InvestingWithBrandon

Я вышел на пенсию в 31 год, делая это.
Шаг 1 = Создайте свою базу.
35% $VOO
35% $Q
20% — компании с высокой уверенностью в них, близкие к внутренней стоимости.
10% — облигации или LEAP-опционы колл, если есть убедительные основания
Это ваша основа и залог.
Шаг 2 = Продавайте путы, обеспеченные портфелем, со сроком действия от 1 года.
Только качественные компании.
Защищённая от конкурентов ниша.
Ценовая власть.
Хорошая оценка.
Получайте премию.
Не платите проценты по марже.
Шаг 3 = Реинвестируйте каждый доллар премии.
Больше акций.
LEAPS на компании, в которые вы верите больше всего.
Никогда не

Немного перспективы после вчерашнего...
Индекс S&P 500 примерно на 6% ниже своего исторического максимума
В этом году он всё ещё В ПЛЮСЕ примерно на 7%
С 1980 года в какой-то момент года индекс S&P в среднем падал более чем на 14%... и при этом показывал среднегодовой рост примерно на 10,7%
Так что сейчас мы ещё даже не достигли среднего годового снижения
Кажется ли падение сильнее 6%? Безусловно, для многих инвесторов. Nasdaq находится в коррекции, а акции производителей чипов обвалились
Но важно понимать вот что... Многие из сильнее всего пострадавших акций имели самые завышенные оценки... Ц

В среду Dow показал лучший рост после промежуточных выборов с 1982 года. Поднялся примерно на 3%
Вчера он упал на 1 833 пункта и растерял весь рост
Те же компании. Та же прибыль. Разница — 48 часов
Что изменилось? Эмоции. Позиционирование. Хедж-фонды фиксируют прибыль за 2026 год до конца года. Опасения по поводу регулирования центров обработки данных для ИИ после выборов
Так ведёт себя фондовый рынок в краткосрочной перспективе. Это эмоциональные перепады...
В долгосрочной перспективе всё решает прибыль. А за 48 часов она не изменилась
Вот почему я не принимаю решений в такие дни, как среда И

Розничные инвесторы вчера продали больше акций, чем в любой другой день с марта 2020 года
Задумайтесь об этом на секунду
Март 2020 года был всего в нескольких днях от дна рынка на фоне COVID. С тех пор S&P вырос более чем втрое
Я не утверждаю, что вчера было дно. Этого никто не знает
Но в самые масштабные дни распродаж обычно продают самые напуганные люди... в моменты, которые выглядят хуже всего
Вчера S&P упал на 4,4%. Это худший день с апреля 2025 года. Nasdaq упал на 5,5% и официально находится в коррекции
И те, кто продавал в апреле 2025 года, наблюдали, как S&P вырос примерно на 57% от то

Розничный инвестор: Я фиксирую прибыль каждый раз, когда выхожу в плюс на 25%. Зафиксировал — и не разоришься, забирая прибыль.
Я: Посмотри на этот график за 5 лет. Сколько на нём было «движений на 25%»?
Розничный инвестор: Несколько… но потом рост продолжался.
Я: Именно. Каждый раз, когда ты фиксировал прибыль в 25%, актив продолжал расти, а ты уже вышел. Потом ты платил налог с прибыли, и теперь следующая ставка должна сработать просто для того, чтобы компенсировать уже уплаченные налоги.
Розничный инвестор: Ну, рано или поздно мне всё равно придётся продавать.
Я: Правда? Вот что на самом де

КАК СОЗДАТЬ МАШИНУ ДЛЯ ДЕНЕЖНОГО ПОТОКА С 200 000 ДОЛЛАРОВ В 2027 ГОДУ:
(работает почти с любой суммой — просто меняйте количество нулей)
$80k $VOO
$80k $Q
$40k компании с высокой степенью уверенности
Эта база в среднем растёт на 15% в год и НИКОГДА не продаётся. Ни во время обвала, никогда.
Затем продавайте путы, обеспеченные этой базой. Не наличными.
Каждый пут должен соответствовать всем 5 условиям:
1. Сегодня компания недооценена
2. Реальное конкурентное преимущество и возможность устанавливать цены
3. Прибыль растёт уже несколько лет
4. Цена исполнения на 10% ниже текущей цены
5. Срок — м

