#BTCFallsBelow77000

#BTCFallsBelow77000
Именно ситуация с CPI делает Bitcoin сегодня интересным.
Я не рассматриваю BTC изолированно. Рынок уже испытывает инфляционное давление после вчерашнего PPI, доходность казначейских облигаций держится около 5%, а нефть остаётся выше 100 долларов. Это сочетание объясняет, почему Bitcoin с трудом удерживает более высокие уровни.

Августовский PPI составил 0,4% в месячном выражении и 5,4% в годовом, сохраняя актуальным сценарий «более высоких ставок на более длительный срок». Сейчас рынки оценивают примерно в 71,1% вероятность повышения ставки ФРС на 25 базисных пунктов на заседании 15–16 сентября.

Теперь CPI станет следующим серьёзным испытанием.

Рынок ожидает, что общий CPI составит примерно 0,4% в месячном выражении и 3,4% в годовом, а базовый CPI — 0,2% в месячном выражении и 2,4% в годовом. Публикация запланирована на 13:30 UTC.

Сейчас BTC торгуется примерно на уровне 78 338 долларов, рыночная капитализация составляет около 1,572 триллиона долларов, а спотовый объём за 24 часа — около 34,1 миллиарда долларов. Последний 24-часовой диапазон составляет 77 832,79–79 701,36 доллара, а 7-дневный — 77 452,29–82 107,69 доллара. Согласно последним данным CoinGecko, BTC вырос примерно на 0,8% за 24 часа и на 1,0% за 7 дней.

На графике я вижу рынок, восстановившийся после недавней зоны 77,45 тыс. долларов, но всё ещё не вернувший более крупную зону 80–82,1 тыс. долларов.

Первое сопротивление находится около 79,7 тыс. долларов, поскольку это текущий максимум за 24 часа. Уверенный пробой выше него покажет, что покупатели наконец поглощают риск, связанный с CPI.

Выше находится $80K — психологический уровень, но меня больше интересует отметка 82,1 тыс. долларов, текущий 7-дневный максимум. Если BTC поднимется выше 82,1 тыс. долларов и действительно удержит этот уровень, структура начнёт выглядеть гораздо здоровее.

Снизу ближайшей внутридневной поддержкой выступает уровень 77,8 тыс. долларов. Более важная отметка — 77,45 тыс. долларов, текущий 7-дневный минимум. Потеря этой зоны будет означать, что недавнее восстановление провалилось, а продавцы вновь перехватывают контроль.

Мой бычий сценарий — это не «покупать, потому что CPI может оказаться хорошим».

Я хочу, чтобы BTC вернул уровень 79,7 тыс. долларов, удержал его при ретесте, а затем пробил $80K на убедительном объёме.

Вход после подтверждения в районе 79,8 тыс. долларов–$80K имел бы смысл только после такого возврата уровня. Возможная точка отмены сценария находится ниже 78,9 тыс. долларов. При входе на уровне 79,8 тыс. долларов и стопе на 78,9 тыс. долларов приблизительный риск составляет 900 долларов на BTC. TP1 около 80,8 тыс. долларов, TP2 около 82,1 тыс. долларов и TP3 около $84K дадут примерно 1,1R, 2,6R и 4,7R соответственно.

Медвежий сценарий становится гораздо чище при пробое 77,45 тыс. долларов.

Я бы не открывал короткую позицию на первой красной свече. Я хочу увидеть решительный пробой вниз, за которым последует неудачный возврат выше 77,45 тыс. долларов. Это покажет мне, что поддержка действительно превратилась в сопротивление.

Для такого сценария подтверждение в районе 77,2–77,4 тыс. долларов с отменой сценария при возврате выше примерно 78,1 тыс. долларов позволяет чётко ограничить риск. Первой психологической целью снижения будет уровень 76 тыс. долларов, за которым следует $75K при усилении давления продавцов.

Сегодня вокруг деривативов также наблюдается высокий событийный риск. Данные Deribit показывают, что 11 сентября истекает открытый интерес по опционам на BTC примерно на 2,23 миллиарда долларов, включая около 1,39 миллиарда долларов в коллах и 844,5 миллиона долларов в путах. Это не говорит мне, в каком направлении должен двигаться BTC, но указывает, что к волатильности на сегодняшней сессии следует относиться серьёзно.

Я намеренно не использую здесь конкретную совокупную ставку финансирования фьючерсов, показатель ликвидаций или общий объём открытого интереса по фьючерсам, поскольку не смог подтвердить достаточно надёжное актуальное значение в доступных источниках. Я предпочту не указывать число, чем добавлять в анализ вымышленный показатель.

Поэтому моя стратегия перед публикацией CPI проста: не преследовать первую свечу.

Если CPI окажется выше ожиданий, я хочу увидеть, пробьёт ли цена уровень 77,45 тыс. долларов.

Если CPI окажется ниже ожиданий и BTC вернёт уровень 79,7 тыс. долларов, я хочу увидеть, смогут ли покупатели превратить это сопротивление в поддержку.

Показатель CPI важен, но реакция цены важнее.

С точки зрения управления рисками я бы держал размер позиции достаточно небольшим, чтобы полный стоп составлял лишь около 1–2% торгового капитала. Чем шире стоп, тем меньше должна быть позиция. Формула проста: сумма риска, разделённая на расстояние между входом и стопом, даёт максимальный размер позиции в BTC.

Мой текущий настрой нейтральный с небольшим уклоном в медвежью сторону ниже 79,7 тыс. долларов.

Устойчивый возврат выше 79,7 тыс. долларов с последующим пробоем и удержанием уровня выше 82,1 тыс. долларов сделает мой настрой бычьим.

Подтверждённая потеря уровня 77,45 тыс. долларов сделает мой настрой медвежьим.

Пока один из этих уровней не будет пробит, я предпочту торговать подтверждение, а не гадать, что сделает CPI.

$BTC {currencycard:futures}(BTC_USDT) ‌

#AppleEvent #GateMeme #GateLaunchesTrenchesWith0GasFee @GateSquare @Gate_Square