Je pense que beaucoup de traders ont vécu cette lutte intérieure : une position dans le profit, par peur de voir les gains s'évaporer, ils prennent rapidement leurs bénéfices, mais le marché continue de monter en flèche, et ils regardent leurs profits légitimes s'envoler. La prochaine fois, ils apprennent la leçon, décident de laisser courir leurs profits, mais le marché leur donne une gifle en retour, et l'argent durement gagné s'évapore à nouveau.

C'est ce que Warren Buffett appelle ce paradoxe classique — quand les autres ont peur, je suis avide, quand les autres sont avides, j'ai peur. Mais le problème, c'est que la plupart d'entre nous ne savent pas vraiment quand être avide, quand avoir peur.

Je remarque que beaucoup de traders qui échouent ont quelques défauts communs. D'abord, ils entrent et sortent rapidement, ils prennent leurs gains dès qu'ils en ont un peu, et ils sortent immédiatement quand ils subissent une petite perte. Ensuite, ils augmentent leur position contre la tendance, ces personnes sont souvent dominées par la peur, elles ont peur d'admettre leur perte, et elles plongent plus profondément avec une mentalité de chance. D'autres suivent aveuglément la foule, achetant quand les autres achètent en hausse, vendant quand les autres vendent en baisse, sans aucune stratégie de trading propre. La dernière catégorie est celle qui mise tout sur une seule opération, en pariant tous leurs fonds sur une seule direction, et si leur jugement est erroné, c'est la catastrophe assurée.

Les deux premiers comportements proviennent d'une peur excessive, tandis que les deux derniers sont le résultat de la cupidité humaine. Ces personnes peuvent parfois faire de l'argent, mais c'est souvent simplement de la chance. Sur le long terme, elles finiront par subir de lourdes pertes sur le marché.

J'ai observé certains traders professionnels, et leur capacité à bien survivre sur le marché repose sur une chose essentielle : ils ont un système de trading complet. Ce système comporte des règles claires d'entrée, de sortie et de gestion de capital. Ils appliquent strictement ces règles, sans dévier par gourmandise momentanée, ni perdre leur sang-froid par peur. Quel est l'avantage de faire ainsi ? C'est qu'ils peuvent efficacement limiter leurs pertes et laisser courir leurs profits, ce qui génère un rendement positif.

La nature humaine n'a pas évolué depuis des millénaires, c'est un fait. Mais l'individu peut évoluer. En réfléchissant constamment en pratique, en luttant contre ses faiblesses humaines, on peut progressivement vaincre la peur et la cupidité intérieure. C'est cela que signifie la phrase : quand les autres ont peur, je suis avide — pas pour dire qu'il faut être avide sans limite, mais qu'il faut avoir une capacité de jugement rationnelle et une discipline d'exécution.

La dernière recommandation est simple : respecter le marché, établir ses propres règles de trading, et améliorer continuellement sa compréhension du trading dans un cadre contrôlé. En faisant cela, vous pourrez vraiment vous démarquer parmi de nombreux perdants.