Moody’s attribue la note maximale ! BlackRock, Fidelity « fonds tokenisés » obtiennent la note AAA

« Actifs réels (RWA) » tokenisés se dirigent rapidement vers le marché principal. Les agences de notation internationales Moody’s ont récemment attribué la note maximale « AAA-mf » aux « fonds monétaires tokenisés » lancés par Fidelity et BlackRock.
Cette notation sans aucun doute renforce la confiance dans le marché des « obligations d’État tokenisées », en confirmant que ces produits à rendement basés sur la blockchain atteignent l’excellence en matière de liquidité élevée, de préservation du capital, et présentent le niveau de risque le plus faible.
Les géants de Wall Street soutiennent, Fidelity réalise une livraison « zéro décalage »
Prenons l’exemple du fonds FILQ lancé en grande pompe par Fidelity le 6 mai de cette année, dont la technologie sous-jacente est gérée par la plateforme de tokenisation Desygnate, filiale de la banque d’actifs numériques suisse Sygnum. Non seulement cette plateforme permet un « registre de fonds en chaîne », mais elle peut également effectuer des règlements automatiques via des contrats intelligents, et même supporter les investisseurs pour souscrire ou racheter directement en stablecoins.
Côté infrastructure, FILQ intègre la garde et la gestion administrative des fonds de JPMorgan Chase, ainsi que le service de dépositaires d’Apex Group, tandis que Chainlink est chargé de publier en temps réel la valeur nette d’inventaire (VNI) et les données de distribution du fonds sur la blockchain.
Emma Pecenicic, responsable de la distribution des actifs numériques chez Fidelity International, a déclaré :

Sans liquidité tokenisée, on ne peut pas parler de finance tokenisée véritable, et lorsque le marché peut réaliser des règlements instantanés, la compensation des fonds devrait également pouvoir se faire en temps réel, sans décalage.

Le géant BlackRock montre sa puissance, les obligations américaines en chaîne deviennent un refuge pour les capitaux
D’un autre côté, le géant de la gestion d’actifs BlackRock a lancé dès mars 2024 le fonds BUIDL, qui est actuellement le plus grand fonds d’obligations américaines tokenisées au monde. Selon les données publiées récemment par le dépositaire et plateforme de tokenisation Securitize sur la plateforme X, ce fonds très attendu a également obtenu hier la note maximale AAA de Moody’s.
Pour les lecteurs peu familiers avec les termes financiers, le « fonds monétaire » (Money Market Fund) investit principalement dans des titres à court terme, généralement arrivant à échéance en moins d’un an, avec une liquidité très élevée, tels que les bons du Trésor, les billets de trésorerie et les certificats de dépôt. Dans le monde de la finance traditionnelle, c’est depuis toujours un refuge pour les capitaux inactifs, permettant de sécuriser les fonds tout en percevant des intérêts stables.
Aujourd’hui, cette « rentabilité sans risque » séduit de plus en plus le secteur crypto. Les produits « obligations américaines tokenisées », comprenant les bons du Trésor, les billets, les obligations et les fonds monétaires, gagnent rapidement la faveur des institutions financières traditionnelles et des entreprises natives de la cryptosphère.