Два дня назад «Люди в валютном кругу, пожалуйста, ешьте дыни правильно» о валюте USDT TEDA: полиция Хубэя раскрыла «первый случай виртуальной валюты» в стране с оборотом в 400 миллиардов! В «Адвокат Хунлинь собрал всех вместе и вместе со всеми съел небольшую дыню USDT в соответствии с принципом «чем меньше слов, тем больше дело». Из раздела комментариев Жафантяна мы видим, что все были очень рады съесть эту дыню, а многие друзья были шокированы.

На самом деле это совсем не удивительно, все думают, что виртуальная валюта, в которую они играют, децентрализована, но вы должны знать, что в валютном кругу есть много известных институтов, которые сотрудничают с общественной безопасностью.

Как глобальная компания, Tether создала механизм черного списка в сети, чтобы выполнить свои обязательства по соблюдению требований по борьбе с отмыванием денег, и установила тесные и дружеские отношения сотрудничества с правоохранительными органами по всему миру.Всякий раз, когда правоохранительные органы запрашивают подозрения в мошенничестве, отмывании денег, финансировании терроризма и т. д., они ограничивают соответствующие адреса. Принцип «замораживания» заключается в том, что USDT, как продукт программирования смарт-контрактов, может ограничить полномочия EOA по управлению токеном с помощью кодов.Когда адрес «Добавлен в черный список» централизованной компанией TEDA, он больше не сможет передавать токен USDT по этому адресу.

По состоянию на март 2023 года Tether внес в черный список 846 адресов в сети Ethereum, и было заморожено более 449 миллионов долларов США.

В сегодняшней статье, в продолжение статьи о поедании дынь, я хотел бы поделиться с вами еще историями о USDT. Содержание статьи немного длинное и, вероятно, состоит из нескольких частей:

- История рождения и развития USDT

- Техническая архитектура и механизм работы USDT

- Проблемы и риски, с которыми сталкивается USDT

- Неловкое положение USDT в Китае

0****1 Введение в Tether USDT

USDT, также известный как Tether, представляет собой зашифрованную цифровую валюту.Поскольку его стоимость привязана к доллару США, каждый USDT эквивалентен одному доллару США, поэтому его также называют стабильной валютой.

Цель USDT — обеспечить стабильную привязку стоимости для рынка цифровых валют, позволяя пользователям легко обмениваться между различными цифровыми валютами или между цифровыми валютами и фиатными валютами.

Выпуск USDT контролируется Tether, компанией, аффилированной с гонконгской iFinex, которая также владеет криптовалютной биржей Bitfinex.

По данным сайта CoinMarketCap, по состоянию на 4 июля 2022 года общий оборот USDT составляет 66 081 540 012,39 штук, а общая рыночная стоимость — 66 081 540 012,39 долларов США, занимая третье место среди всех зашифрованных цифровых валют, уступая только биткойну и эфириуму. 24-часовой объем торгов USDT составляет 72 038 000 000,00 долларов США, что занимает первое место среди всех криптовалют. USDT торгуется на более чем 400 биржах и платформах по всему миру и поддерживает более 10 различных протоколов блокчейна.

0****2 История рождения и развития USDT

В 2014 году, когда родился USDT, зашифрованные цифровые валюты, такие как биткойн, привлекли всеобщее внимание, но все еще есть некоторые проблемы, в основном в следующих аспектах:

• ** Цены сильно колеблются. **Рынок зашифрованных цифровых валют не имеет ценового ограничения, и цена часто резко колеблется, что несет большие риски для инвесторов. Например, в ноябре 2013 года цена биткойна выросла с 200 до 1200 долларов, а затем упала до 800 долларов в январе 2014 года; в декабре 2017 года цена биткойна выросла с 10 000 до 20 000 долларов, а затем упала до 6 000 долларов в феврале 2018 года.
• **Обмен фиатной валюты неудобен. **Многие зашифрованные цифровые валюты не имеют прямого канала обмена с законной валютой.Их необходимо сначала конвертировать в основные зашифрованные валюты, такие как биткойн, а затем конвертировать в легальную валюту. Такой процесс не только требует много времени и труда, но также сопряжен с валютным риском и транзакционными издержками.
• **Регламент неясен. **Разные страны имеют непоследовательное отношение и политику в отношении зашифрованной цифровой валюты.Некоторые страны запрещают или ограничивают использование и операции с зашифрованной цифровой валютой, в то время как другие страны более открыты или уступчивы. Это принесло большую неопределенность и проблемы с соблюдением требований на рынке зашифрованных цифровых валют.

