Автомобильная промышленность США сталкивается с растущей неопределенностью без продления торговой сделки USMCA

Рабочий на грузовом заводе Ford в Кентукки, 30 апреля 2025 года.

Майкл Уэйленд | CNBC

Автомобильная промышленность США вступает в новую фазу неопределённости, так как администрация Трампа заявила, что торговое соглашение USMCA между США, Мексикой и Канадой не будет продлено к среде, что запускает многолетний процесс пересмотра или истечение срока действия пакта, если сделка не будет достигнута к 2036 году.

Соглашение США-Мексика-Канада, заменившее Североамериканское соглашение о свободной торговле, было заключено во время первого срока президента Дональда Трампа в 2020 году, но администрация разочаровалась в сделке, регулирующей примерно 2 триллиона долларов товаров и услуг между тремя странами ежегодно.

Автомобильная промышленность в прошлом году составляла около 18% торговли США с соседними странами, согласно данным отрасли, что делает её одной из ключевых сфер в обсуждениях. Автопроизводители и другие участники переговоров опасаются, что повторное открытие сделки может создать дополнительную торговую неопределённость, ведущую к снижению инвестиций и сокращению рабочих мест.

«Если мы позволим этому продолжаться очень долго, это будет очень болезненно для всех», — сказал Диего Маррокин Битар, научный сотрудник вашингтонского аналитического центра Center for Strategic and International Studies. «Это последнее, что нужно региону».

Существует также опасение, что США могут выйти из сделки на фоне агрессивной тактики переговоров администрации Трампа, касающейся тарифов, торговли и других вопросов.

США, Мексика и Канада могли бы согласиться на 16-летнее продление к среде, но вместо этого перейдут к ежегодному процессу пересмотра.

Торговый представитель США Джеймисон Грир в мае заявил, что США хотят усилить североамериканские правила происхождения «таким образом, чтобы повысить долю американского содержания в этих товарах» для стимулирования внутреннего производства.

Битар также отметил, что публичные обсуждения администрации Трампа были широкими, затрагивая неторговые вопросы, такие как иммиграция, преступность и другие связи, что может сделать этот раунд переговоров более сложным, чем когда заключался USMCA.

«Всё на столе. Не только торговые вопросы», — сказал Битар. «Чем больше вещей на столе, тем дольше идут переговоры и тем больше неопределённости это порождает».

Ожидания от USMCA 2.0 для авто

Автомобильная промышленность США уже столкнулась с большой неопределённостью в этом десятилетии: от остановок производства из-за пандемии и перебоев в цепочках поставок до постоянных изменений тарифов и других нормативных актов. Теперь она готовится к возобновлению переговоров по USMCA.

Неясно, будут ли автомобили, соответствующие требованиям комплаенса для США, по-прежнему облагаться тарифами, которые Трамп агрессивно использовал во время своего президентства как рычаг в переговорах и для стимулирования внутреннего производства.

«Все фишки на столе», — сказал CNBC Акаш Арора, автомобильный эксперт, партнёр и управляющий директор Boston Consulting Group. «Но что ясно во всех обсуждаемых сценариях, так это номер один: более высокое содержание из США».

Президент США Дональд Трамп прибывает, чтобы выступить по поводу соглашения США-Мексика-Канада, известного как USMCA, во время посещения Dana Incorporated, производителя автомобильных комплектующих, в Уоррене, штат Мичиган, 30 января 2020 года.

Сол Лёб | AFP | Getty Images

Автопроизводители, работающие в США, хотели бы, чтобы сделка оставалась соглашением между тремя странами, которое «укрепляет, а не фрагментирует эту критическую экономическую основу» для североамериканской торговли, говорится в письме Гриру от лидеров крупнейших автомобильных торговых ассоциаций США.

«Мы поддерживаем двустороннее взаимодействие США и Мексики и поощряем трёхсторонние обсуждения для обеспечения эффективного и результативного пересмотра, который в конечном итоге продлит USMCA как трёхстороннее соглашение», — написали 7 мая организации, представляющие подавляющее большинство американских автопроизводителей, поставщиков и дилеров.

Торговые группы утверждают, что компании потратили миллиарды долларов на выполнение текущих стандартов USMCA и что многие автомобильные компании уже инвестируют больше в США.

USMCA привело к инвестициям в размере 182 миллиардов долларов в Северную Америку, 86% из которых были анонсированы для США, согласно данным американской автомобильной лоббистской группы.

На северной границе Флавио Вольпе, президент Канадской ассоциации производителей автозапчастей и член совета премьер-министра Канады по отношениям Канады и США, сказал, что он оптимистичен в отношении того, что сделка может быть достигнута к осени.

«Я с оптимизмом смотрю на то, куда мы движемся», — сказал он CNBC в телефонном интервью в понедельник, ссылаясь на активизацию обсуждений и публичных комментариев. «На столе есть реальные проблемы, но, на мой взгляд, ни одна из [those] не является непреодолимой».

