DanielRomero

$AMD говорит, что архитектуры объединенной памяти (UMA) становятся все более важными для ПК с ИИ, рабочих станций и будущих высокопроизводительных платформ
Идея заключается в том, что ЦПУ, ГПУ и память делят один большой пул памяти вместо разделения системной ОЗУ и VRAM GPU. Это помогает при задачах ИИ, потому что большие модели требуют много доступной памяти
Дэвид МакАфи, вице-президент и генеральный директор Ryzen CPU и Radeon Graphics, сказал:
"С Strix Halo, с $NVDA входящим в пространство, будет много внимания уделено системам UMA и определению правильной архитектуры для того, что м

Большинство качественных названий для построения ИИ, независимо от оценки, как минимум в 10 раз вырастут за десятилетие
Подумайте о любой компании в цепочке поставок и увеличьте рыночную капитализацию в 10 раз. Звучит ли это безумно за 10 лет, учитывая мощь и прогресс ИИ?
Возможность безумная

Я надеюсь на большее количество красного в понедельник
Не могу поверить, что рынок всё ещё решает сомневаться в доходах полупроводников после всего этого времени

Согласно данным о доле рынка CPU за первый квартал 2026 года от Mercury Research, $AMD достигла рекордных 32,6% доли общего рынка x86 CPU
Intel по-прежнему лидирует с 67,4% доли, но его позиция ослабла с 68,6% в прошлом квартале и 72,9% год назад. $Покупка AMD была частично обусловлена ограничениями поставок Intel и частично продолжением роста доли AMD на рынках клиентов, серверов и полуконфигураций
Исключая встроенные, полуконфигурационные и IoT-чипы, доля AMD на рынке x86 достигла 30%, что выше по сравнению с 29,3% за предыдущий квартал и 24,4% за год.

Согласно отчету Wccftech, DDR5 от CXMT не значительно дешевле, чем у Samsung, SK Hynix или $MU DDR5
Несколько поставщиков памяти сообщили Wccftech, что настоящее преимущество CXMT — это доступность поставок, а не цена. Поскольку CXMT не сильно зависит от премиальных продуктов AI-памяти, таких как HBM или SOCAMM, у него больше DRAM, доступной для клиентских и массовых рынков
Однако, похоже, CXMT все еще отстает от больших трех в области технологий высокопроизводительной DRAM. Его DDR5 в настоящее время более актуальна для начального и массового сегментов, в то время как он остается позади в

Глава группы SK считает, что узкое место в памяти сохранится до 2030 года
- > Ожидается, что емкость удвоится к 2030 году, но спрос, вероятно, значительно превысит это, вероятно более чем в 5 раз
В ту же неделю рынок решает сбросить акции памяти из-за отчета по занятости
Это звучит как структурная медвежья теория или как возможность купить на падении?

$TSM Генеральный директор недавно сказал:
«Я завидую 80% валовой марже производителей памяти, но я бы никогда не поступил так.»
Причина этого объясняет, почему память исторически была циклическим компонентом
В отличие от памяти, если $TSM слишком агрессивно повышает цены, это побуждает клиентов обращаться к конкурентам, даже если у тех выше издержки из-за худших урожаев или других неэффективностей
В памяти это в основном товар. Это означает, что вы меньше заботитесь о конкуренции и больше о том, чтобы заработать как можно больше, пока есть возможность
И эта возможность существует только в усл

$META теперь находится на одном уровне почти два года
Цукерберг также думает о привлечении капитала
С одной стороны, $META — один из моих наименее любимых топ-10 мегакэпов по качеству
С другой стороны, если бы он упал еще на 15–20% из-за привлечения капитала, он торговался бы по:
-> 15x NTM EPS
-> с сильным балансом
-> с прогнозируемым ростом 25%
-> и все еще с маржой 38%

Samsung и SK Hynix присоединились к стратегическому инвестиционному раунду в Anthropic

Samsung использовала Computex для предварительного просмотра HPB, или Heat Path Block, термической функции для своей следующей генерации памяти HBM5
Это ответ Samsung на охлаждающий подход, который уже продемонстрировала SK Hynix
Обе компании пытаются решить одну и ту же проблему: тепло
HBM укладывает множество чипов DRAM вертикально один на другой на базовом чипе, и каждое новое поколение увеличивает емкость и пропускную способность за счет добавления слоев и повышения скоростей передачи данных. Это также увеличивает плотность мощности
Тепло, выделяемое в центре высокого стека, трудно

$IREN обеспечивает энергию, когда никто другой не может
800 МВт обеспечены в Австралии, первый объявленный кампус IREN в Азиатско-Тихоокеанском регионе
➯ Расположен в 78 милях к северо-востоку от Аделаиды
➯ Подключение использует четыре выхода 330 кВ в распределительную подстанцию
➯ $IREN говорит, что это может поддерживать до 800 МВт без обновлений сети
➯ Энергоснабжение начнется с 2028 года
➯ На площадке есть подводное оптоволоконное соединение в Сингапур, Индонезию, Южную Корею и Японию
➯ Южная Австралия нацелена на 100% чистой возобновляемой энергии к 2027 году, что способствует инфрастру

Упаковка на уровне панели также станет узким местом
Я считаю, что это на самом деле один из самых недооцененных будущих узких мест для ИИ
Люди скоро начнут обращать на это внимание

$NVDA заявила о превосходстве Vera в недавних бенчмарках
Но есть оговорки
Они сравнили Vera, процессор 2026 года, с AMD’s EPYC 9575F, процессором 2024 года
Vera была на 10% быстрее AMD’s EPYC 9575F по геометрическому среднему протестированных нагрузок
Однако, настоящим конкурентом Vera будет AMD’s Venice / Zen 6
Также, бенчмарки были ограничены. NVIDIA контролировала начальный доступ, а набор нагрузок был сосредоточен на областях, ближе к предполагаемому использованию Vera
Это были бенчмарки, разрешённые NVIDIA, потребление энергии измерить было невозможно, и Phoronix явно заявил,

Аналитик Barclays Том О’Мэлли повысил свою целевую цену $AMD с $500 до $665, сохранив рейтинг «Преимущественно покупайте»
Barclays считает, что рынок по-прежнему недооценивает, как агентный ИИ меняет спрос на серверные ЦПУ
«Соотношение ЦПУ и ГПУ сокращается, поскольку спрос на ЦПУ достигает новых уровней в быстрорастущем мире агентного ИИ», — сказал О’Мэлли. «AMD лучше всего позиционирована для получения выгоды от этого перехода.»
Агентный ИИ требует систем, которые могут координировать задачи, маршрутизировать запросы, вызывать внешние инструменты, управлять памятью и отслеживать много

TrendForce выпустила крайне оптимистичный прогноз по памяти
TrendForce говорит, что цены на HBM еще не полностью догнали, потому что крупные поставщики обычно заключают контракты на HBM ежегодно. В то же время, цены на обычную DRAM резко растут с конца 2025 года, делая такие продукты, как DDR5 64GB RDIMMs, более прибыльными, чем HBM на одну пластину в первом квартале 2026 года
Это создает серьезную проблему с мотивацией. Если обычная DRAM станет более прибыльной, чем HBM, поставщики могут предпочесть выделять больше емкости пластин на обычную DRAM, если цены на HBM не вырастут значительно.

Это безумие
И я думал, что хорошо купил $MU по цене $70

Дженсен Хуанг только что назвал $MRVL следующей триллионной компанией