Чтобы решить эти проблемы, Tether запустил USDT, стабильную валюту, пытаясь добавить такие функции, как привязка к законному платежному средству, поддержание стабильности цен и предоставление легальных каналов обмена валюты на основе преимуществ технологии блокчейна, таких как децентрализация, одноранговая связь, низкая стоимость и высокая эффективность для удовлетворения рыночного спроса.

• В 2014 году была создана компания Tether, которая начала планировать эмиссию USDT. В то время рынок цифровых валют все еще находился в зачаточном состоянии и не имел стабильного средства обмена. Tether считает, что выпуск стабильной монеты, привязанной к доллару США, может решить эту проблему и повысить ликвидность и эффективность рынка цифровых валют.
• В 2015 году Tether официально запустил USDT и торговал на нескольких основных платформах для торговли цифровыми валютами. В то время USDT в основном использовал протокол Omni в сети Биткойн для передачи и проверки. Каждый USDT считается токеном в сети Биткойн и может использовать преимущества безопасности и децентрализации сети Биткойн.
• В 2017 году, с взрывным ростом рынка цифровых валют, USDT также вызвал большой спрос и использование. Tether начал расширять выпуск USDT и выпускал разные версии USDT в нескольких блокчейн-сетях, таких как Ethereum, Tron, EOS и т. д. Целью этого является повышение удобства использования и гибкости USDT, чтобы пользователи могли выбирать разные сети для переводов и транзакций.
• В 2018 году Tether столкнулся с рядом сомнений и противоречий. Во-первых, некоторые люди задаются вопросом, действительно ли у Tether достаточно долларовых резервов для поддержки стоимости USDT, потому что Tether никогда не раскрывала свои резервные сертификаты и не принимала сторонние аудиты. Во-вторых, некоторые люди обвиняли Tether в том, что он имеет процентные отношения с биржей Bitfinex и якобы манипулирует рынком цифровой валюты. Наконец, было обнаружено, что Tether пересмотрел свои условия обслуживания на своем веб-сайте, изменив обещание привязать USDT к доллару США, чтобы «сделать все возможное», что заставило пользователей беспокоиться о стабильности стоимости USDT.
• В 2019 году Tether столкнулась с расследованиями и судебными исками со стороны прокуратуры штата Нью-Йорк (NYAG). NYAG обвинила Tether и Bitfinex в нарушении законодательства штата Нью-Йорк в конце 2018 года, сокрыв тот факт, что Bitfinex заморозила или потеряла 850 миллионов долларов средств из-за того, что сотрудничала с платежным процессором Crypto Capital и использовала 850 миллионов долларов США, находящихся под контролем Tether, чтобы компенсировать дефицит финансирования в Bitfinex. Этот инцидент заставил рынок усомниться в том, действительно ли у USDT достаточно долларовых резервов, что привело к определенным колебаниям цены USDT.
• В 2020 году, пока Tether реагирует на судебные разбирательства, он также постоянно расширяет выпуск и охват USDT. Tether выпустил USDT в нескольких новых блокчейн-сетях, таких как Algorand, Solana, Tron и т. д., и сотрудничал с несколькими поставщиками услуг и учреждениями в области цифровых валют для продвижения сценариев использования и ценности USDT. Tether также начал выпускать стейблкоины, привязанные к другим фиатным валютам, таким как евро, юань и японская иена, для удовлетворения потребностей различных регионов и рынков.
• В 2021 году Tether достиг мирового соглашения с NYAG, положив конец более чем двухлетнему судебному разбирательству. В соответствии с соглашением Tether Corporation согласилась выплатить NYAG штраф в размере 18,5 млн долларов и ежеквартально представлять в NYAG отчеты о запасах и соответствующие документы. Tether также согласился больше не обслуживать пользователей или учреждения в штате Нью-Йорк. Кроме того, Tether также начал регулярно объявлять состав и долю своих резервов и нанял аудитора по имени Мур Кайман для проведения аудита своих резервов.
• В 2022 году Tether продолжит удерживать лидирующие позиции USDT на рынке стейблкоинов и будет внедрять инновации и совершенствоваться во многих аспектах. Tether, например, запустил новую версию под названием Liquid USDT, которая использует технологию боковой цепи Liquid в сети Биткойн, чтобы обеспечить более быстрые и частные переводы. Tether также сотрудничал с несколькими проектами цифровых валют центрального банка (CBDC), чтобы изучить, как использовать USDT для продвижения трансграничного обращения и функциональной совместимости CBDC.

