ETH ou ADA est-il un meilleur investissement en 2024 ?

Le marché a connu une augmentation soudaine du prix de l’ETH cette semaine sur les plateformes d’échange. Quelles sont les raisons et quels facteurs les investisseurs doivent-ils prendre en compte pour déterminer si l’ETH ou l’ADA est un meilleur choix d’achat ?

Ethereum célèbre son anniversaire le 30/7. Le réseau a été lancé en 2015 pour créer un “ordinateur mondial” avec les mêmes propriétés blockchain Web3 que Bitcoin, afin de stocker de l’argent et d’effectuer des paiements. Actuellement, l’ETH est la deuxième plus grande crypto-monnaie en termes de capitalisation boursière.

Cardano a été lancé le 23/9/2017 via une ICO, fondée par le co-fondateur d’Ethereum Charles Hoskinson. Aujourd’hui, ADA est la 10ème plus grande crypto-monnaie en termes de capitalisation boursière.

Một différence clé entre ces deux types de cryptomonnaies est l’avantage spécifique de chaque pièce et la raison principale d’être optimiste ou pessimiste à l’égard de l’ETH ou de l’ADA.

Mais quelques différences clés entre les deux réseaux rendent l’évaluation et l’avantage mutuel plus complexes. Voici 7 facteurs clés qui influenceront le prix de l’ETH par rapport à l’ADA à l’avenir.

Analyse des prix

Giá ETH est presque de retour à son ATH (plus haut niveau de tous les temps) après une hausse fulgurante cette semaine grâce à la nouvelle sur le Ethereum ETF en cours. Pendant ce temps, ADA a encore un long chemin à parcourir. Cela pourrait vraiment apporter des avantages plus optimistes pour la pièce Cardano, car il y a encore une marge de croissance significative.

Quyết định phê duyệt Ethereum ETF gần đây sẽ làm thay đổi toàn bộ bối cảnh đầu tư vào ETH. Nếu phe bò đưa giá vượt mốc 4.000 đô la, tăng thêm 12,5% sẽ đẩy ETH lên 4.500 đô la – nằm trong phạm vi đáng quan tâm của ATH trước đó là 4.721 đô la vào tháng 11/2021.

Graphique des prix ETH sur 4 heures | Source : Tradingview

Beaucoup de traders ont prédit que le prix de l’ETH atteindra 5 000 dollars d’ici la fin de l’année 2024. Une perspective encore plus optimiste prévoit même 10 000 dollars cette année. Pendant ce temps, l’émetteur de Bitcoin ETF VanEck prédit 11 800 dollars d’ici 2030.

Très bien, voici la traduction demandée :

“À court terme, les indicateurs techniques d’ADA et de la moyenne mobile sur une base hebdomadaire ont recommandé une “Vente” le jeudi. Pendant ce temps, les indicateurs techniques d’ETH sur une période de 7 jours ont recommandé un “Achat fort”, selon les données provenant d’Investing.com.”

Analyse de la réglementation

Charles Hoskinson doit certainement admettre que les organismes de réglementation américains semblent préférer Bitcoin et ETH à Cardano et aux autres réseaux DeFi.

SEC a approuvé les fonds Ethereum Futures ETF en octobre, révélant qu’ils ne considèrent apparemment pas l’ETH comme une valeur mobilière non enregistrée. Cependant, l’organisme de réglementation américain a classé ADA et d’autres cryptomonnaies comme des valeurs mobilières non enregistrées dans les poursuites intentées contre les sociétés blockchain, tout en ignorant Bitcoin et ETH.

Như Fortune Magazine đã đưa tin vào ngày 1/5, “hơn nữa, mặc dù đã đưa ra một số vụ kiện chống lại các công ty tiền điện tử kể từ tháng 4/2023, cơ quan này chưa bao giờ coi ETH là chứng khoán trong các khiếu nại của mình”.

Le procès de la SEC contre Ripple a duré plusieurs années (depuis décembre 2020) et n’a toujours pas été résolu. Ce processus a coûté beaucoup d’argent et a rendu l’avenir des devises instable sous la surveillance du gouvernement.

Et bien sûr, le marché déteste l’instabilité. Cela peut sembler injuste, mais c’est un facteur de hausse des prix pour l’ETH et de baisse des prix pour ADA.

Analyse des éléments fondamentaux

Phân tích fondamental est la méthode préférée des investisseurs qui ne sont pas totalement degens*. Au lieu d’analyser les graphiques techniques ou l’économie occulte des cryptomonnaies mèmes, les adeptes de l’analyse fondamentale examinent les perspectives d’investissement et se demandent ce que ferait Benjamin Graham, l’auteur de “L’investisseur intelligent”, s’il était là.

Graham dit:

“Les investisseurs intelligents sont réalistes, vendent aux optimistes et achètent aux pessimistes. À court terme, le marché est une machine à voter, mais à long terme, c’est une machine à réflexion.”

Si les revenus futurs prévus de l’entreprise sont actualisés à la valeur actuelle dépassant la valeur marchande actuelle, cela peut être un bon investissement. S’ils correspondent ou ne parviennent pas à atteindre la capitalisation boursière de l’entreprise, cela peut être un investissement peu rentable.

