الاقتصاد الكلي وTradFi العالمي

بلغ استخدام اتفاقيات إعادة الشراء العكسي لليلة واحدة (RRP) لدى الاحتياطي الفيدرالي 275 مليون دولار يوم الثلاثاء (13 أكتوبر)، بمشاركة طرف مقابل واحد، مقارنةً بـ300 مليون دولار في يوم التداول السابق.

وفقاً لمنصة استخبارات الطاقة Vortexa، تراجعت صادرات إيران من النفط الخام المنقولة بحراً إلى الصفر في منتصف سبتمبر بسبب الحصار البحري الأمريكي، وظلت متوقفة حتى 5 أكتوبر، بعدما بلغ متوسط الصادرات اليومية 230 ألف برميل في أوائل سبتمبر. وتبلغ مخزونات إيران الحالية من النفط الخام على متن الناقلات البحرية 83 مليون برميل، منها 43 مليون برميل عالقة غرب مضيق هرمز بسبب الحصار الأمريكي، ما يحول فعلياً دون خروج النفط الخام الإيراني من الخليج العربي. في غضون ذلك، ارتفعت صادرات روسيا من النفط الخام في سبتمبر

قال كبير متداولي الاقتصاد الكلي في غولدمان ساكس، بوبي مولافي، إن إشارتين من أصل ثلاث إشارات تحذيرية على أن دورة الإنفاق الرأسمالي على AI قد تقترب من نقطة تحوّل قد ظهرتا بالفعل، فيما لا تزال الإشارة الثالثة بحاجة إلى تأكيد. وتشمل هذه الإشارات التباعد بين أسعار الأسهم والأرباح الفعلية، وإعادة تسعير مخاطر تمويل AI في أسواق الائتمان. ولا يزال تباطؤ نمو الإنفاق الرأسمالي بحاجة إلى التأكيد. ويقدّر مولافي أن منظومة AI، التي تشمل شركات التكنولوجيا الكبرى ومزودي الخدمات السحابية ومختبرات AI والبنية التحت

أجرت وزارة الخزانة الأمريكية اليوم (13 أكتوبر) مزادًا على أذون خزانة لأجل ستة أسابيع، حيث بلغ معدل العائد على العروض المقبولة 3.980%، وبلغت نسبة الطلب إلى التغطية 2.58.

يتبنى متداولو Bitcoin موقفًا سلبيًا ودفاعيًا مع بلوغ الارتباط بين Bitcoin والأسهم الأمريكية أعلى مستوياته في أربعة أشهر. ويعكس هذا التحول تزايد الحذر بين متداولي العملات الرقمية استجابةً لتزايد ارتباط Bitcoin بالأسواق المالية التقليدية. وتسلط الملاحظات الواردة من @K33Research الضوء على هذا التمركز الدفاعي، فيما يعيد المتداولون تقييم استراتيجياتهم وسط تطور ديناميكيات الارتباط بين العملات الرقمية وأسواق الأسهم. تصل ارتباطات Bitcoin بالأسهم الأمريكية إلى أعلى مستوى في أربعة أشهر بلغ ارتباط Bitcoin

صرّح الرئيس دونالد ترامب في 13 أكتوبر بأن المتمردين الحوثيين في اليمن يهاجمون السعودية بهدف رفع أسعار النفط العالمية قبيل انتخابات أمريكية. وأثار ترامب احتمال وقوف إيران وراء الهجمات، وحذّر الحوثيين من أنه «سيلاحقهم» بعد التصويت. وأشار الرئيس إلى ضربات عسكرية أمريكية سابقة ضد الحوثيين، لكنه لم يقدم أي أدلة محددة على مزاعمه بشأن دوافع الجماعة أو تورط إيران. ترامب يربط هجمات الحوثيين بالتلاعب بأسعار النفط قبل الانتخابات أفاد والتر بلومبرغ في 13 أكتوبر بأن ترامب قال إن الحوثيين يضربون السعودية بهدف

وفقًا لبيانات أداة CME FedWatch في 14 أكتوبر، تبلغ احتمالية أن يُبقي الاحتياطي الفيدرالي أسعار الفائدة دون تغيير في اجتماع أكتوبر 76.2%، بينما تبلغ احتمالية رفعها بمقدار 25 نقطة أساس 23.8%.

