi.

Bây giờ, cổ phiếu ưu đãi là một loại khác biệt. Ở đây, bạn không có quyền biểu quyết, nên không ảnh hưởng đến các quyết định của công ty. Nhưng đổi lại, bạn nhận cổ tức cố định hoặc dự đoán được, thường cao hơn cổ phiếu phổ thông. Điều thú vị là nếu công ty gặp vấn đề tài chính, bạn có quyền ưu tiên nhận cổ tức đó. Trong trường hợp thanh lý, bạn cũng đứng trước cổ đông phổ thông. Nó giống như một điểm trung gian giữa trái phiếu và cổ phiếu.

Có các biến thể của cả hai loại. Với cổ phiếu ưu đãi, có một số loại tích lũy, trong đó cổ tức chưa trả tích lũy để sau này nhận, và các loại chuyển đổi, cho phép bạn biến chúng thành cổ phiếu phổ thông theo một số điều kiện nhất định. Với cổ phiếu phổ thông, một số công ty phát hành nhiều loại cổ phiếu với quyền biểu quyết khác nhau.

Vậy, chọn loại nào? Hoàn toàn phụ thuộc vào hồ sơ của bạn. Nếu bạn còn trẻ, có thời gian và chấp nhận biến động, cổ phiếu phổ thông là lựa chọn phù hợp. Tiềm năng để tiền của bạn tăng trưởng đáng kể là có thật, đặc biệt nếu bạn chọn các công ty có hiệu suất tốt. Nhưng nếu bạn gần nghỉ hưu hoặc đơn giản chỉ muốn dòng thu nhập ổn định và dự đoán được, cổ phiếu ưu đãi phù hợp hơn. Ít bất ngờ hơn, ổn định hơn.

Một dữ liệu thú vị: nếu so sánh cách cổ phiếu phổ thông và ưu đãi phản ứng theo thời gian, bạn sẽ thấy rõ sự khác biệt. Chỉ số Cổ phiếu Ưu đãi của S&P Mỹ giảm 18,05% trong năm năm, trong khi S&P 500 tăng 57,60% cùng kỳ. Điều này cho thấy chúng phản ứng khác nhau với các thay đổi về lãi suất và điều kiện thị trường.

Để đầu tư, quá trình khá đơn giản. Đầu tiên, chọn một nhà môi giới được quản lý và đáng tin cậy. Mở tài khoản, xác định rõ chiến lược của bạn. Phân tích công ty: các số liệu, ngành, sức khỏe tài chính. Sau đó, thực hiện lệnh của bạn ở mức giá hiện tại hoặc đặt mức giá cố định. Một số nhà môi giới cũng cung cấp CFD trên các cổ phiếu này, nếu bạn không muốn sở hữu chúng trong danh mục của mình.

Lời khuyên của tôi: đừng đặt tất cả trứng vào một giỏ. Kết hợp cổ phiếu phổ thông để tăng trưởng với cổ phiếu ưu đãi để ổn định. Thường xuyên xem xét danh mục của bạn và điều chỉnh theo diễn biến của thị trường. Đó là cách các nhà đầu tư lâu dài trong trò chơi này làm.

Cuối cùng, hiểu rõ cổ phiếu phổ thông và ưu đãi cũng như cách chúng hoạt động mang lại cho bạn lợi thế thực sự. Không chỉ là lý thuyết: đó là sự khác biệt giữa một danh mục phù hợp với mục tiêu thực của bạn và một danh mục chỉ đơn thuần trôi nổi không hướng đi.