FUGAZ dự trữ 2,36 nghìn tỷ NDT, khi các khoản vay xấu gia tăng vào năm 2025

Năm ngân hàng Tier-1 niêm yết của Nigeria, còn gọi là FUGAZ, đã công bố kết quả kiểm toán toàn bộ năm 2025 cho kỳ kết thúc vào tháng 12 năm 2025, báo cáo tổng cộng các khoản dự phòng tổn thất trên khoản vay khách hàng là N2.365 nghìn tỷ so với N1.44 nghìn tỷ ghi nhận trong năm 2024.

Điều này thể hiện mức tăng trưởng 64% so với cùng kỳ năm trước và đánh dấu mức dự phòng cao nhất cho các khoản vay và ứng trước khách hàng trong ba năm qua.

Trong năm 2023, năm ngân hàng này đã dự phòng N916.54 tỷ.

ThêmCác câu chuyện

                                    Vốn đầu tư khởi nghiệp châu Phi giảm 26,6% xuống còn 110,4 triệu USD trong tháng 4

11 tháng 5, 2026

                                    Chính phủ miễn trừ cho các ứng viên không thuộc lĩnh vực giáo dục, nông nghiệp không kỹ thuật trong kỳ thi UTME

11 tháng 5, 2026

Các ngân hàng gồm có FirstHoldco, United Bank of Africa, Guaranty Trust Holdings, Access Holding và Zenith Bank.

Tính đến cuối năm 2025, tổng các khoản vay và ứng trước khách hàng do năm ngân hàng này báo cáo đạt N43 nghìn tỷ, tăng khoảng 8% so với N39.96 nghìn tỷ ghi nhận trong năm 2024.

Từ các khoản vay này, các ngân hàng ghi nhận tổng thu nhập lãi từ khoản vay và ứng trước khách hàng là N7.1 nghìn tỷ; trong tổng thu nhập lãi là N14.5 nghìn tỷ.

Nói như vậy, hãy cùng xem xét hiệu suất của từng ngân hàng.

Guaranty Trust Holding Company Plc

Trong số các ngân hàng FUGAZ, GTCO nổi bật là ngân hàng duy nhất ghi nhận giảm các khoản dự phòng tổn thất trong năm 2025.

• Các khoản dự phòng rủi ro ròng trên khoản vay và ứng trước khách hàng giảm 51,40% xuống còn N66.4 tỷ trong năm 2025 từ N136.7 tỷ năm 2024, mặc dù tổng dư nợ khách hàng tăng từ N2.79 nghìn tỷ lên N3.13 nghìn tỷ.

Sự giảm này dường như chủ yếu do các khoản tổn thất ở Giai đoạn 3 giảm xuống còn N49.4 tỷ trong năm 2025 từ N64.6 tỷ năm 2024.

Điều này hỗ trợ vị thế vốn của ngân hàng, với tỷ lệ khả năng thanh toán vốn tự có tăng lên 43.82% từ 39.31% trong năm 2024.

Cùng lúc đó, ngân hàng tiếp tục tăng trưởng thu nhập từ cho vay.

• Tổng thu nhập lãi tăng lên N1.65 nghìn tỷ trong năm 2025 từ N1.3 nghìn tỷ năm 2024, trong khi thu nhập lãi từ khoản vay khách hàng tăng lên N559 tỷ từ N509 tỷ; ít nhất trong số các ngân hàng.

GTCO đã duy trì các khoản dự phòng tổn thất hạn chế, giống như năm 2025, các khoản dự phòng trên khoản vay giảm 41% xuống còn N7.949 tỷ từ N13.484 tỷ trong Quý 1 năm 2025.

Access Holdings Plc

Access Holdings Plc ghi nhận các khoản dự phòng tổn thất thấp thứ hai là N287 tỷ trong năm 2025 từ N93 tỷ năm 2024.

• Điều này đến khi dư nợ khách hàng của ngân hàng mở rộng lên N13.34 nghìn tỷ trong năm 2025 từ N11.49 nghìn tỷ ghi nhận một năm trước, duy trì một trong những danh mục cho vay lớn nhất trong số các ngân hàng Tier-1.

Từ các khoản vay này, ngân hàng thu được N1.9 nghìn tỷ từ lãi suất trong năm 2025, so với N1.77 nghìn tỷ năm 2024, trong tổng thu nhập lãi là N3.55 nghìn tỷ, xếp sau Zenith Bank Plc về tổng thu nhập lãi.

