Les cryptomonnaies ont rapporté de l’argent : faut-il payer des impôts ?

Rédigé par : l’équipe d’avocats de @Xiao Sa@

Il y a quelques jours, l’équipe de Sa Jie a reçu des consultations d’anciens amis concernant des questions de déclaration et de paiement des impôts liés aux monnaies virtuelles. En résumé, tout se résume à deux phrases : la première, c’est « j’ai gagné de l’argent en faisant du trading de crypto ; est-ce qu’il faut vraiment payer des impôts en Chine continentale ? » La seconde, c’est « si je mets mes coins à Hong Kong (Thaïlande, Singapour, etc.), est-ce que je ne risque rien et est-ce qu’on me contrôlera à l’avenir ? » Justement, profitant de l’article de ce soir, l’équipe de Sa Jie va en parler en détail.

I. Les modalités de déclaration selon différents modes de jeu

Le cas le plus courant est celui de l’achat à bas prix et de la vente à prix plus élevé pour réaliser la différence : c’est le plus simple, et cela relève des « revenus provenant de transferts de biens ». On calcule le prix d’achat moins le prix de vente, puis on déduit les frais, les frais de Gas on-chain, etc., et le reste (la différence) est imposé à 20%. Par exemple, si vous achetez des coins pour 100 000 yuans et les revendez pour 150 000 yuans, il y a 50 000 yuans de différence, donc l’impôt est de 10 000 yuans. En Chine continentale, il n’existe pas de règle selon laquelle le taux d’impôt baisserait avec la durée de détention : détenir pendant 10 ans, c’est aussi le même taux.

L’extraction (minage) est un peu plus complexe et fait l’objet du plus grand nombre de débats. Un particulier qui mine occasionnellement : déclarer à 20% ne devrait pas poser trop de problèmes. Mais si vous achetez une grande quantité de matériel de minage, construisez une ferme, employez des gens et minez tous les jours, il est très probable que l’administration fiscale considère qu’il s’agit de production et d’activité commerciale, et applique un barème progressif d’impôts allant de 5% à 35% au titre d’un impôt sur les revenus excédentaires ; naturellement, la facture d’électricité, l’amortissement du matériel de minage, etc., peuvent aussi être déduits.

Pour les coins issus d’airdrops : lorsqu’on les reçoit, en général il n’est pas nécessaire de payer immédiatement d’impôt, puisque la conversion en liquidités n’a pas encore eu lieu. Mais si, à ce moment-là, il existe un prix de marché clairement établi, il est possible que cela soit considéré comme un « revenu accidentel », imposé à 20%. Lorsque vous vendez réellement, il y a des gains effectifs : la déclaration est donc nécessaire.

Pour le staking avec récompenses, et pour gagner des intérêts via DeFi : pour l’instant, il n’y a pas de position clairement établie. Cela peut être considéré soit comme des intérêts, soit comme des revenus provenant d’une activité commerciale. Pour les montants faibles, déclarer comme « revenus provenant de transferts de biens » ne devrait pas trop poser de problèmes. Mais pour des montants élevés, il vaut mieux contacter à l’avance l’autorité fiscale compétente pour en discuter.

Les échanges coin-contre-coin (token à token) doivent aussi être pris en compte. Par exemple, échanger du Bitcoin contre de l’Ethereum : sur le plan fiscal, le droit fiscal considère cela comme une « vente » du Bitcoin suivie d’un « achat » d’Ethereum. Donc si vous réalisez un profit à l’étape de la vente, vous devez payer des impôts. Petite piqûre de rappel : ne comptez pas uniquement les gains sur la devise que vous vendez ; les pertes doivent aussi être prises en compte. Pour la déclaration annuelle, on déclare selon le bénéfice net ; sinon vous risquez de payer trop d’impôts. Les dates de déclaration : du 1er mars au 30 juin chaque année, via l’application de l’impôt sur le revenu individuel ou le système électronique d’impôt des personnes physiques, pour les revenus de source étrangère. Bien sûr, l’équipe de Sa Jie tient à rappeler à tous : « payer un impôt complémentaire de son propre chef » ne signifie pas que le fait de trader des crypto soit, en soi, conforme. Ce sont deux choses différentes.

Mettre les coins à Hong Kong : est-ce vraiment « sûr » ?

Un problème très réel est que, dans l’écosystème crypto, beaucoup d’amis gardent leurs coins à Hong Kong, et l’un des avantages est la fiscalité. Hong Kong n’a pas d’impôt sur les plus-values en capital, ni d’impôt sur les successions et les dividendes. Si une personne achète des coins et les conserve longtemps, puis vend les gains : en général, elle n’a pas à payer d’impôt à Hong Kong, ce qui explique aussi pourquoi Hong Kong attire les actifs crypto.

