BabyGi

Технологические акции и китайские акции, торгующиеся в США, на этот раз синхронно снижаются — это выдавливание пузыря или обычная встряска в рамках основного восходящего тренда?
Три основных индекса американского рынка в течение сессии синхронно снижаются: Nasdaq опустился ниже отметки 26 000, внутридневное снижение Dow Jones достигло 0,44%, Nasdaq — 1,26%, S&P 500 — 0,64%. На открытии Dow Jones снизился на 0,17%, Nasdaq — на 0,88%, S&P 500 — на 0,55%. Акции ведущих технологических компаний Intel упали на 3,57%, Qualcomm — на 2,42%, Super Micro Computer — на 2,31%.
Индекс Nasdaq Golden Dragon

Когда весь мир раздувает пузырь вокруг концепции AI, можно ли считать месячную выручку TSMC свыше 510 млрд новых тайваньских долларов самым жёстким опровержением?
Только что опубликованный TSMC отчёт за август показал: месячная выручка взлетела до 514,8 млрд новых тайваньских долларов, увеличившись на 53,3% в годовом выражении, а совокупная выручка за первые 8 месяцев приблизилась к 3,39 триллиона новых тайваньских долларов. Преодоление отметки в 500 млрд за месяц не только стало новым историческим максимумом, но и напрямую разоблачило так называемую ложь о достижении пика спроса на вычислител

Если геополитическая пороховая бочка действительно будет полностью подожжена, готов ли ваш кошелёк?
Нынешний рынок действительно учуял крайне опасный запах. Котировки WTI и Brent взлетели, Brent преодолела отметку в 102 доллара, а золото поднялось до 4430 долларов — это не просто спекуляция на эмоциях, а отчаянное бегство капитала и уход от рисков
Резкий рост цен на нефть
Как только противостояние на Ближнем Востоке перейдёт в острую фазу, Ормузский пролив — ключевая нефтяная артерия мира — в любой момент окажется под угрозой блокировки. Если в транспортной цепочке возникнет даже небольшая про

Стейблкоины уже начинают выступать резервным источником финансирования для кредитных карт: традиционным финансам предстоит перестройка или обратное вторжение криптовалют?
На поверхности Visa принимает Web3, но на деле карточная платёжная сеть получила абсолютное оружие для снижения затрат и повышения эффективности. Раньше трансграничные расчёты проходили через SWIFT: много узлов, высокие комиссии, а средства ещё несколько дней оставались замороженными
Теперь с внедрением стейблкоинов и смарт-контрактов средства поступают за секунды, а эффективность оборота капитала резко растёт — это напрямую

На этой презентации Apple, казалось бы, выложила главный козырь, но акции всё же немного просели — компания что-то недоговаривает или действительно больше не может тянуть рост? $AAPL
Честно говоря, iPhone Duo с ценой от 1999 долларов изначально не станет массовым продуктом, а будет флагом, с помощью которого Apple докажет рынку капитала свою способность к инновациям и заодно поможет новому CEO Джону Тернусу укрепить авторитет
Сдержанная реакция рынка показывает, что в краткосрочной перспективе этот продукт практически не сможет заметно увеличить прибыль в финансовой отчётности
Складным смартф

ADR SK海力士 взлетела до исторического максимума, а в сочетании с ожиданиями выкупа акций на сумму до 40 триллионов корейских вон — что на самом деле скрывает этот двойной ход? $SKHY
В сочетании с пробитием максимумов ADR на рынке США и колоссальным выкупом это далеко не простой позитивный импульс, а глубокая борьба за перераспределение капитала
Премия на рынке США вынуждает корейские акции расти вслед за ней
ADR SK海力士 ограничена по ликвидности на рынке США, а спрос превышает предложение, поэтому Уолл-стрит напрямую повышает премию, стремясь завладеть лидером в сфере AI-памяти. Воодушевление аме

Национальное бюро статистики опубликовало последние данные: в августе этого года внутренний CPI вырос в годовом выражении на 0,8%, а в месячном — на 0,4%; базовый CPI восстановился до 1,0%, достигнув максимума почти за год
Цены наконец подают признаки восстановления — значит ли это, что наши кошельки станут тоньше, или экономика действительно начинает оживать?
Кто стал главным драйвером этого роста?
В основном энергия, золото и электронные товары
Отскок мировых цен на нефть привёл к резкому росту стоимости энергии для транспорта, стремительный рост цен на золото поднял стоимость золотых украше

Американские акции внезапно рухнули, индекс Доу-Джонса обвалился более чем на 600 пунктов — ваш кошелёк ещё в порядке?
Утренние данные о закрытии торгов в США показали, что индекс Доу-Джонса обвалился на 628 пунктов, снижение составило 1,18%. Помимо индекса Доу-Джонса, также упали S&P 500 и Nasdaq. Главным непосредственным триггером этого обвала стали опубликованные экономические данные, оказавшиеся хуже ожиданий, что усилило опасения по поводу замедления экономики. Кроме того, ожидания снижения ставок ослабли, и капитал начал быстро выходить из циклических акций и секторов с высокой оценкой
Н

