InvestingWithBrandon

Каждая опционная стратегия, которую я использовал за последние 10+ лет, от худшей к лучшей.
7. Коллы 0DTE и недельные коллы. Азартная игра. Нужно угадать И направление, И день.
6. Спреды. Вы получаете $1 000 и тратите $900 на пут ниже него. Одновременно настроены и по-бычьи, и по-медвежьи.
5. «Колесо». Вы терпите падение, а затем ограничиваете отскок.
4. Покрытые коллы на акции, по которым вы настроены по-бычьи. Работает, пока акция не взлетит и ваши акции не заберут.
3. Пу́ты, обеспеченные наличными. Идея правильная... но ваши деньги бездействуют.
2. Коллы со сроком более 1 года, когда вы ОЧЕ

Коэффициент P/E против доходности
(Текущий P/E = 19)
Через 1 год = трудно сказать
Через 10 лет = очевидный тренд
Распределяю капитал так, чтобы выиграть, НЕЗАВИСИМО от того, что рынок делает в краткосрочной перспективе.
Рынок растёт = я получаю выгоду от роста
Рынок падает = я извлекаю выгоду

POV: вы продаёте недельные путы ради «дохода», используя стратегию wheel
Акция стоит $100. Вы каждую неделю продаёте 5 путов со страйком $97.
Неделя 1: +$300. Это легко.
Неделя 2: +$280. Почему так не делают все?
Неделя 3: +$310. Рассказываете об этом коллегам.
Неделя 4: +$290. Ищете в интернете, как уволиться с работы.
Неделя 5: +$300... затем после публикации отчётности акция падает на 12%. Вам присваивают 500 акций по $97. Акция стоит $88.
Неделя 6: продаёте покрытые коллы со страйком $92, чтобы «отбить убыток». +$150.
Неделя 7: +$150.
Неделя 8: +$150.
Неделя 9: акция взлетает до $102. Акци

2014: Я разбогатею на внутридневной торговле.
2026: Ну и как успехи?
2014: Ну… Были хорошие дни.
2026: А плохие дни?
2014: …о них мы не говорим.
2026: Чем ещё занимаешься?
2014: Продаю покрытые коллы на всё подряд. Бесплатные деньги.
2026: Пока цена акций не взлетит и твои акции не заберут по исполненным опционам.
2014: …да, это уже произошло.
2026: Ладно. Прекращай внутридневную торговлю. Сформируй основу из VOO, Q и отличных компаний и никогда её не продавай. Продавай путы только на отличные компании, торгующиеся ниже справедливой стоимости, со сроком исполнения через 1–2 года. Используй сво

В этой сделке 5 ошибок. Сколько вы сможете заметить?
«Эта акция выросла на 80% за этот месяц, поэтому я продал 30-дневный пут прямо по текущей цене. У меня есть 20 000 долларов наличными, чтобы его покрыть. Это своего рода мемная акция, но премия ОГРОМНАЯ».
Ответьте, сколько вы нашли 👇
Погоня за ростом. Акция уже выросла на 80%. Почти никогда после этого она не бывает ниже справедливой стоимости.
30 дней. Это всего лишь догадка о том, где она будет в следующем месяце.
Прямо по текущей цене. Нулевой запас прочности. Любое падение — и вы в убытке.
20 000 долларов наличными, которые просто лежат

Выберите свой ход
Вы продали пут на 2 года на акции отличной компании.
Страйк на 10% ниже рыночной цены.
Через 3 месяца весь рынок падает, а ваши акции теряют 25% стоимости.
Ваш пут показывает убыток в -$8 000.
Что вы делаете?
A) Закрываете позицию и фиксируете убыток
B) Переносите её на более поздний срок
C) Продаёте свои базовые акции, чтобы получить наличные
D) Ничего
Ответьте буквой ДО того, как прочитаете мой ответ 👇
Мой ответ: D.
До истечения контракта у вас ещё 21 месяц. В компании ничего не изменилось, и её прибыль по-прежнему растёт. Изменилось только одно — цена… а теперь она ещё си

🟢Держите эмоции под контролем.
Продолжайте усреднять позиции в качественных акциях/ETF по хорошим ценам.
Когда находите привлекательные сетапы:
1. Продавайте обеспеченные портфелем путы со сроком погашения более 1 года. (не CSP)
2. Направляйте часть этого денежного потока на покупку акций.
3. Направляйте часть денежного потока на покупку LEAP-коллов.
Затем наберитесь терпения и позвольте сделкам отработать.
Всё просто.

Розничный инвестор: Путы, обеспеченные портфелем, звучат отлично, пока вам не назначат исполнение и у вас не окажется денег.
Я: Как ты думаешь, что произойдёт?
Розничный инвестор: маржин-колл? тебя полностью разорят?
Я: Допустим, на моём счёте $1m , и я обязан купить $100k акций. В худшем случае мне назначат исполнение, и я не перенесу позицию. Тогда я могу продать $100k чего-либо из своего базового портфеля, например облигации или $VOO, и теперь владеть нужной мне компанией по выбранной мной цене.
Розничный инвестор: а если сначала обвалится весь рынок?
Я: Вот почему важны соотношения. Мои

ФОНДОВЫЙ РЫНОК ДЕЛАЕТ НЕМЫСЛИМОЕ ПРЯМО У НАС НА ГЛАЗАХ
Прогнозируемый рост EPS в 3-м квартале: 29,5% г/г
Форвардный P/E — 19,0
Экономика в порядке
Процентные ставки в порядке (но за ними нужно следить, поскольку они постепенно растут)
Это не «пузырь», поддерживаемый хайпом
Это рынок, движимый РЕАЛЬНЫМ ростом прибыли
Когда прибыль настолько высока, у цен ЕСТЬ причина расти
Так работают рынки
EPS растёт, и в долгосрочной перспективе цены акций последуют за ним
Будут ли откаты и волатильность? Конечно!
Но долгосрочный инвестор продолжит выигрывать...

Розничный инвестор: Мне 45. Уже слишком поздно начинать инвестировать?
Я: Сколько ты мог бы вкладывать в месяц?
Розничный инвестор: Наверное, 1 000 долларов, если урезать некоторые расходы.
Я: Хорошо. 1 000 долларов в месяц в S&P 500 в течение 20 лет. Если он покажет свою долгосрочную среднюю доходность около 10% в год, к 65 годам это будет примерно 760 000 долларов.
Розничный инвестор: Подожди, серьёзно?
Я: Ага... Сложный процент — довольно удивительная вещь.
Розничный инвестор: А если бы я начал в 35?
Я: Примерно 2,26 миллиона долларов.
Розничный инвестор: ...чёрт.
Я: Да. Эти дополнительные