Tỷ lệ khả năng thanh toán vốn tự có của ngân hàng cũng cải thiện lên 18.12% trong năm 2025 từ 18.03% trong năm 2024, phản ánh khả năng dự phòng vốn mạnh hơn.

Một phân tích bảng dự phòng cho thấy phần lớn áp lực dự phòng đến từ các khoản vay Giai đoạn 3 bị tổn thất tín dụng, đạt N133.5 tỷ vào cuối năm 2025.

Ngân hàng cũng đã xóa sổ N309.5 tỷ trong năm.

Đến năm 2026, mặc dù dự phòng tổn thất trên khoản vay khách hàng tăng 116% lên N23 tỷ, nhưng vẫn chỉ chiếm 8% tổng dự phòng tổn thất cả năm 2025.

United Bank for Africa Plc

United Bank for Africa Plc ghi nhận các khoản dự phòng tổn thất trên khoản vay và ứng trước khách hàng là N381 tỷ trong năm 2025, tăng 54% so với N246.9 tỷ năm 2024.

• Điều này xảy ra mặc dù dư nợ khách hàng của ngân hàng chỉ tăng nhẹ 0.98% lên N7.02 nghìn tỷ trong năm 2025 từ N6.95 nghìn tỷ năm 2024.

Sự gia tăng trong các khoản dự phòng dường như chủ yếu do sự tăng mạnh của các khoản nợ Giai đoạn 3 bị tổn thất tín dụng, tăng lên N350.7 tỷ trong năm 2025 từ N196.7 tỷ năm 2024.

• Các khoản dự phòng Giai đoạn 2 cũng tăng lên N81.7 tỷ từ N26.4 tỷ trong năm 2024.

Tổng thể, tỷ lệ khả năng thanh toán vốn tự có của nhóm giảm xuống còn 23.20% từ 31% trong năm 2024.

Ngân hàng đã thu được N864.5 tỷ từ các khoản vay và ứng trước khách hàng trong năm 2025, so với N779.7 tỷ năm 2024. Điều này chiếm khoảng 33% tổng thu nhập lãi của ngân hàng là N2.649 nghìn tỷ, so với N2.370 nghìn tỷ năm 2024.

Đến năm 2026, các khoản dự phòng tổn thất trên khoản vay khách hàng tiếp tục tăng lên N38.2 tỷ trong Quý 1 năm 2026 từ N11.1 tỷ trong Quý 1 năm 2025.

First HoldCo Plc

First HoldCo Plc ghi nhận khoản dự phòng tổn thất cao thứ hai khi các khoản dự phòng ròng trên khoản vay và ứng trước khách hàng tăng lên N786.8 tỷ trong năm 2025 từ N371 tỷ năm 2024.

• Điều này đến từ danh mục khoản vay khách hàng trị giá N8.97 nghìn tỷ, lớn thứ ba trong số năm ngân hàng, so với N8.77 nghìn tỷ ghi nhận trong năm 2024, tăng N198.4 tỷ hoặc 2.26% so với cùng kỳ.

Sự tăng đột biến trong các khoản dự phòng dường như chủ yếu do các khoản vay Giai đoạn 3 bị tổn thất tín dụng. Trong tổng dư nợ, các khoản dự phòng Giai đoạn 3 đạt N218.8 tỷ, chiếm phần lớn nhất trong tổng dự phòng, đặc biệt trong các khoản vay doanh nghiệp dài hạn, nơi các khoản dự phòng đạt N173.7 tỷ.

Tỷ lệ khả năng thanh toán vốn tự có của First HoldCo giảm xuống còn 10.95% trong năm 2025 từ 17.32% trong năm 2024.

Cùng lúc đó, ngân hàng vẫn tiếp tục tạo ra thu nhập từ cho vay mạnh mẽ. Thu nhập từ lãi trên khoản vay khách hàng tăng lên N1.85 nghìn tỷ trong năm 2025, đứng thứ hai sau Access Holdings Plc, đóng góp đáng kể vào tổng thu nhập lãi của ngân hàng là N2.99 nghìn tỷ.

