Cách TSMC kiếm tiền: Doanh thu theo công nghệ, nền tảng và địa lý

Tập đoàn Sản xuất Chất bán dẫn Taiwan, còn gọi là TSMC (TSM -0.84%), là nhà sản xuất chip lớn nhất thế giới. Các chất bán dẫn của họ cung cấp năng lượng cho mọi thứ từ iPhone đến trung tâm dữ liệu AI.

Chỉ trong ba năm, các chip 3nm tiên tiến của họ đã tăng từ doanh thu bằng 0 lên chiếm một phần tư doanh số bán hàng. Đồng thời, tỷ trọng doanh thu từ điện thoại thông minh của TSMC đã giảm trong khi doanh thu từ tính toán hiệu suất cao đã liên tục tăng trưởng. Doanh số tại Bắc Mỹ hiện chiếm ba phần tư doanh thu của họ, cho thấy TSMC phụ thuộc nhiều vào các ông lớn công nghệ của Mỹ.

Đối với nhà đầu tư, những thay đổi này làm nổi bật cơ hội và rủi ro tập trung. Nếu bạn đang xem xét cổ phiếu hoặc ngành công nghiệp chất bán dẫn, The Motley Fool có các hướng dẫn về các cổ phiếu chất bán dẫn tốt nhất và cách đầu tư vào TSMC.

Doanh thu của TSMC theo công nghệ chip (nm)

Sáu mươi mốt phần trăm doanh thu của TSMC hiện đến từ các chip 3nm (25%) và 5nm (36%), làm nổi bật công nghệ sản xuất chất bán dẫn tiên tiến của công ty. Tỷ lệ doanh thu từ chip 3nm của họ đã nhanh chóng tăng từ 6% trong Quý 3 năm 2023, quý đầu tiên các chip này được thương mại hóa, lên 25% trong Quý 1 năm 2026.

Kể từ năm 2020, tỷ lệ doanh thu từ các công nghệ cũ hơn đã giảm xuống mức một chữ số, phản ánh sự chuyển dịch của TSMC sang sản xuất chip tiên tiến.

Loading paragraph…

Doanh thu của TSMC theo địa lý

Doanh thu của TSMC ngày càng tập trung tại Bắc Mỹ, chiếm 76% doanh số của họ, tăng từ 56% vào đầu năm 2020. Tỷ lệ doanh thu của TSMC từ Trung Quốc đã giảm từ 22% xuống còn 9% do sự bất ổn trong chuỗi cung ứng và chính trị toàn cầu cũng như các kiểm soát xuất khẩu của Mỹ ngày càng chặt chẽ.

Phần còn lại của thế giới vẫn là thị trường nhỏ đối với TSMC.

Những điểm chính dành cho nhà đầu tư từ cơ cấu doanh thu của TSMC

Các số liệu tài chính của TSMC cho thấy xu hướng của ngành công nghiệp chất bán dẫn: hướng tới các công nghệ tiên tiến hơn cho khách hàng tính toán hiệu suất cao, chủ yếu tại Bắc Mỹ.

• Công nghệ quy trình tiên tiến nhất, 3nm và 5nm, chiếm 61% doanh thu của TSMC, và sản xuất 2nm sắp ra mắt quy mô lớn.
• Tính toán hiệu suất cao đã vượt qua điện thoại thông minh về tỷ lệ doanh thu và là nền tảng lớn nhất của công ty.
• Sự phụ thuộc của TSMC vào Bắc Mỹ phản ánh sự bất ổn về chính trị và chính sách thương mại cũng như việc xây dựng trung tâm dữ liệu AI quy mô lớn tại Mỹ, nhưng cũng tạo ra một số rủi ro tập trung.

Đối với các nhà đầu tư theo dõi ngành công nghiệp chất bán dẫn, phân tích doanh thu của TSMC làm nổi bật sự cần thiết phải theo dõi chu kỳ công nghệ, nhu cầu thị trường cuối cùng và các động thái thương mại toàn cầu.

Nguồn

Về tác giả

Jack Caporal là Giám đốc Nghiên cứu của The Motley Fool và Motley Fool Money. Jack dẫn đầu các nỗ lực xác định và phân tích các xu hướng định hình quyết định đầu tư và tài chính cá nhân trên toàn nước Mỹ. Nghiên cứu của ông đã xuất hiện trên hàng nghìn phương tiện truyền thông bao gồm Harvard Business Review, The New York Times, Bloomberg và CNBC, và đã được trích dẫn trong các lời khai của quốc hội. Trước đây, ông từng đưa tin về các xu hướng kinh doanh và kinh tế như một phóng viên và nhà phân tích chính sách tại Washington, D.C. Ông là Chủ tịch Ủy ban Chính sách Thương mại tại Trung tâm Thương mại Thế giới ở Denver, Colorado. Ông có bằng Cử nhân Quan hệ Quốc tế với chuyên ngành Kinh tế Quốc tế tại Đại học Bang Michigan.

TMFJackCap

Jack Caporal không nắm giữ cổ phiếu nào trong các công ty đã đề cập. The Motley Fool có các vị trí và đề xuất cổ phiếu của Intel và Taiwan Semiconductor Manufacturing. The Motley Fool đề xuất Xiaomi. The Motley Fool có chính sách tiết lộ thông tin.

Đọc tiếp

Hiệu suất cổ phiếu trong mọi suy thoái kể từ năm 1980

Tình hình tài chính của cộng đồng LGBTQ: Khảo sát 2.000 người Mỹ

ESG, SRI, Đầu tư tác động: Chúng là gì, bắt đầu từ đâu, và các quỹ đã hoạt động như thế nào

Tình hình dịch vụ phát trực tuyến năm 2025: Các dịch vụ phát trực tuyến và tâm lý người tiêu dùng

Giới thiệu về Bất động sản kỹ thuật số trong Metaverse

Giá trị ròng trung bình theo độ tuổi, trình độ học vấn và chủng tộc