Розничный инвестор: «ИИ — пузырь, бро. Всё повторяется как в 2000-м»
Я: Как думаешь, по какой цене торговался Nasdaq 100 в марте 2000 года?
Розничный инвестор: не знаю... раз в 30 по прибыли?
Я: Примерно в 100 раз выше прогнозной прибыли
Розничный инвестор: ок, а сейчас?
Я: Около 19... Посмотри на график ниже, где показаны оба периода.
Розничный инвестор: погоди, такого не может быть
Я: Может. Тогда компании без прибыли выходили на биржу и удваивались в первый же день. Сегодня крупнейшие компании в сфере ИИ — одни из самых прибыльных компаний на планете... а прибыль компаний S&P 500, как ожида

Я на 90% уверен, что в 2027 году нас ждёт коррекция на 15%
И я всё ещё настроен оптимистично
Оба утверждения могут быть верны. Новые трансформационные технологии всегда сопровождаются волатильностью. ИИ — крупнейшая технология нашей жизни. Будет непросто
Вот о чём никто себя не спрашивает... если бы вы ЗНАЛИ, что в какой-то момент в следующем году произойдёт падение на 15%, продолжали бы продавать недельные путы на хайповые акции?
Покупали бы коллы со сроком истечения в следующем месяце?
Сидели бы на марже, вложив всё в 3 компании, связанные с ИИ?
Именно так людей вынуждают выйти с рынка прямо

Розничный инвестор: Всё падает. Сейчас хорошее время покупать колл-опционы LEAP?
Я: На что?
Розничный инвестор: не знаю... на что угодно, что упало сильнее всего?
Я: Часто всё наоборот. Обычно сильнее всего падает то, что было переоценено сильнее всего.
Розничный инвестор: и что тогда?
Я: Я покупаю колл-опционы со сроком более года, только когда совпадают 3 условия. Отличная компания. Цена ниже справедливой. И четыре ключевых показателя выглядят хорошо... экономика, процентные ставки, оценки и рост прибыли.
Розничный инвестор: сейчас есть что-нибудь такое?
Я: Nvidia торгуется примерно по 17x п

С 1980 года в какой-то момент в течение года индекс S&P 500 в среднем падал более чем на 14%
и всё же за этот период его среднегодовая доходность составляла около 10,7%
Сейчас S&P примерно на 4% ниже своего исторического максимума. Nasdaq 100 — примерно на 10%
Так что это не необычно. Это вполне обычный год, который начался с высоких оценок.
Проблема в том, что все об этом забывают, пока это не происходит. А потом падение на 10% кажется концом света
Вот как я использую это в своих интересах...
СОСТАВЬТЕ ПЛАН И ОПРЕДЕЛИТЕ ТЕЗИС ДО НАСТУПЛЕНИЯ ВОЛАТИЛЬНОСТИ.
И когда волатильность наступает... я

Nasdaq $Q примерно на 10% ниже своего максимума. Официально — территория коррекции
Вот чего я НЕ делаю:
НЕ продаю в панике отличные компании
НЕ покупаю недельные путы, чтобы «защитить» себя
НЕ продаю покрытые коллы, чтобы «подстелить соломки»
НЕ продаю краткосрочные путы на всё, что сильнее всего упало, ради жирной премии
НЕ перевожу все средства в кэш, чтобы «дождаться ясности»
Вот что я ДЕЛАЮ:
Держу основу. $VOO , $Q, $RSP и отличные компании
С помощью опционов удерживаю соотношения в разумных пределах.
И если отличная компания/ETF упадёт ниже справедливой стоимости?
Покупаю акции.
Продаю пут