Американский фондовый рынок в целом падает, так почему Intel вопреки тренду взлетела на 9%? $INTC
▶️Получила ценовую власть
Новости из цепочки поставок показывают, что из-за взрывного роста ИИ-инференса и вычислений для ИИ-агентов возник острый дефицит процессоров для серверов, используемых в вычислениях. Intel планирует в октябре повысить цены на процессоры для ПК и серверов примерно на 10%. Возможность самостоятельно повышать цены в отрасли означает, что на рынке действительно наблюдается дефицит
▶️Поддержка институциональных инвесторов и сотрудничество с гигантами
Уолл-стрит повысила рейти

На фоне инфляции из-за приближения цен на нефть к 100 долларам азиатские акции будут полностью подавлены или всё же смогут дотянуть до конца исключительно за счёт AI-чипов?
На рынке сейчас наблюдается типичная поляризация
Одна сторона изо всех сил держится за счёт AI и аппаратного цикла
Индекс KOSPI Южной Кореи вопреки всему вырос более чем на 1% и пробил отметку в 7 тыс. пунктов — всё благодаря лидерам рынка памяти вроде SK hynix и Samsung. Сильный спрос на чипы памяти и рост оптических коммуникаций вопреки тренду на фоне стимулирующего эффекта оптической выставки показывают: если капитал вид

Американо-канадская тарифная война выходит на новый уровень — вы сегодня уже выпили канадского кофе? ☕️
Канада официально ввела ответные тарифы в размере от 15% до 50% примерно на 20 миллиардов долларов американских товаров, нанеся удар по стали, сельхозпродукции и бытовой технике.
Отношения между двумя странами настолько обострились, что население само начало бойкотировать американские элементы, а некоторые кофейни даже переименовали кофе Americano в Canadiano 😂
🔹Влияние на рынок
▶️Макроэкономика: проигрывают обе стороны
Высокоинтегрированные цепочки поставок разрываются, Канада сталкиваетс

Азиатские акции производителей чипов и японская иена внезапно взлетели — действительно ли полупроводники скоро окажутся в дефиците?
Дисбаланс спроса и предложения приближается к пределу, начинается переоценка
Запасы Samsung и SK hynix упали ниже 10 дней — структурный дефицит, вызванный дисбалансом в распределении производственных мощностей
ИИ-инфраструктура захватила слишком много ресурсов. Чтобы на полную мощность выпускать HBM4, производители чипов вынуждены жертвовать традиционными мощностями по выпуску DRAM, что напрямую привело к острому дефициту серверной DDR5 и корпоративных SSD
Ранее а

Чип размером с ноготь вместил 100 миллиардов транзисторов — действительно ли кремниевые чипы вот-вот достигнут физического предела?
IBM на конференции продемонстрировала технологию 0,7 нм, и это действительно впечатляет: транзисторы словно конструктор складываются вертикально, выводя плотность на новый уровень. Однако если смотреть рационально, достижения лаборатории и возможность реально запустить массовое производство и использовать их в смартфонах — это совершенно разные вещи
От лабораторных разработок до коммерческого массового производства обычно проходит более пяти лет. Такая структура с

Государство выпускает специальные государственные облигации, а China Tobacco предоставляет наличные, чтобы вложить 360 млрд юаней в восемь央企, включая ICBC, Agricultural Bank of China и China Life. Что же на самом деле стоит за этой операцией?
Самый прямой эффект — сделать кредитную основу финансовых институтов более прочной. В последние годы процентная маржа банков сильно сократилась, и накапливать прибыль за счёт жёсткой экономии, чтобы пополнять капитал, слишком медленно. Эти 360 млрд юаней поступят на пополнение базового капитала первого уровня, а после умножения на финансовый мультипликато

ИИ-бум уже разогрелся до предела — эти гиганты действительно зарабатывают или просто рассказывают истории?
Давайте разберём логику движения капитала
$ORCL Oracle — типичный поставщик инфраструктуры
Главное — понять, сможет ли спрос на вычислительные мощности превратиться в реальные деньги и свободный денежный поток. Если финансовый отчёт подтвердит огромный объём заказов, в краткосрочной перспективе рост ещё может продолжиться, но если вложения в капитальные расходы не будут успевать за монетизацией выручки, риск коррекции быстро реализуется
$ADBE Adobe идёт по пути монетизации программного об

Ралли полупроводников: как долго ещё сможет продержаться взрывной спрос на AI-чипы?
За последние два дня корейские акции взлетели благодаря Samsung и SK hynix, но отрасль переживает глубокую трансформацию, связанную с технологической итерацией и структурной перестройкой $samsung $SKHY
Расстановка сил на мировом рынке HBM заметно меняется: SK hynix сохраняет лидерство с долей выручки около 50%, но после того, как Samsung благодаря техпроцессу 1c DRAM ускорила массовое производство HBM4, её доля рынка за квартал резко выросла до 33%, и разрыв между двумя лидерами заметно сократился
У этого ралл