0****3 Техническая архитектура USDT и механизм работы

Первоначально USDT был выпущен на основе протокола Omni Layer в блокчейне Биткойн. Протокол Omni Layer — это двухуровневый протокол, который реализует функции смарт-контрактов в блокчейне Биткойн и позволяет создавать новые токены в блокчейне Биткойн. Tether использует протокол Omni Layer для конвертации законных валют, таких как доллары США, в цифровые валюты.На каждый выпущенный USDT он будет хранить один доллар наличными на своем банковском счете в качестве резерва. Процесс выпуска и обращения USDT можно разделить на следующие этапы:

1. Пользователь вносит доллары США на банковский счет Tether;

2. Компания Tether создает свои собственные учетные записи Tether для пользователей и размещает цифровую валюту, соответствующую долларам США, депонированным на счетах;

3. Пользователи могут торговать USDT через биржи или внебиржевые рынки или использовать USDT для покупки других зашифрованных цифровых валют;

4. Пользователи могут в любое время обменять эквивалентную сумму наличных долларов США на Tether, и Tether уничтожит соответствующую сумму USDT.

Tether утверждает, что его обязательный резервный счет регулярно проверяется, чтобы подтвердить, что его резервный счет действительно может поддерживать стоимость USDT в обращении. Компания Tether также утверждает, что все ее транзакции записываются в общедоступный блокчейн, и любой может просмотреть ее выпуск и обращение. В дополнение к USDT, основанному на протоколе Omni Layer, Tether также выпускает USDT на других блокчейнах, включая Ethereum, TRON, EOS, Algorand и т. д. Все USDT в этих блокчейнах привязаны к доллару США, но используют разные технические стандарты и протоколы.

Как стабильная валюта, USDT играет важную роль на рынке цифровых валют, в основном в следующих аспектах:

• ** Избегайте рыночного риска. ** Когда рынок цифровых валют падает, инвесторы могут конвертировать другие зашифрованные цифровые валюты в USDT, чтобы защитить свои активы от колебаний цен. Когда рынок поднимется, инвесторы могут обменять USDT на другие зашифрованные цифровые валюты для участия в транзакциях.
• **Предоставить посредника по сделке. **Поскольку многие зашифрованные цифровые валюты не имеют прямого канала обмена с легальной валютой, инвесторам необходимо использовать USDT в качестве посредника для осуществления конвертации между легальной валютой и другими зашифрованными цифровыми валютами. Это экономит время и деньги, а также позволяет избежать валютного риска.
• **Поддержка оплаты и расчетов. **Поскольку USDT имеет ту же стоимость, что и доллар США, и использует технологию блокчейн для обеспечения быстрого, недорогого, безопасного и прозрачного перевода средств, его можно использовать в таких сценариях, как трансграничные денежные переводы и расчеты по платежам.

0****4 Задачи USDT

Хотя USDT имеет широкий спектр применений и влияние на рынке цифровых валют, все еще существуют некоторые проблемы и риски, в основном в следующих аспектах:

Прежде всего, эмитентом **USDT является Tether, который публично и прозрачно не раскрывал резервы USDT. **Тем не менее, мы не знаем, достаточно ли у них долларов США, чтобы поддерживать стоимость USDT. Если они этого не сделают, то USDT может столкнуться с кредитным кризисом, что приведет к снижению доверия пользователей к нему и даже спровоцирует панические продажи. Это случалось несколько раз, например, в октябре 2018 года цена USDT однажды упала ниже 1 доллара, вызвав рыночные потрясения.