Ici, l’équipe de Sa Jie rappelle à tous : si votre fréquence de transaction est particulièrement élevée, ou si les volumes sont très importants, ou encore si vous le faites de manière organisée — par exemple, trading crypto spécialisé, cours payants, aide pour gérer les fonds des autres avec des commissions — l’administration fiscale de Hong Kong pourrait considérer que vous menez une activité commerciale, et que les bénéfices sont soumis à l’impôt sur les profits (profits tax). Pour les premiers 2 millions de dollars de Hong Kong de bénéfices, le taux est de 8,25%, et au-delà, 16,5%. Le critère d’identification ne regarde pas seulement le nombre de transactions : on analyse aussi s’il existe une organisation commerciale, et s’il y a un agencement systématique des profits. Du simple trading à haute fréquence ne constitue pas forcément une activité commerciale.

Il faut aussi faire attention aux autres types de revenus. Si une société verse un salaire en utilisant des crypto-monnaies : les employés doivent transformer, au moment où ils les reçoivent, la valeur en monnaie de Hong Kong au prix de marché, puis payer l’impôt sur les salaires. Si une société reçoit des crypto-monnaies comme paiement de factures, elle doit aussi évaluer le montant imposable au prix de marché à la date de la transaction. L’année dernière, Hong Kong a encore élargi ses avantages : les gains provenant de transactions sur des actifs virtuels réalisés par des fonds éligibles peuvent bénéficier d’une exemption ; l’exemption pour un seul family office a aussi été étendue aux actifs virtuels ; davantage de capitaux d’institutions entrent donc sur le marché.

Beaucoup de gens pensent depuis longtemps que les monnaies virtuelles sont anonymes et que l’administration fiscale ne peut pas les retracer. Mais ce contexte a déjà changé récemment : le cadre de reporting des actifs crypto mis en place par l’OCDE — c’est-à-dire CARF — ainsi que le CRS 2.0 mis à niveau, intègrent les actifs crypto dans le système mondial d’échange automatique d’informations fiscales. En termes simples : à l’avenir, les données de transactions sur les exchanges seront automatiquement transmises à l’administration fiscale du pays de résidence fiscale du contribuable.

Le CRS classique couvre les banques, trust et assurances ; les exchanges n’y sont pas inclus. CARF comble ce manque. Les exchanges centralisés, les courtiers OTC et autres intermédiaires ont aussi une obligation de déclaration. La conversion de crypto contre monnaies fiduciaires, les échanges coin-contre-coin, et les transferts doivent être déclarés. À chaque conversion, cela peut être considéré fiscalement comme une « vente ».

Le Royaume-Uni, l’Union européenne et autres premiers entrants échangent à partir de 2027 ; Hong Kong, Singapour, les Émirats arabes unis et autres seconds entrants échangent à partir de 2028. Hong Kong a déjà légiféré : collecte des données en 2027, et échanges officiels avec d’autres juridictions en 2028. À ce moment-là, les données clients des exchanges licenciés à Hong Kong seront échangées via CARF vers les autorités fiscales de Chine continentale.

Bien sûr, certains amis disent : « j’utilise des wallets décentralisés, sans vérification d’identité à l’exchange ; donc on ne peut pas me retrouver ». Ce n’est pas non plus comme ça. Tant que vous transférez les coins du wallet vers l’exchange pour les convertir en liquidités, l’exchange enregistrera l’adresse de votre wallet et votre identité. En combinant des outils d’analyse on-chain, toutes les transactions précédentes de votre wallet peuvent être retracées. Par conditions technologiques actuelles, parvenir à une anonymité totale est très difficile.

Le CRS 2.0 comporte aussi plusieurs points de mise à niveau qui valent la peine d’être surveillés : les sociétés écrans, les trusts, avec une remontée « couche par couche » jusqu’aux bénéficiaires effectifs ; les doubles résidences fiscales ne peuvent plus « choisir un seul endroit » pour déclarer, chaque côté doit déclarer. Ces changements auront un impact considérable sur les clients qui font de l’allocation patrimoniale transfrontalière.

III. Gestion du problème de double imposition

Des amis posent souvent la question suivante : si la qualification fiscale d’un même revenu est différente entre Hong Kong et la Chine continentale, est-ce qu’on paiera des impôts des deux côtés ? Cela dépend. On doit distinguer les cas. Si l’impôt a déjà été payé à l’étranger : par exemple, si Hong Kong a reconnu qu’il s’agit de profits d’exploitation et a déjà payé l’impôt sur les profits, ou si un exchange américain a retenu l’impôt à la source, alors lors de la déclaration en Chine continentale, on peut demander une compensation/imputation. Selon le principe « par pays, sans ventilation » : la limite d’imputation est calculée sur la base du montant d’impôt calculé selon la loi fiscale de la Chine continentale ; tout solde non imputé peut être reporté pendant cinq ans.

Mais de nombreux clients ont une idée fausse : si Hong Kong qualifie vos gains comme « plus-value en capital » et qu’il n’y a en réalité aucune imposition, alors la Chine continentale ne peut pas compenser, parce qu’il n’y a pas d’impôt déjà payé à compenser. Dans ce cas, ce n’est pas une double imposition : c’est Hong Kong qui ne prélève pas, et la Chine continentale qui impose.

