Chú ý: Các sản phẩm quyền chọn và báo giá là các công cụ tài chính phức tạp, giao dịch các công cụ này liên quan đến rủi ro cao.

Gần đây tôi đang nghiên cứu phân tích kỹ thuật, nhận thấy nhiều nhà giao dịch thực ra chưa hiểu rõ về biểu đồ nến Nhật. Nói thật, thành thạo các mẫu hình nến Nhật có thể giúp bạn nhanh chóng nhận diện cơ hội thị trường, điều này thực sự đáng để dành thời gian học.

Nến Nhật thực chất là biểu diễn trực quan của biến động giá. Mỗi cây nến đều có thể cho bạn biết thị trường diễn ra điều gì trong ngày, đó là lý do tại sao phân tích kỹ thuật lại quan trọng như vậy. Tôi đặc biệt thích dùng biểu đồ ngày để quan sát, vì mỗi cây nến đại diện cho dữ liệu giao dịch của một ngày.

Mỗi cây nến có ba phần cốt lõi. Đầu tiên là thân nến, thể hiện phạm vi từ giá mở cửa đến giá đóng cửa. Sau đó là phần bóng trên và bóng dưới, thể hiện mức cao nhất và thấp nhất trong ngày. Cuối cùng là màu sắc, thân nến màu xanh lá (hoặc trắng) cho thấy giá tăng, màu đỏ (hoặc đen) biểu thị giảm. Theo thời gian, các cây nến này sẽ hình thành các mẫu hình khác nhau, nhà đầu tư có thể nhận diện các mức hỗ trợ và kháng cự quan trọng qua các mẫu hình này.

Điều thú vị là, các mẫu hình nến Nhật có thể chia thành ba loại: mô hình tăng, mô hình giảm và mô hình tiếp diễn. Một số mẫu thể hiện thị trường cân bằng giữa lực mua và bán, một số khác cho thấy xu hướng có thể tiếp tục hoặc thị trường còn đang do dự. Trước khi bắt đầu giao dịch thực tế, bạn thực sự cần dành thời gian hiểu cách các mẫu hình này hoạt động.

Mô hình tăng thường xuất hiện sau xu hướng giảm, báo hiệu giá có thể đảo chiều. Mẫu hình búa là ví dụ, thân nhỏ kèm bóng dưới dài, xuất hiện ở cuối xu hướng giảm. Nó cho thấy dù trong ngày có áp lực bán, nhưng cuối cùng lực mua mạnh hơn, đẩy giá lên. Ngược lại, mẫu hình búa ngược có bóng trên dài và bóng dưới ngắn, thể hiện lực mua rất mạnh, nhưng lực bán chưa đủ đẩy giá xuống.

Còn có mẫu hình nhấn chìm, gồm hai cây nến, thân nến đỏ hoàn toàn nằm trong thân nến xanh lớn. Dù ngày hôm sau mở cửa thấp hơn ngày trước, lực mua đã đẩy giá lên cuối cùng. Mẫu xuyên thủng cũng là hai cây nến, sau một cây nến đỏ dài là một cây nến xanh dài, cho thấy lực mua mạnh mẽ đang đẩy giá lên.

Mẫu hình sao sáng buổi sáng (Morning Star) còn thú vị hơn, gồm ba cây nến, cây trung tâm nhỏ nằm giữa cây nến đỏ lớn và xanh lớn. Thường được xem là tín hiệu hy vọng trong xu hướng giảm. Mẫu hình ba quân cờ trắng (Three White Soldiers) gồm ba ngày liên tiếp có cây nến xanh lớn, mỗi ngày mở cao hơn ngày trước, là tín hiệu tăng mạnh khá rõ ràng.

Mô hình giảm ngược lại. Mẫu hình treo cổ (Hanging Man) là phiên bản giảm của búa, hình dạng tương tự nhưng xuất hiện ở cuối xu hướng tăng, báo hiệu đà tăng có thể suy yếu. Mẫu sao băng (Shooting Star) và búa ngược (Inverted Hammer) trông giống nhau, nhưng xuất hiện trong xu hướng tăng, thân nhỏ kèm bóng trên dài. Mẫu nhấn chìm giảm (Bearish Engulfing) xuất hiện cuối xu hướng tăng, thân nến xanh bị bao phủ hoàn toàn bởi thân nến đỏ lớn, dự báo giá có thể giảm mạnh.

Mẫu sao sáng (Evening Star) còn gọi là đảo chiều từ tăng sang giảm, gồm ba cây nến, cây trung tâm nhỏ bị cây nến xanh lớn và đỏ lớn kẹp chặt, thể hiện xu hướng tăng sắp đảo chiều. Mẫu ba quạ đen (Three Black Crows) gồm ba ngày liên tiếp có cây nến đỏ lớn, mỗi ngày mở thấp hơn ngày trước, cho thấy phe bán đang kiểm soát thị trường liên tục. Mẫu mây đen (Dark Cloud Cover) cũng là hai cây nến, nến đỏ mở cao nhưng đóng thấp, thể hiện lực bán chiếm ưu thế.

Ngoài các mẫu đảo chiều này, còn có các mẫu tiếp diễn đáng chú ý. Mẫu nến doji xuất hiện khi giá mở và đóng gần như bằng nhau, thể hiện phe mua và bán đang giằng co, chưa ai thắng thế. Mẫu hình hình trục (Spinning Top) có thân nhỏ và bóng trên, bóng dưới dài bằng nhau, cho thấy thị trường còn đang do dự, có thể đang tích lũy hoặc chờ đợi bước tiếp theo.

Mẫu tam giác dùng để dự đoán xu hướng tiếp diễn, bất kể là tăng hay giảm. Tam giác giảm (Bearish Triangle) gồm một cây nến đỏ dài theo sau là ba cây nến xanh nhỏ rồi thêm một cây nến đỏ, các cây xanh nằm trong phạm vi của cây đỏ, cho thấy phe mua yếu. Tam giác tăng (Bullish Triangle) ngược lại, gồm ba cây nến đỏ nhỏ bị hai cây nến xanh dài kẹp giữa, thể hiện dù có áp lực bán, phe mua vẫn kiểm soát thị trường.

Thành thật mà nói, phương pháp học tốt nhất là thực hành thực tế. Nếu bạn chưa muốn mạo hiểm trên thị trường thật, có thể dùng tài khoản mô phỏng do một sàn giao dịch lớn cung cấp để luyện tập. Khi giao dịch bằng mẫu hình nến Nhật, nhớ một điều, dù các mẫu hình này rất hữu ích để nhanh chóng nhận diện xu hướng, nhưng tốt nhất vẫn nên kết hợp với các công cụ phân tích kỹ thuật khác để xác nhận tín hiệu.

Chìa khóa là phải hiểu rằng, nến Nhật chỉ là một trong các công cụ, không phải thần thánh. Kết hợp các chỉ số khác và chiến lược quản lý rủi ro của riêng bạn, bạn mới có thể đi xa hơn trên thị trường. Nếu quan tâm, bạn có thể tự nghiên cứu xem các mẫu hình này thể hiện như thế nào trong các tình huống thực tế.