Gần đây lại có người mới hỏi tôi cách sử dụng RSI, tôi quyết định tổng hợp lại những hiểu biết của mình về chỉ số này. Nói thật, RSI được xem là một trong những chỉ báo kỹ thuật trực quan nhất, đặc biệt phù hợp cho người mới bắt đầu nhanh chóng làm quen.

Trước tiên nói về phần thực dụng nhất. RSI là dùng giá trị từ 0 đến 100 để đo lực mua bán trong một khoảng thời gian, vượt quá 70 biểu thị thị trường có thể quá lạc quan, rơi xuống dưới 30 có nghĩa là quá bi quan. Nhìn có vẻ đơn giản, nhưng logic quá mua quá bán này thực sự giúp bạn tránh được nhiều rủi ro. Thói quen của tôi là khi RSI vượt quá 70 thì sẽ cân nhắc giảm bớt vị thế, còn khi xuống dưới 30 thì bắt đầu chú ý đến khả năng bật lại.

Nếu muốn hiểu sâu hơn về chỉ số này, bạn cần hiểu logic đằng sau công thức RSI. RSI = 100 – (100 / (1 + RS)), nghe có vẻ phức tạp, nhưng khi phân tích ra thì chỉ gồm bốn bước. Đầu tiên tính các biến động giá hàng ngày trong kỳ chọn, thường mặc định là 14 cây nến. Sau đó tính trung bình các biến động tăng và giảm, rồi chia trung bình biến động tăng cho trung bình biến động giảm để ra RS, cuối cùng đưa vào công thức RSI để có giá trị từ 0 đến 100. Cốt lõi của công thức RSI chính là dùng sức mạnh tương đối để đánh giá lực mua bán của thị trường.

Về phần tham số, tôi nghĩ nhiều người dễ bỏ qua. Mặc định RSI 14 phù hợp cho trung dài hạn, dùng tốt trên khung 4 giờ và daily. Nếu bạn là trader ngắn hạn, thử RSI 6, phản ứng nhanh hơn nhiều, nhưng cũng dễ xuất hiện tín hiệu giả hơn. Đối với dài hạn, dùng RSI 24, chỉ số sẽ trở nên trì trệ hơn, tín hiệu giả ít hơn nhưng cơ hội vào lệnh cũng ít đi. Không có tham số nào là tuyệt đối, chỉ có tham số phù hợp với phong cách giao dịch của chính bạn.

Ngoài vùng quá mua quá bán, phân kỳ RSI cũng là một tín hiệu quan trọng. Nói đơn giản là giá tạo đỉnh mới nhưng RSI không theo kịp, hoặc giá tạo đáy mới nhưng RSI không xuống thấp hơn nữa — thường biểu thị động lực bắt đầu suy yếu. Phân kỳ đỉnh thường dự báo khả năng tăng yếu đi, phân kỳ đáy thì ngụ ý áp lực giảm đang giảm bớt. Nhưng cần lưu ý, phân kỳ không phải lúc nào cũng đảo chiều, vẫn phải phối hợp với các chỉ báo khác hoặc mô hình nến để xác nhận.

Dùng RSI dễ mắc phải nhất là quá phụ thuộc. Trong xu hướng mạnh, RSI có thể luôn duy trì trên 70 hoặc dưới 30, lúc này chỉ dựa vào tín hiệu quá mua quá bán để vào lệnh short hoặc long rất dễ bị mắc kẹt. Ngoài ra, cần chú ý đến khung thời gian phù hợp, ví dụ tín hiệu quá bán xuất hiện trên khung 1 giờ nhưng trên daily vẫn đang trong xu hướng giảm, thì tín hiệu của khung nhỏ dễ bị áp chế.

Tóm lại, RSI chỉ là một công cụ hỗ trợ, chiến lược giao dịch ổn định thực sự phải kết hợp MACD, đường trung bình hoặc mô hình nến. Giá trị tính ra từ RSI rất có giá trị tham khảo, nhưng không thể dựa vào đó để ra quyết định duy nhất. Cách của tôi là dùng RSI 14 để quan sát xu hướng chung, phối hợp phân kỳ để xác định điểm chuyển, rồi dùng mô hình nến để xác nhận thời điểm vào lệnh. Kết hợp như vậy sẽ giúp tỷ lệ thắng ổn định hơn nhiều.

À, cuối cùng nhắc nhở một chút — chỉ số cuối cùng cũng chỉ là công cụ, thị trường luôn biến động phức tạp hơn nhiều so với chỉ số. Người mới dùng RSI đừng vội vàng đặt lệnh, hãy dành thời gian backtest để tìm ra tham số và chiến lược phù hợp, khi đã tự tin rồi mới bắt đầu giao dịch thật.