وفقًا لبيانات فرنسية، ارتفعت العقود الآجلة للذرة الفرنسية بنسبة 4.6% لتصل إلى 289.75 يورو للطن في 13 أكتوبر، مسجلةً أعلى مستوى لها منذ عام 2023، وسط انخفاض إنتاج الذرة.

حذّر صندوق النقد الدولي في 13 أكتوبر من أن تصحيحًا حادًا في أسهم الذكاء الاصطناعي قد يهدد الاستقرار المالي العالمي. وظهر التحذير في تقرير الصندوق عن الاستقرار المالي العالمي، الذي حدّد التقييمات المرتفعة، وتزايد الرفع المالي، واحتمال خيبة الأمل بشأن عوائد استثمارات الذكاء الاصطناعي، باعتبارها مواطن ضعف رئيسية. وأشار الصندوق إلى ثلاثة محفزات محددة لضغوط مالية أوسع نطاقًا: تصحيح مرتبط بالذكاء الاصطناعي، وارتفاع عوائد السندات الحكومية، وحوادث إلكترونية كبيرة. وظلت الأسواق صامدة رغم حالة عدم اليقين

وفقًا لمكتب إدارة طاقة المحيطات الأمريكي (BOEM)، توقّف نحو 16.13% من إنتاج النفط الخام اليومي و16.59% من إنتاج الغاز الطبيعي اليومي في الجزء الأمريكي من خليج المكسيك حتى 13 أكتوبر.

وفقًا لـ1inch، سيتحدث كوي غاريسون، رئيس الشؤون القانونية في Robinhood، وأوريست غافريلياك من 1inch عن الأسهم المُرمّزة خلال فعالية Groundwork في واشنطن العاصمة يوم 16 أكتوبر. وسيتناول النقاش دمج أصول العالم الحقيقي في منظومات البلوك تشين، في ظل تسجيل الأصول المُرمّزة نموًا كبيرًا، بما في ذلك تجاوز حجم تداول الأسهم المُرمّزة عبر BNB Chain حاجز 30 مليار دولار.

حذّر صندوق النقد الدولي (IMF)، في تقريره عن الاستقرار المالي العالمي الصادر في 13 أكتوبر، من أن تصحيحًا حادًا في أسهم الذكاء الاصطناعي قد يهدد الاستقرار المالي العالمي، إذ تجعل التقييمات المرتفعة والمبالغ فيها وتزايد الرفع المالي الأسواق عرضة لانخفاض عوائد الاستثمارات في الذكاء الاصطناعي عن التوقعات. وحدد صندوق النقد الدولي ثلاثة محفزات محتملة لاتساع نطاق الضغوط المالية: تصحيحًا في السوق مرتبطًا بالذكاء الاصطناعي، وارتفاع عوائد السندات الحكومية، ووقوع حوادث إلكترونية كبرى. وقد تؤدي تكاليف الاقتر

ذكرت Yonhap Infomax أن مستثمرين مؤسسيين رئيسيين من كوريا الجنوبية واليابان، بمن فيهم هيئة التقاعد الوطنية (NPS)، ومؤسسة الاستثمار الكورية (KIC)، وصندوق معاشات التقاعد الحكومي الياباني (GPIF)، اجتمعوا في مانهاتن يومي 13 و14 أكتوبر، ضمن البرنامج التعليمي AIF APAC لعام 2026، لمناقشة التوقعات الاقتصادية الكلية العالمية واستراتيجيات الاستثمار في ظل المخاوف المستمرة بشأن التضخم وارتفاع أسعار الفائدة وتأثير الذكاء الاصطناعي على الأسواق المالية. وفي 14 أكتوبر، من المقرر أن يعقد المشاركون مائدة مستديرة م

ناقش مايكل سايلور مؤخراً مستقبل بيتكوين خلال أسبوع DC Fintech في البنك الدولي، واصفاً إياها بأنها «الذهب الرقمي» وركيزة لنظام مالي جديد. وخلال جلسة حوارية مع كريس برومر، أوضح رئيس مجلس الإدارة التنفيذي لشركة MicroStrategy الدور المحتمل لبيتكوين في أنظمة الائتمان ورأس المال الرقمية، مؤكداً آثارها في إعادة تشكيل هيكل التمويل التقليدي.