Trong năm 2026, như kết quả Quý 1, các khoản dự phòng tổn thất trên khoản vay khách hàng tăng nhẹ 1.86% lên N41.990 tỷ so với N41.225 tỷ trong Quý 1 năm 2025.

Zenith Bank Plc

Zenith Bank Plc ghi nhận khoản dự phòng tổn thất cao nhất trên khoản vay và ứng trước khách hàng, tăng lên N843.4 tỷ trong năm 2025 từ N594.2 tỷ trong năm 2024.

Điều này bắt nguồn từ dư nợ khách hàng là N10.45 nghìn tỷ, tăng 4.48% so với N9.97 nghìn tỷ trong năm 2024, trở thành danh mục vay lớn thứ hai trong các ngân hàng.

• Từ dư nợ vay, Zenith thu được N1.82 nghìn tỷ từ thu nhập lãi trong năm 2025, chiếm 49.66% tổng thu nhập lãi của ngân hàng là N3.67 nghìn tỷ, mức cao nhất trong số năm ngân hàng.

Sự tăng đột biến trong các khoản dự phòng dường như liên quan đến các khoản nợ Giai đoạn 2 và Giai đoạn 3 đáng kể trong danh mục vay.

• Các khoản vay Giai đoạn 2 đạt N3.35 nghìn tỷ với các khoản dự phòng N634.7 tỷ, trong khi các khoản vay Giai đoạn 3 đạt N338.4 tỷ với các khoản dự phòng N241 tỷ.

Dù vậy, tỷ lệ khả năng thanh toán vốn tự có của nhóm giảm xuống còn 24.30% trong năm 2025 từ 26.25% trong năm 2024.

Các khoản dự phòng tổn thất tiếp tục tăng trong năm 2026, với các khoản dự phòng trên khoản vay tăng 15% lên N41.68 tỷ trong Quý 1 năm 2026 so với N35.949 tỷ trong Quý 1 năm 2025.

Thông tin chi tiết

Tổng thể, kết quả năm 2025 cho thấy rằng trong khi các ngân hàng FUGAZ vẫn hưởng lợi từ lãi suất cao và lợi nhuận mạnh từ cả hoạt động cho vay và chứng khoán đầu tư, môi trường hoạt động ngày càng trở nên thách thức hơn.

Sự tăng đột biến trong các khoản dự phòng tổn thất cũng phần nào liên quan đến việc ngành ngân hàng thoát khỏi sự khoan dung của Ngân hàng Trung ương Nigeria (CBN).

Cùng lúc đó, sự gia tăng mạnh các khoản dự phòng tổn thất ở hầu hết các ngân hàng cho thấy áp lực trả nợ của người vay đã tăng lên trong năm, đặc biệt trong các danh mục khoản vay Giai đoạn 2 và Giai đoạn 3.

Một vấn đề khác là sự pha trộn thu nhập; mặc dù tổng thu nhập lãi tăng mạnh, phần lớn lợi nhuận ngày càng được thúc đẩy bởi trái phiếu kho bạc, trái phiếu và các chứng khoán đầu tư khác thay vì hoạt động cho vay truyền thống.

• Điều này cho thấy một sự chuyển đổi chiến lược dần dần khi các ngân hàng ngày càng phân bổ vốn vào các công cụ chính phủ ít rủi ro hơn trong môi trường lợi suất cao.

Áp lực lên lợi nhuận còn gia tăng do lợi nhuận từ ngoại hối yếu hơn và chi phí hoạt động tăng, làm giảm phần nào lợi nhuận cốt lõi.

GTCO nổi bật là ngân hàng duy nhất có sự giảm các khoản dự phòng tổn thất, trong khi Zenith Bank vẫn là ngân hàng có lợi nhuận cao nhất mặc dù ghi nhận mức dự phòng cao nhất.

Kết quả Quý 1 năm 2026 cho thấy áp lực này vẫn tiếp diễn ở hầu hết các ngân hàng, với tổng các khoản dự phòng tổn thất trên khoản vay và ứng trước khách hàng tăng 36% so với cùng kỳ năm trước lên N153 tỷ. Tuy nhiên, xu hướng này không đồng đều, khi GTCO vẫn là ngân hàng duy nhất ghi nhận giảm các khoản dự phòng trong Quý 1.

    Thêm Nairametrics trên Google News

Theo dõi chúng tôi để cập nhật Tin nóng và Thông tin Thị trường.