Kết quả Q2 của Capri Holdings: Doanh thu vượt kỳ vọng, nhưng lợi nhuận cuối cùng không đạt yêu cầu

robot
Đang tạo bản tóm tắt

Capri Holdings vừa công bố số liệu Q2 của họ, và câu chuyện thì pha trộn. Bề ngoài, họ đã vượt Wall Street về doanh thu—$856M doanh thu so với $830M dự báo, một sự bất ngờ 3.14%. Nhưng đây là vấn đề: họ giảm 20.7% so với năm trước, và lợi nhuận thì thảm hại.

Thiệt hại thực sự:

  • EPS đạt -$0.03 so với $0.65 của năm ngoái (đó là một sự thiếu hụt -121%)
  • Sự đồng thuận đã đặt cược vào +$0.14 EPS

Vì vậy, họ tập trung vào doanh thu nhưng bị phá hủy về khả năng sinh lợi. Thiết lập bẫy giá trị kinh điển?

Phân Tích Doanh Nghiệp:

Theo địa lý:

  • Châu Mỹ: $491M (hơi vượt qua ước tính, nhưng -16.9% YoY)
  • Châu Á: $104M (đã nghiền nát ước tính là 78.4 triệu đô la, nhưng -25.7% so với cùng kỳ năm trước—tệ hơn mong đợi)
  • EMEA: $261M ( đã đến ánh sáng so với $264M ước tính, -25% YoY )

Mọi thứ đang co lại mạnh mẽ. Không có điểm sáng nào về mặt địa lý.

Theo thương hiệu:

  • Michael Kors: $725M (đánh bại $697M dự đoán, chỉ -1.8% giảm YoY)
  • Jimmy Choo: $131M (bỏ lỡ $133M dự đoán, -6.4% so với năm trước)

Michael Kors là thứ duy nhất giữ mọi thứ lại với nhau, nhưng ngay cả điều đó cũng hầu như không phẳng.

Doanh Thu Hoạt Động Kể Chuyện:

  • Michael Kors ops: $73M so với 58.7 triệu đô la ước tính ( cuối cùng có chút sức mạnh )
  • Jimmy Choo ops: -$9M so với -$7.5M ước tính (đang tệ hơn)

Jimmy Choo đang thâm hụt tiền. Michael Kors không thể cùng lúc quản lý cả hai thương hiệu với tình hình này.

Hành động cổ phiếu: CPRI đã giảm 2.2% trong tháng qua trong khi S&P 500 đã tăng lên 2.1%. Zacks xếp hạng nó ở vị trí #2 (Mua), nhưng dự đoán đó trông có vẻ rủi ro khi xem xét quỹ đạo lợi nhuận. Câu hỏi không phải là liệu họ có vượt qua dự báo hay không - mà là liệu hoạt động kinh doanh cốt lõi có thể ổn định trước khi sự kiên nhẫn của nhà đầu tư cạn kiệt.

Xem bản gốc
Trang này có thể chứa nội dung của bên thứ ba, được cung cấp chỉ nhằm mục đích thông tin (không phải là tuyên bố/bảo đảm) và không được coi là sự chứng thực cho quan điểm của Gate hoặc là lời khuyên về tài chính hoặc chuyên môn. Xem Tuyên bố từ chối trách nhiệm để biết chi tiết.
  • Phần thưởng
  • Bình luận
  • Đăng lại
  • Retweed
Bình luận
Thêm một bình luận
Thêm một bình luận
Không có bình luận
  • Đã ghim