À l’inverse : si Hong Kong a reconnu qu’il s’agit de profits d’exploitation et a imposé à 8,25% ou 16,5%, puis que la Chine continentale impose de nouveau à 20% au titre des « revenus provenant de transferts de biens » ; là, on crée une double imposition, et une demande d’imputation peut alors être faite. La différence de charge fiscale due aux écarts de qualification entre les deux juridictions est un élément que l’on doit absolument calculer clairement lors de la planification : la manière de concevoir la structure de transaction, la façon d’organiser le statut de résidence fiscale, influencent tous le résultat final.

Autre point à noter : si vous détenez des coins via des sociétés écrans situées dans des zones à faible taux d’imposition, que vous ne distribuez pas les profits sur le long terme, et que vous ne pouvez pas justifier un objectif commercial raisonnable, l’administration fiscale de Chine continentale peut, sur la base de la clause de l’article 8 de la loi fiscale de l’impôt sur le revenu individuel concernant l’anti-évitement, considérer qu’il y a eu distribution réputée, procéder à un redressement, et réclamer l’impôt complémentaire ainsi que des pénalités de retard.

Depuis 2025, avec « Golden Tax Phase 4 » (金税四期) et la liaison avec CRS, les contrôles fiscaux sur les revenus transfrontaliers se sont nettement renforcés. Des endroits comme Hubei, Shandong, Shanghai et Zhejiang ont mené des actions spéciales : les valeurs mobilières à l’étranger, les dividendes offshore, les prestations de travail transfrontalières, etc., sont des priorités. Une partie des clients crypto à forte valeur nette a déjà reçu des SMS d’alerte sur le risque fiscal.

Les cas publiquement annoncés concernent le plus souvent des actions à l’étranger et des dividendes de sociétés offshore. L’aptitude de l’administration à « remonter à travers » les actifs financiers à l’étranger est déjà très forte. Dans un cas à Hubei, une personne impliquée, M. Sun, a dissimulé des dividendes domestiques via une société écran BVI (1,1 milliard de yuans) ; redressement d’impôt et pénalités de retard de plus de 1,4 million de yuans. Un cas en Shandong : en passant par des courtiers de Hong Kong pour trader des actions américaines sans déclaration, redressement d’environ 1,2 million de yuans. Les moyens techniques utilisés dans ces affaires sont les mêmes logiquement, si on les transpose à la logique des monnaies virtuelles.

Quelques conseils pratiques pour tout le monde.

Premièrement, conservez absolument les relevés de transactions. Que ce soit via l’exchange ou le wallet : enregistrez pour chaque transaction l’heure, la quantité, le prix, les frais, les changements d’adresse, etc. Une fois CARF déployé, l’administration fiscale aura des données de plateforme ; à ce moment-là, s’il y a des discordances, ce sera très pénible.

Deuxièmement, la différence d’achat/vente doit être déclarée comme « revenus provenant de transferts de biens », et ne doit pas être déclarée par erreur comme « revenus provenant d’une activité commerciale ». Pour le minage, les airdrops, le staking : si vous n’êtes pas sûr, demandez à l’avance à des professionnels.

Troisièmement, traiter activement les problèmes historiques. Pour les gains des années passées qui n’ont pas été déclarés : il est recommandé de contacter rapidement l’autorité fiscale compétente pour une déclaration complémentaire.

Quatrième, préparer CARF en amont pour rester conforme. Hong Kong commence la collecte des données en 2027 : il y a une fenêtre de temps. Avant cela, clarifiez vos transactions historiques, et évaluez s’il faut faire une divulgation volontaire. « Actif » et « passif » coûtent très différemment.

À la fin

La question fiscale des monnaies virtuelles, dans l’essence, consiste en un processus où la « zone grise » devient progressivement plus claire. Il y a quelques années, beaucoup de gens avaient l’état d’esprit « tant que personne ne contrôle, ça ne vous arrivera pas ». Mais avec la mise en place des cadres de supervision internationaux, la maturité des technologies d’analyse on-chain et l’amélioration de la capacité de partage des données fiscales, cet espace se rétrécit.

L’équipe de Sa Jie dit souvent à ses amis : ne pariez pas sur le fait que la supervision n’arrivera pas, et ne pariez pas non plus sur le fait que vous êtes le « chanceux ». La propriété patrimoniale des monnaies virtuelles est reconnue dans le cadre juridique de la Chine continentale : s’il y a des revenus, il y a une obligation d’imposition. La direction générale ne changera pas. Les avantages fiscaux de Hong Kong existent encore, mais avec la transparence de l’information, la voie pour éviter l’impôt grâce à des différences d’information va devenir de plus en plus étroite.

Le modèle de transaction de chacun, la structure de détention, le statut de résidence fiscale : tout est différent, donc les risques et les modes de gestion le sont aussi. Si votre montant d’actifs est important, ou si la structure de transaction est particulièrement complexe, il est recommandé de demander à l’avance à des professionnels de faire un tri complet.