Récemment, en étudiant l'écosystème DeFi, j'ai découvert que le projet Compound mérite vraiment d'être approfondi. En tant que plateforme de prêt décentralisée basée sur Ethereum, Compound a été fondée en 2017 et a parcouru près de dix ans de développement, ce qui lui confère une position encore très solide dans le secteur DeFi.

En termes simples, Compound est un écosystème de prêt sans intermédiaire. Les utilisateurs peuvent déposer des actifs cryptographiques dans des pools pour gagner des intérêts, tandis que les emprunteurs paient des intérêts pour utiliser ces actifs. Tout le processus est entièrement automatisé par des contrats intelligents, offrant une transparence bien supérieure à celle des banques traditionnelles. La mécanisme d'« emprunt et de minage » lancé par l'équipe en 2020 est une innovation, permettant aux participants de recevoir des récompenses en jetons COMP simplement en prêtant ou empruntant, ce qui a considérablement stimulé l'engagement des utilisateurs.

Qu'est-ce que COMP ? En résumé, c'est le jeton de gouvernance de la plateforme Compound, également une récompense pour le minage. La quantité totale est de 10 millions de jetons, dont 50 % sont distribués aux utilisateurs, 23,96 % aux actionnaires, et 25,99 % à l'équipe. La circulation actuelle dépasse 9,66 millions de jetons, avec un taux de circulation de 96,68 %, ce qui indique que la pression de vente future sera relativement faible.

En regardant le contexte de l'équipe, les fondateurs Robert Leshner et Geoffrey Hayes viennent tous deux de l'Université de Pennsylvanie. Le premier a une expérience dans les services financiers, le second était ingénieur chez Postmates, et a également fondé Safe Shepherd. L'équipe est solide, attirant de nombreux développeurs et designers expérimentés. Sur le plan du financement, le projet a levé 70 millions de dollars en trois tours, avec des investisseurs tels que a16z, Coinbase, Bain Capital, ce qui témoigne de la reconnaissance du projet.

D’un point de vue des données, Compound se classe deuxième en termes de TVL dans l’application DeFi, juste derrière Uniswap, avec une part de marché de 19,9 %. Le projet ne se limite pas à Ethereum, mais s’est également étendu à Arbitrum et Polygon, une stratégie multi-chaînes très judicieuse.

Concernant la tendance des prix, COMP a été lancé à 58 dollars en juin 2020, atteignant 280 dollars le même mois. Pendant le marché haussier de 2021, il a même culminé à 900 dollars, un record historique, avant de redescendre. En juin 2022, il est tombé en dessous du prix d’ouverture initial, atteignant un minimum de 26 dollars. Actuellement, le prix de COMP tourne autour de 18,98 dollars, avec une capitalisation d’environ 183,50 millions de dollars, soit une baisse de plus de 97 % par rapport à son sommet historique.

Honnêtement, le prix actuel a connu une chute importante par rapport à son sommet historique, mais cela pourrait aussi représenter une opportunité pour les investisseurs à long terme. La DeFi, en tant que secteur en pleine croissance potentielle, et Compound, en tant que projet leader, continuent d’attirer l’attention de nombreux grands fonds d’investissement. Si vous croyez en le développement à long terme de la DeFi, Compound peut être intégré à votre liste de suivi à moyen et long terme. Bien sûr, le marché des cryptomonnaies étant très volatile, il est essentiel de faire ses propres recherches et d’évaluer les risques avant d’investir.