ETF

В данном отчете проводится комплексный анализ изменений ликвидности на рынке крипто ETF, их влияния на волатильность базовых активов, а также рассматриваются механизмы и рыночные применения кредитных ETF. Также представлен подробный сравнительный разбор кредитных ETF на крипторынке и в традиционных финансовых рынках. На основе торговых данных в реальном времени с платформы Gate разработан набор практических торговых стратегий, ориентированных на исполнение. В основе стратегии лежит подход «правостороннего входа», при котором для фиксации сверхдоходности используются сигналы импульсного прорыва по объему. Благодаря поэтапному наращиванию позиции, масштабированию по импульсу и строгому фреймворку выхода достигается динамичный баланс между риском и доходом, при этом волатильность эффективно контролируется.

Gate Research: В условиях, когда большинство участников отрасли сократили предложение ETF с кредитным плечом и ускорили вывод сложных структурных продуктов, Gate продолжил масштабно предоставлять ETF с кредитным плечом, используя прозрачные механизмы и единую комиссионную структуру. Благодаря этому Gate стал одной из немногих платформ, способных стабильно и на долгосрочной основе поддерживать этот тип торговли. Gate подробно раскрывает графики ребалансировки и диапазоны срабатывания, устанавливает единую ежедневную комиссию за управление в размере 0,1% и четко указывает все расходы, покрываемые этой комиссией, включая хеджирование деривативов, ставки финансирования и торговые издержки. Такой подход делает основные правила и источники затрат по высокоструктурированным токенам с кредитным плечом прозрачными, что снижает порог входа и упрощает понимание продукта. На этой основе в 2025 году Gate достиг значимых масштабных показателей по ETF: 244 продукта, около 200 000 торговых пользовател

Ежедневный отчет Gate Research: 5 декабря BTC ослабел за последние сутки после периода высокой волатильности. ETH стабилизировался после резкого снижения. GT нашел поддержку около 9,50. SN вырос более чем на 90%, что вызвало заметный интерес со стороны рынка. Разработчик Canton Network привлек стратегические инвестиции от ведущих компаний с Уолл-стрит, благодаря чему стоимость ончейн-активов превысила $6 трлн. XRP спотовые ETF отмечают приток средств 13 дней подряд, приблизившись к отметке $1 млрд. JPMorgan отмечает, что краткосрочная динамика биткоина во многом зависит от того, сможет ли MicroStrategy (MSTR) удерживать соотношение стоимости к объему биткоин-активов выше 1.

Ежедневный отчет Gate Research: 1 декабря BTC резко упал на высоких объемах после длительной консолидации в верхней части диапазона, быстро сформировал нисходящую структуру и достиг минимума $86 317, что подтвердило краткосрочный переход от бокового движения к медвежьему тренду. ETH несколько дней консолидировался вблизи $3 030, однако неоднократно не смог преодолеть сопротивление, а импульс постепенно ослабевал. Затем цена стремительно пробила плотную зону скользящих средних и опустилась до минимума $2 831. В ноябре объем торгов криптовалютами снизился до $1,6 трлн — это минимальное значение за последние пять месяцев. TON и экосистема Telegram официально объявили о запуске децентрализованной сети приватных вычислений Cocoon. Ожидается запуск спотового ETF, основанного на Chainlink, на этой неделе, а Grayscale планирует конвертировать свой закрытый траст в ETF.

Ежедневный отчет Gate Research: 17 ноября BTC сохраняет краткосрочную слабую нисходящую консолидацию, при этом уровень 92 976 USD стал ключевым краткосрочным минимумом и основной точкой защиты для быков. ETH также находится в фазе краткосрочной слабой консолидации, однако после достижения минимума 3 004 USD продемонстрировал явный сигнал к восстановлению. Спотовые ETF на Ethereum зафиксировали третий по объему недельный чистый отток средств в истории — 729 млн USD. Открытые позиции по контрактам ZEC превысили 1,5 млрд USD, обновив рекорд, а торговая активность в сетях конфиденциальности существенно выросла. В это время японские регуляторы намерены переклассифицировать BTC, ETH и другие криптовалюты как финансовые продукты, что может привести к снижению налоговой ставки до 20 %.

Ежедневный отчет Gate Research: За последние сутки криптовалютный рынок уверенно восстановился — общая рыночная капитализация снова приблизилась к $3,87 трлн. Bitcoin достиг отметки $111 000, продемонстрировав рост почти на 2% за день, а Ethereum торговался в диапазоне $3 917–$4 082, продолжая умеренный рост. Bio Protocol завершил новый инвестиционный раунд при поддержке ведущих инвесторов. Рост интереса к технологии Merkle tree и масштабируемым решениям Lightning Network повысил стоимость Treehouse. Заявка VanEck на запуск Lido Staked Ethereum ETF стала очередным шагом. Это способствует более глубокой интеграции DeFi с традиционными финансовыми институтами. Параллельно ведущая управляющая компания предоставила частным инвесторам доступ к Bitcoin и Ethereum ETP. Greenlane объявила о намерении привлечь $110 млн для реализации стратегии BERA Treasury Strategy.

