Gần đây tôi đã đọc về DeFi và bắt đầu suy nghĩ: ngành này đã đi được bao xa so với tài chính tập trung truyền thống. Thế giới tài chính đã khá tĩnh lặng cho đến khi tài chính phi tập trung bùng nổ, mang theo một cuộc cách mạng thực sự trong dịch vụ tài chính. Hôm nay tôi muốn chia sẻ những gì tôi đã khám phá về một số nền tảng defi thú vị nhất và cách định hướng trong hệ sinh thái này.

Chúng ta bắt đầu từ một giả định: DeFi không phải là một xu hướng nhất thời. Theo dự báo, số người dùng trong ngành này sẽ đạt khoảng 22 triệu vào năm 2028, bắt đầu từ 7,5 triệu vào cuối năm 2021. Đó là một sự tăng trưởng ấn tượng, mặc dù ngành vẫn còn thiếu quy định, điều này mang lại rủi ro.

Các nền tảng defi đáng để biết là đa dạng và chuyên biệt. Uniswap gần như là gã khổng lồ trong giao dịch phi tập trung với hơn 1500 cặp giao dịch có sẵn. Nếu bạn tìm kiếm một sàn giao dịch minh bạch không trung gian, đây là nơi phù hợp. Trong khi đó, Aave là nhà dẫn đầu về cho vay: hỗ trợ khoảng 30 loại tiền điện tử khác nhau và còn cung cấp khả năng kiếm thu nhập thụ động bằng cách đặt cược token của mình. Cuối năm 2024, họ đã ra mắt phiên bản V3 trên zkSync Era để nâng cao hiệu quả.

Lido Finance chuyên về staking Ethereum với stETH của mình, kết nối với hơn 100 ứng dụng khác nhau. Nó được quản lý bởi một DAO, nơi các quyết định được đưa ra bởi những người nắm giữ token qua các cuộc bỏ phiếu công khai. Điều hay là bạn không cần khóa tài sản của mình và có thể hủy staking bất cứ lúc nào.

Curve Finance đã tìm thấy chỗ đứng trong giao dịch stablecoin với phí rất thấp và trượt giá tối thiểu. Thú vị vì họ sử dụng các market maker tự động để duy trì sự gắn kết của stablecoin. Khối lượng giao dịch hàng ngày thường xuyên vượt quá 100 triệu đô la.

Đối với những ai muốn đơn giản hơn, Instadapp hoạt động như một trung tâm duy nhất để truy cập nhiều nền tảng defi mà không cần tải các ứng dụng riêng biệt. Nó miễn phí và cung cấp công cụ cho cả người mới bắt đầu lẫn người dùng chuyên nghiệp.

MakerDAO xứng đáng được chú ý đối với những ai quan tâm đến stablecoin DAI, một trong những stablecoin ổn định và được sử dụng nhiều nhất thế giới. Nó hoạt động qua các vị thế nợ thế chấp trên Ethereum.

Compound là một nền tảng cho vay vững chắc khác, với 16 thị trường và hỗ trợ tốt cho stablecoin như USDT và USDC. Lãi suất cạnh tranh và phụ thuộc vào cung cầu.

Đối với yield farming tự động, Yearn Finance đơn giản hóa mọi thứ bằng cách tự động quản lý tài sản của bạn và di chuyển chúng giữa các tùy chọn sinh lợi nhất. Bạn chỉ cần chọn tham gia là đủ.

Balancer cung cấp quản lý danh mục tự động qua các pool thanh khoản đa dạng, trong khi PancakeSwap là DEX thú vị nhất của BNB Chain với các dịch vụ từ giao dịch, staking đến marketplace trò chơi.

Khi chọn nền tảng defi, có một số tiêu chí quan trọng cần xem xét. Trước tiên, xác định mục tiêu của bạn: bạn muốn kiếm bao nhiêu và qua dịch vụ nào. Sau đó, kiểm tra các biện pháp an ninh được cung cấp, xem có các cuộc kiểm tra định kỳ không và nền tảng có danh tiếng tốt không. Ngành DeFi vẫn còn nhiều rủi ro do thiếu quy định.

Cũng xem xét các tính năng cụ thể: nếu bạn muốn yield farming, nền tảng phải có pool đa dạng. Nếu thích staking, tìm APY tốt và đa dạng token. Kiểm tra khả năng tương thích với các giao thức khác vì có thể bạn sẽ muốn dùng nhiều nền tảng cùng lúc.

Một lưu ý cuối cùng: các nền tảng defi có thể rủi ro đối với người mới bắt đầu do tính biến động của tiền điện tử. Dù lợi nhuận có thể cao, thua lỗ cũng có thể rất lớn. Điều quan trọng nhất là luôn giữ quyền kiểm soát các chìa khóa riêng của bạn và không bị ảnh hưởng bởi các quyết định vội vàng của đám đông.

Ngành DeFi tiếp tục phát triển nhanh chóng với các nền tảng và dịch vụ mới liên tục xuất hiện. Bằng cách tuân thủ các tiêu chí này và tự nghiên cứu, việc tìm ra nền tảng defi phù hợp với nhu cầu của bạn sẽ dễ dàng hơn rất nhiều.