我个人不觉得这是什么好消息。 AI 的超级叙事，最开始是从显卡、算力、模型开始炒。 然后传导到数据中心、电力、内存、存储。 这几天 MU 财报超级强，本质上就是 AI 对内存需求太猛，供给开始变紧，价格开始往上走。 但问题是： 当 AI 成本继续向下传导，最后一定会传到消费电子。 手机、电脑、平板这些东西，对普通人来说是最敏感的。 你涨价，我就晚点换。 你配置升级，我也可以继续用旧设备。 因为大部分普通人的消费能力，永远是跟着自己的收入和收入预期走的。 尤其现在 AI 一边制造超级估值，一边又在给很多行业带来裁员和岗位重估压力。 企业端愿意为了 AI 疯狂买卡、买内存、买算力。 但普通消费者未必愿意为这套成本买单。 现在已经到了让用户买单的时候，用户在这个环境下真的有能力为涨价买单吗？ 2000u做空下MU试试美股咸淡，看多久亏完。
苹果很多产品也开始释放涨价信号了。
我个人不觉得这是什么好消息。
AI 的超级叙事，最开始是从显卡、算力、模型开始炒。
然后传导到数据中心、电力、内存、存储。
这几天 MU 财报超级强，本质上就是 AI 对内存需求太猛，供给开始变紧，价格开始往上走。
但问题是：
当 AI 成本继续向下传导，最后一定会传到消费电子。
手机、电脑、平板这些东西，对普通人来说是最敏感的。
你涨价，我就晚点换。
你配置升级，我也可以继续用旧设备。
因为大部分普通人的消费能力，永远是跟着自己的收入和收入预期走的。
尤其现在 AI 一边制造超级估值，一边又在给很多行业带来裁员和岗位重估压力。
企业端愿意为了 AI 疯狂买卡、买内存、买算力。
但普通消费者未必愿意为这套成本买单。
现在已经到了让用户买单的时候，用户在这个环境下真的有能力为涨价买单吗？
2000u做空下MU试试美股咸淡，看多久亏完。