قال بن رايتس، محلل شركة ميليوس ريسيرش، يوم الاثنين 12 أكتوبر، إن الإنفاق على البنية التحتية لـAI من جوجل في عام 2027 يُتوقع أن يرتفع بنسبة 75% إلى 352 مليار دولار، مقارنةً بـ201 مليار دولار مقدّرة في عام 2026. وتُعدّ برودكوم ومارفل، اللتان تصممان شرائح مخصصة لمراكز بيانات جوجل، من أبرز المستفيدين، إذ حدد رايتس السعرين المستهدفين عند 610 دولارات و445 دولارًا على التوالي. وقال رايتس إن أريستا نتوركس، التي توفر معدات شبكات عالية السرعة تربط هذه الشرائح، قد تحقق أكبر المكاسب إذا تجاوز إنفاق جوجل الت

أعلنت JPMorgan Chase، في تقرير أرباحها الصادر في 13 أكتوبر، عن إيرادات بلغت 50.91 مليار دولار في الربع الثالث، وأرباح للسهم بلغت 5.57 دولار، وجاء كلا الرقمين دون تقديرات الإجماع البالغة 51.22 مليار دولار و5.90 دولار، على التوالي. ويُعزى هذا التخلف عن التوقعات أساساً إلى ضعف قسم تداول الدخل الثابت والعملات والسلع (FICC)، الذي حقق إيرادات بلغت 5.4 مليار دولار، أي أقل من توقعات وول ستريت بنحو 550 مليون دولار. وبلغت النفقات التشغيلية 27.3 مليار دولار، متجاوزةً أيضاً توقعات السوق بنحو 90 مليون دولار.

يوم الثلاثاء (13 أكتوبر)، تراجعت عوائد السندات الحكومية الألمانية لأجل 30 عاماً بمقدار 2.6 نقطة أساس إلى 3.815% عند إغلاق الأسواق الأوروبية. وانخفض عائد السندات القياسية لأجل 10 سنوات بمقدار 0.8 نقطة أساس إلى 3.469%، متداولاً ضمن نطاق 3.426%-3.474% طوال الجلسة. كما تراجعت عوائد السندات لأجل عامين، الأقصر أجلاً، بمقدار 0.3 نقطة أساس إلى 3.152%.

في الأسبوع الماضي، استقرت مخزونات النفط الخام في الاحتياطي البترولي الاستراتيجي الأمريكي عند 283 مليون برميل، مسجلة أدنى مستوى لها منذ أكتوبر 1982.

أطلقت 21Shares منتج Anthropic Synthetic ETP في أوروبا، موفرةً أول تعرض بنسبة 100% لشركة خاصة عبر مقايضات إجمالي العائد، تحت رمز التداول $CLAU. ويتيح المنتج للمستثمرين التعرض لأداء شركة خاصة عبر مشتقات منظمة، ما يمثل تطورًا ملحوظًا في قطاع المنتجات المتداولة في البورصة للعملات الرقمية. ويعكس هذا الإطلاق تزايد دمج الأدوات الاصطناعية في الأسواق الأوروبية المنظمة، مع توسع مزودي المنتجات المالية في عروضهم لتتجاوز التعرضات التقليدية للأصول الرقمية. 21Shares تنظم ETP باستخدام معدل مرجعي للعقود الدائمة

بحسب بيانات Jin10، اتهم الرئيس الأمريكي ترامب، في 14 أكتوبر، القوات الحوثية بشن هجمات على السعودية عمداً بهدف رفع أسعار النفط، مع احتمال تورط إيران. وقال ترامب إن إيران، التي تواجه انهياراً اقتصادياً ويبلغ معدل التضخم فيها 301% ولا تمتلك قوات بحرية أو جوية، قد تكون هي التي توجه هؤلاء المسلحين. وأكد ترامب أن الهجمات غير مقبولة، وحذّر من أنه سيتخذ إجراءات بعد انتهاء الانتخابات الأمريكية.