Ежедневный отчет Gate Research: 30 сентября 2024 г. цена BTC сначала консолидировалась в нижнем диапазоне, затем резко выросла и достигла более высоких уровней. По данным Gate, XAN торгуется по цене $0,192, что на 102,45% выше, чем за последние 24 часа; цена золота достигла нового исторического максимума, а капитализация рынка токенизированного золота приблизилась к $3 млрд. Рыночная капитализация Bitcoin превысила показатели компании Amazon и теперь занимает шестое место в мире, а общая рыночная капитализация криптовалют достигла рекордных $4,1 трлн. Вчера спотовые ETF на Ethereum привлекли чистый приток средств $547 млн. Это завершило серию из пяти дней чистых оттоков.

Ежедневный отчет исследовательского отдела Gate: 29 сентября BTC стал лидером восстановления, превысив отметку 112 000 долларов США, а ETH поднялся до 4 146 долларов. KAITO отличился — на платформе Kaito Launchpad было привлечено более 170 млн долларов. FORM и COW выросли на 23% и 14% соответственно благодаря высокому спросу и массовому закрытию коротких позиций. Общая сумма средств, заблокированных в Plasma DeFi, достигла 5 млрд долларов, протокол занял шестое место среди DeFi-проектов по объему TVL.

Ежедневный аналитический отчет Gate Research: 5 сентября 2024 г. BTC торговался на уровне $111 277, демонстрируя краткосрочный бычий тренд; ETH удерживал позиции выше $4 326; GT консолидировался у отметки $16,82. IXORA выросла на 93,24 %, а LVVA и PTB показали рост на 43,10 % и 35,39 % соответственно. Чистый приток в ETF на BTC и ETH превысил $800 млн, что свидетельствует о сильном интересе институциональных инвесторов. iSpecimen реализовал план резервирования цифровых активов на сумму $200 млн, а Plume интегрировал USDC с CCTP V2, что способствует распространению и развитию Web3-технологий.

Еженедельный отчет Gate Research: на этой неделе стоимость BTC выросла на 2,9 %, ETH прибавил 1,10 %, а токены сегмента RWA показали средний рост свыше 20 %. Gate открыла зону Ondo и запустила торговлю токенизированными акциями. Pump.fun представила программу Project Ascend, изменив механизм выплат для создателей и процедуру подачи заявок. Galaxy Digital совместно с Superstate реализовали токенизацию акций GLXY на платформе Solana. TVL (совокупная стоимость заблокированных активов) в AAVE за последние 7 дней увеличилась более чем на 110 %, установив новый исторический максимум. В то же время совокупный чистый приток активов в спотовые Ethereum ETF достиг 3 608 400 ETH, что эквивалентно примерно 28,36 млрд долларов США.

Ежедневный отчёт Gate Research: 19 августа BTC торгуется в районе 115 900 USDT, ближайший уровень поддержки — 115 800 USD, сопротивление — 118 500–119 000 USD. ETH стоит 4 358 USDT, ключевая поддержка — 4 270 USD, потенциал краткосрочного восстановления — 4 450–4 500 USD. Среди токенов с низкой капитализацией наблюдался значительный рост: за сутки WKC, BSU и WAVES выросли на 56,57%, 39,06% и 23,43% соответственно, объёмы торгов и социальная активность значительно увеличились. Резервы ETH у BitMine превысили 6,6 млрд USD, однако акции BitMine снизились на 7% из-за коррекции ETH. Bless Network объявила эйрдроп $TIME, выделив 10% общего предложения токена на запуске основной сети, а Stellar Development Foundation инвестировал в Archax для развития токенизации реальных активов.

Ежедневный отчет Gate Research: 23 июля BTC удерживал позиции на высоких значениях, ETH продолжал постепенно расти на фоне умеренной динамики, а в сегменте альткоинов сохранялась ротация активов. Компания 21Shares подала заявку на запуск ETF на ONDO, что отражает дальнейший прогресс по направлению к соблюдению требований RWA; объем стейблкоинов в сети Polygon достиг максимума за три года, что свидетельствует о стабильном притоке капитала; проект Ika из экосистемы Sui, занимающийся координацией MPC, объявил о запуске основной сети 29 июля. Gate Launchpool представил проект NeonNeko из экосистемы Solana, предложив стейкинг GT и NEKO для получения эирдроп-вознаграждений.