ADA: 258,4 millions de dollars TVL (taux de récompense annuel de 3% + taux de croissance annuel de 121%) / Capitalisation boursière: 16,4 milliards de dollars

ETH: 64,5 milliards de dollars de valeur totale verrouillée (taux de rendement annuel de 5,5% + taux de croissance annuel de 145%) / Capitalisation boursière: 450 milliards de dollars.

D’après les données ci-dessus qui ne sont pas affectées par aucun autre contexte, il semble que Cardano gagne, car son flux de capitaux représente une part beaucoup plus faible de la capitalisation boursière par rapport à Ethereum (0,019 et 0,22), mais seulement si on s’attend à ce que Cardano croisse de manière similaire à Ethereum dans le futur.

Le fait que l’acceptation soit inégale entre les deux parties posera des difficultés à Cardano, sauf si des cas d’utilisation, des fonctionnalités / avantages et des histoires perturbatrices du marché de la vente au détail sur Internet concernant les crypto-monnaies sont identifiés.

Frais de gaz

Cardano a des frais plus bas et plus prévisibles, mais des frais plus élevés sur Ethereum ne sont pas nécessairement une erreur. Les frais élevés rendent plus coûteux l’abus du réseau pour commettre des crimes sans recevoir d’argent, ce qui rend le réseau plus sécurisé.

C’est pourquoi Bitcoin est en tête de l’industrie, avec un réseau lent, des frais élevés et une bande passante de transaction faible, mais il détient une grande quantité de capital. De nombreuses façons, ces frais intégrés déterminent la qualité de participation des utilisateurs mieux que les politiques de vérification de l’identité des clients (KYC) et d’automatisation, sans discrimination sur aucune autre base que la capacité et la volonté de payer des frais au réseau.

Pour les débutants, les entrepreneurs, les start-ups et les investisseurs qui commencent avec un montant inférieur, un réseau blockchain à contrat intelligent avec des frais moins élevés comme Cardano a un avantage. Les frais de transaction sur les deux réseaux sont très différents et augmentent considérablement avec une utilisation fréquente.

Frais de transaction moyens sur Ethereum | Source : Ycharts

Facile à utiliser

Certaines personnes dans Web3 trouvent qu’Ethereum a des problèmes de convivialité. Le réseau devient trop complexe avec des couches empilées les unes sur les autres, ce qui rend l’apprentissage plus difficile et présente des menaces de sécurité potentielles.

Les partisans de la blockchain, Daniel Cawrey, ont récemment écrit :

“Ethereum devient un système multi-couches comme une lasagne italienne, où la complexité et les frais poussent les gens à la marge, suscitant des inquiétudes quant à l’interopérabilité et à la sécurité”.

Giống như phí giao dịch cao hơn của Ethereum, tuy điều đó là đúng nhưng sự phức tạp của Ethereum có thể là lý do khiến ETH tăng giá. Nó có thể đơn giản là bằng chứng cho sự thành công của mạng. Như Cawrey thừa nhận trong phần này, mạng đang bắt đầu đạt được khái niệm “máy tính thế giới”.

L’activité des baleines

Khoản tiền gửi khổng lồ 15.000 ETH của cá voi vào Kraken ngày 18/5 theo phát hiện của Whale báo hiệu một đợt giảm giá ETH có thể sắp xảy ra. Tuy nhiên, sau khi SEC Hoa Kỳ chấp thuận Ethereum ETF giao ngay, các giao dịch quy mô cá voi gia tăng đã mang lại kết quả tích cực cho mạng, theo dữ liệu của IntoTheBlock.

Số lượng giao dịch ETH lớn | Nguồn: IntoTheBlock

Trong lúc đó, cá voi Cardano rất lạc quan về ADA vào tháng 5. Họ đã tăng tỷ lệ nắm giữ lên 11% trong một tháng. Các cá voi có xu hướng kiếm tiền thông minh dựa trên một số phân tích tiên tiến nhất và triển vọng thị trường để biết họ đang làm gì, vì vậy điều đó tích cực và tăng giá cho Cardano.

Soldes détenus ADA | Source : IntoTheBlock

Memecoin

Memecoin est un avantage certain pour Ethereum. Bien que Cardano ait également des memecoins, aucun ne se distingue et ne figure en tête du classement de la capitalisation boursière comme SHIB, PEPE et FLOKI d’Ethereum.

Cardano a réussi à créer une version simplifiée et moins coûteuse d’Ethereum, mais le marché des crypto-monnaies a tendance à récompenser les projets qui mettent en valeur leur technologie avec des mèmes. La collection NFT des Orange Pill Moon Boys ou quelque chose avec une image de chien pourrait le faire.

*\Degen: les personnes qui participent à des activités d’investissement à haut risque et généralement à court terme. Ces personnes investissent généralement dans de nouveaux actifs numériques non vérifiés ou très volatils, avec l’espoir de réaliser des profits importants à court terme.

Vous pouvez vérifier les prix de l’ETH et de l’ADA ici.