Во-вторых, **USDT также подвергся некоторому юридическому и нормативному давлению. ** Ранее прокуратура Нью-Йорка предъявила обвинения Tether и торговой платформе биткойнов Bitfinex, обвинив их в сокрытии дефицита финансирования в размере 850 миллионов долларов в 2018 году и введении инвесторов в заблуждение. Хотя в конце концов обе стороны достигли мирового соглашения в размере 185 миллионов долларов США, это также оказало негативное влияние на USDT. Кроме того, некоторые страны и регионы также ограничили или запретили использование стейблкоинов, например, Китай и Индия.

Наконец, **USDT также сталкивается с проблемами со стороны конкурентов. ** С развитием и инновациями технологии блокчейн на рынке появляется все больше и больше стабильных монет, таких как USDC, DAI, BUSD и т. д. Эти стабильные монеты имеют свои преимущества и характеристики, такие как более высокая безопасность, лучшее соответствие и больше сценариев применения. Они могут привлечь некоторых пользователей USDT, что повлияет на долю рынка и статус USDT.

0****5 USDT смущает Китай

Согласно последней политике моей страны, виртуальная валюта не имеет того же юридического статуса, что и законное платежное средство, то есть ее нельзя использовать в качестве инструмента для платежей и расчетов. Деловая деятельность, связанная с виртуальной валютой, является незаконной финансовой деятельностью, включая выпуск, торговлю, посредничество, хранение и т. д. Если какая-либо организация или физическое лицо инвестирует в виртуальную валюту и связанные с ней производные, что нарушает общественный порядок и хорошие обычаи, соответствующие гражданско-правовые акты являются недействительными.

Это означает, что если вы покупаете или продаете USDT, вы можете столкнуться со следующими рисками:

• **Контрагентом по сделке может быть преступник **Использование USDT для азартных игр, контрабанды и других незаконных действий, обнаруженное судебными органами и помеченное черной буквой U, может вас заподозрить в отмывании денег или других преступлениях.
• ** Торговая платформа может быть незаконной, и существуют такие риски, как побег, арест, взлом и т. д., что приводит к невозможности вывести или потерять ваши средства.
• Споры по сделкам могут не защищать права, потому что покупка и продажа виртуальной валюты является недействительным гражданско-правовым актом и не защищена законом. Если контрагент не выполняет свои обязательства или совершает мошенничество, вы не сможете возместить убытки обычными способами.

**Итак, как снизить юридический риск USDT? ** Как юрист, мы советуем: старайтесь избегать покупки и продажи USDT + старайтесь не выделять слишком много USDT в качестве цифровых активов.

Если вы настаиваете на покупке и продаже USDT, вы должны как минимум сделать следующее:

• ** Выберите обычную и легальную торговую платформу и держитесь подальше от платформы фазана. **
• ** Проверяйте идентификационную информацию и оценку репутации контрагента, чтобы избежать сделок с подозрительными или недобросовестными людьми. **
• ** Сохраняйте ваучеры и доказательства транзакций, включая записи о переводах, записи чатов, договорные соглашения и т. д. **
• ** Соблюдайте соответствующие национальные законы и правила и не участвуйте в каких-либо незаконных действиях или спекуляциях. **

0****5 Сводка

• USDT — это стабильная монета с привязкой к доллару США, выпущенная Tether, которая играет важную роль на рынке цифровых валют, предоставляя пользователям стабильную якорную стоимость и торговую среду. *USDT выпускается с 2015 года, претерпел множество изменений и проблем и по-прежнему остается одним из крупнейших и наиболее широко используемых стейблкоинов. USDT имеет разные версии в разных сетях блокчейна и сотрудничает с несколькими поставщиками услуг и учреждениями в области цифровой валюты для расширения сценариев использования и ценности USDT также сталкивается с некоторыми сомнениями и спорами, в основном связанными с его резервным сертификатом, соблюдением правовых норм, влиянием на рынок и т. д.
• Как виртуальная валюта, она сталкивается со строгим контролем и ограничениями в нашей стране. ** Как пользователи, мы должны рационально смотреть на стоимость и риски USDT, а не слепо следовать тренду или рисковать накоплением монет. **