Правила происхождения

Одним из главных вопросов для автопроизводителей и других участников отрасли являются правила происхождения сделки, которые определяют, из какой страны происходит продукт и какие товары имеют право на преференциальный режим, такой как сниженные тарифы или беспошлинная торговля.

Автомобильный рынок США расширился в Канаду и значительно укрепил своё присутствие в Мексике на основе свободной торговли в Северной Америке с момента запуска NAFTA в 1994 году. Это привело к тому, что большая часть деталей и транспортных средств пересекает границы, прежде чем быть собранными в одной из стран.

USMCA в настоящее время требует, чтобы 75% «регионального содержания» для легковых автомобилей и лёгких грузовиков поступало из Северной Америки. Администрация Трампа, как сообщается, хочет повысить этот уровень до 82%, при этом 50% этой стоимости должно быть произведено в США.

Детройт, Мичиган, 8 февраля 2026 года. Президент Дональд Трамп угрожает не разрешить открытие нового международного моста Горди Хау, если США не получит половину собственности.

Джим Вест | Universal Images Group | Getty Images

В настоящее время нет требования разделять содержание деталей между произведёнными в США и произведёнными в Канаде. Новые правила потребуют такого разграничения, что означает создание новых процессов.

«Региональное содержание — это то, о чём много говорят, но на самом деле важно именно содержание из США», — сказал Марк Уэйкфилд, партнёр и глобальный руководитель автомобильного рынка консалтинговой фирмы AlixPartners. «У некоторых даже нет плана, как это сделать, так что это будет тернистый и довольно дорогой путь».

AlixPartners оценивает, что перемещение продукта из Мексики в Канаду обходится на 20% дороже, а перемещение некоторых деталей из Китая в США — на 50% дороже.

BCG также утверждает, что установление слишком высоких стандартов может привести к тому, что некоторые компании будут производить меньше в США. Вместо того чтобы стремиться к соблюдению стандартов, автопроизводители могут сосредоточиться на производстве автомобилей с наименее дорогими деталями за пределами США, чтобы снизить декларируемую стоимость автомобилей для импорта до уровня, при котором уплата тарифов на более дешёвый продукт всё ещё будет финансово выгодной.

«В таком случае мы не получим дополнительного содержания из США», — сказал Арора. «Это не маленькая задача, и из-за того, что это не маленькая задача, могут быть некоторые непредвиденные последствия».

Примерно дюжина автомобилей, включая некоторые отдельные модели, соответствуют текущему порогу в 75%. Ни один не достигает 80%, причём Volkswagen ID.4 полноприводный Pro с содержанием из США/Канады в 76% возглавляет список содержания деталей для модельного года 2026, опубликованный Национальной администрацией безопасности дорожного движения.

Автомобильные руководители заявили, что потребуются годы и миллиарды долларов инвестиций, чтобы перенести производство в США и гарантировать, что автомобили, продаваемые в США, будут иметь больше американского содержания. Они также утверждали, что США могут быть не готовы к сбору и переработке некоторых деталей и сырья.

S&P Global Mobility сообщила, что в автомобиле в среднем 20 000 деталей, если разобрать его до винтиков и болтиков. Детали могут происходить из 50–120 стран.

Арора из BCG отметил, что одним из способов потенциально увеличить содержание из США может быть включение происхождения программного обеспечения, которое является растущей частью новых автомобилей, в правила происхождения. Это поможет увеличить процент автомобиля, который считается содержанием из США, сказал он.

Одной из главных целей правительства США является улучшение производства в Штатах, но также оно стремится убрать американскую автомобильную цепочку поставок из Китая. Азиатская страна быстро расширяется за пределы своей базы, наводняя рынки более доступными, субсидируемыми автомобилями в Южной Америке и Европе.

AlixPartners считает, что идеальным результатом для USMCA 2.0 было бы сосредоточение на конкурентоспособности с Китаем, а не с Мексикой или Канадой, минимизация затрат, добавляемых к американским автомобилям, и поддержка инвестиций компаний, среди прочего.

«Люди говорили о своего рода "крепости Америка" и... на самом деле это должна быть Северная Америка», — сказал Уэйкфилд. «[If] действительно цель — противостоять Китаю, тогда не имеет смысла так сильно сосредотачиваться на США против Мексики и Канады».

Читайте больше новостей CNBC об авто

• Генеральный директор Ford хочет равных условий с Toyota и GM импортами, поскольку переговоры по USMCA возобновляются
• Tesla отчиталась о 480 126 поставках автомобилей за второй квартал, превысив ожидания
• Автопроизводители сообщают о смешанных результатах продаж в США, поскольку гибридные автомобили двигают рынок
• Автомобильная промышленность США сталкивается с растущей неопределённостью без продления торговой сделки USMCA

Выберите CNBC в качестве предпочтительного источника в Google и никогда не пропускайте новости от самого надёжного имени в мире бизнеса.